Ανάλυση μακροπρόθεσμων χρηματοοικονομικών επενδύσεων με παράδειγμα. Χρηματοοικονομικές επενδύσεις. Αποτελεσματικότητα χρηματοοικονομικών επενδύσεων

Εισαγωγή

Ανάλυση χρηματοοικονομικών επενδύσεων

συμπέρασμα

Βιβλιογραφία

Εφαρμογή

Εισαγωγή

Ένας από τους βασικούς παράγοντες για την επιτυχία των εταιρειών σε μια καινοτόμο οικονομία δεν είναι τόσο η ανησυχία για τη φθηνή παραγωγή προϊόντων ή υπηρεσιών, όσο, αντίθετα, η ικανότητα της εταιρείας να συσσωρεύει το μέγιστο ποσό κεφαλαίων που προσελκύει για τη δική της ανάπτυξη - να εξασφαλίζουν υψηλή μόχλευση, κυρίως οικονομική.

Μια αντανάκλαση του βαθμού εμπιστοσύνης των επενδυτών και των πιστωτών και, ταυτόχρονα, ένας δείκτης που υποδεικνύει το ύψος του ελεύθερου κεφαλαίου που διατίθεται στις εταιρείες που μπορούν να χρησιμοποιηθούν για ανάπτυξη, είναι οι χρηματοοικονομικές επενδύσεις - μακροπρόθεσμες και βραχυπρόθεσμες επενδύσεις στην κινητές αξίες της εταιρείας και τους εγκεκριμένα κεφάλαιαδίνοντάς τους δάνεια.

Χρηματοοικονομικές επενδύσεις- ένας πολύ καλός δείκτης όχι μόνο του βαθμού επιχειρηματικής εμπιστοσύνης, αλλά και των γενικών προσδοκιών σχετικά με την ανάπτυξη και τις μακροπρόθεσμες προοπτικές ορισμένων τομέων της οικονομίας. Ως εκ τούτου, ένας χαρακτηριστικός δείκτης δεν είναι τόσο ο συνολικός όγκος των χρηματοοικονομικών επενδύσεων όσο το μερίδιο των μακροπρόθεσμων επενδύσεων σε αυτές.

Όλα τα παραπάνω καθορίζουν τη συνάφεια του θέματος. εργασίες ελέγχου, σκοπός του οποίου είναι η μελέτη της μεθοδολογίας για την ανάλυση των χρηματοοικονομικών επενδύσεων.

Με βάση τον στόχο, είναι απαραίτητο να επιλυθούν οι ακόλουθες εργασίες:

να μελετήσει την έννοια και τα είδη των χρηματοοικονομικών επενδύσεων.

εξετάστε τη μέθοδο ανάλυσης των χρηματοοικονομικών επενδύσεων.

Αντικείμενο της μελέτης αυτής της εργασίας είναι οι χρηματοοικονομικές επενδύσεις ως είδος περιουσιακών στοιχείων της επιχείρησης.

Αντικείμενο μελέτης είναι τα προβλήματα ανάλυσης των χρηματοοικονομικών επενδύσεων στις σύγχρονες οικονομικές συνθήκες.

.Ανάλυση χρηματοοικονομικών επενδύσεων

1 Έννοια και είδη χρηματοοικονομικών επενδύσεων

Οι χρηματοοικονομικές επενδύσεις είναι επενδύσεις σε τίτλους, εγκεκριμένα κεφάλαια άλλων οργανισμών, επίσης με τη μορφή δανείων που παρέχονται σε άλλους οργανισμούς.

Η ταξινόμηση των χρηματοοικονομικών επενδύσεων πραγματοποιείται σύμφωνα με διάφορα κριτήρια:

Με ραντεβού:

Αποκτήθηκε με σκοπό την απόκτηση εισοδήματος από αυτά

Αγοράστηκε για σκοπούς μεταπώλησης

Ανάλογα με την περίοδο για την οποία αγοράστηκαν:

Μακροπρόθεσμα (πάνω από 1 έτος)

Βραχυπρόθεσμα

Σε σχέση με το εγκεκριμένο κεφάλαιο:

Χρηματοοικονομικές επενδύσεις για το σχηματισμό του εγκεκριμένου κεφαλαίου

Επενδύσεις σε χρεόγραφα.

Σύμφωνα με την PBU 19/02 «Λογιστική για χρηματοοικονομικές επενδύσεις», προκειμένου να γίνουν δεκτά περιουσιακά στοιχεία ως χρηματοοικονομικές επενδύσεις για λογιστική, είναι απαραίτητη η εφάπαξ εκπλήρωση των ακόλουθων προϋποθέσεων:

μετάβαση στην οργάνωση οικονομικούς κινδύνουςπου σχετίζονται με χρηματοοικονομικές επενδύσεις (κίνδυνος μεταβολών τιμών, αφερεγγυότητα οφειλέτη, ρευστότητα κ.λπ.)·

την ικανότητα να αποφέρει οικονομικά οφέλη (εισόδημα) στον οργανισμό στο μέλλον με τη μορφή τόκων, μερισμάτων ή αύξησης της αξίας.

Οι τύποι χρηματοοικονομικών επενδύσεων παρουσιάζονται στον πίνακα 1.

Τραπέζι 1

Τύποι χρηματοοικονομικών επενδύσεων

Οι χρηματοοικονομικές επενδύσεις περιλαμβάνουν: Οι χρηματοοικονομικές επενδύσεις δεν περιλαμβάνουν: - κρατικούς και δημοτικούς τίτλους, - τίτλους άλλων οργανισμών, συμπεριλαμβανομένων. ομόλογα, γραμμάτια? - εισφορές στο εγκεκριμένο (μετοχικό) κεφάλαιο άλλων οργανισμών (συμπεριλαμβανομένων των θυγατρικών και των συνδεδεμένων εταιρειών). - δάνεια σε άλλους οργανισμούς, - καταθέσεις σε πιστωτικά ιδρύματα, -εισπρακτέους λογαριασμούς, που αποκτήθηκε με βάση την εκχώρηση του δικαιώματος διεκδίκησης κ.λπ. Στο πλαίσιο οικονομικών επενδύσεων λαμβάνονται υπόψη και οι εισφορές συνεργαζόμενου οργανισμού βάσει απλής εταιρικής σύμβασης. - ίδιες μετοχές που αγοράστηκαν από μετόχους· - συναλλαγματικές που εκδίδονται από τον οργανισμό έκδοσης προς τον οργανισμό πωλητών κατά την πληρωμή προϊόντων, έργων, υπηρεσιών. - επενδύσεις σε ακίνητα και άλλα ακίνητα με απτή μορφή, που προβλέπονται έναντι αμοιβής για προσωρινή χρήση για τη δημιουργία εισοδήματος. - πολύτιμα μέταλλα, κοσμήματα, έργα τέχνης και άλλα παρόμοια τιμαλφή που αποκτήθηκαν όχι για συνήθεις δραστηριότητες. Τα άυλα περιουσιακά στοιχεία όπως τα πάγια, τα αποθέματα και τα άυλα περιουσιακά στοιχεία δεν είναι χρηματοοικονομικές επενδύσεις

Σύμφωνα με το PBU 19/02, για να γίνουν δεκτά περιουσιακά στοιχεία ως χρηματοοικονομικές επενδύσεις για λογιστική, πρέπει να πληρούνται οι ακόλουθες προϋποθέσεις κάθε φορά:

την παρουσία σωστά εκτελεσμένων εγγράφων που επιβεβαιώνουν την ύπαρξη του δικαιώματος του οργανισμού σε οικονομικές επενδύσεις και να λάβει Χρήματαή άλλα περιουσιακά στοιχεία που απορρέουν από αυτό το δικαίωμα·

μετάβαση στην οργάνωση χρηματοοικονομικών κινδύνων που σχετίζονται με χρηματοοικονομικές επενδύσεις (κίνδυνος μεταβολής των τιμών, κίνδυνος αφερεγγυότητας του οφειλέτη, κίνδυνος ρευστότητας κ.λπ.)

την ικανότητα να αποφέρει οικονομικά οφέλη (εισόδημα) στον οργανισμό στο μέλλον με τη μορφή τόκων, μερισμάτων ή αύξησης της αξίας τους (με τη μορφή της διαφοράς μεταξύ της τιμής πώλησης (αποπληρωμής) μιας χρηματοοικονομικής επένδυσης με την αγορά της τιμή, ως αποτέλεσμα της ανταλλαγής του, χρήση για την εξόφληση των υποχρεώσεων του οργανισμού, αύξηση του τρέχοντος κόστους αγοράς κ.λπ.).

Μονάδα λογιστικήΟι οικονομικές επενδύσεις επιλέγονται από τον οργανισμό ανεξάρτητα. Μπορεί να είναι μια σειρά, μια παρτίδα κ.λπ. ομοιογενές σύνολο χρηματοοικονομικών επενδύσεων.

2 Νομική υποστήριξη χρηματοοικονομικών επενδύσεων

Οι προϋποθέσεις αποδοχής περιουσιακών στοιχείων για λογιστική ως χρηματοοικονομικές επενδύσεις καθορίζονται από την παράγραφο 2 του PBU 19/01 «Λογιστική για χρηματοοικονομικές επενδύσεις». Εάν πληρούνται αυτές οι προϋποθέσεις σε σχέση με τις μετοχές που έλαβε η επιχείρηση (JSC) ως συνεισφορά, τότε αυτές οι μετοχές γίνονται δεκτές για λογιστικοποίηση ως χρηματοοικονομικές επενδύσεις στην αξιολόγηση που συμφωνήθηκε με τον συμμετέχοντα της JSC.

Σύμφωνα με την παράγραφο 19 της PBU 19/02, για τους σκοπούς της μεταγενέστερης αξιολόγησης, οι χρηματοοικονομικές επενδύσεις χωρίζονται σε δύο ομάδες:

χρηματοοικονομικές επενδύσεις που μπορούν να χρησιμοποιηθούν για τον προσδιορισμό της τρέχουσας αγοραίας αξίας,

χρηματοοικονομικές επενδύσεις για τις οποίες δεν προσδιορίζεται η τρέχουσα αγοραία αξία τους.

Τα κύρια έγγραφα βάσει των οποίων λαμβάνονται υπόψη οι χρηματοοικονομικές επενδύσεις είναι: πιστοποιητικά μετοχών, ομόλογα, γραμμάτια και άλλοι τίτλοι. πράξεις αποδοχής και μεταβίβασης υλικών περιουσιακών στοιχείων· αποσπάσματα από το μητρώο των μετόχων· συμβόλαια πώλησης· έγγραφα πληρωμής· κατάλογος απογραφής πολύτιμα χαρτιάκαι μορφές αυστηρής αναφοράς και άλλα έγγραφα.

Η επαλήθευση των πρωτογενών εγγράφων για τη λογιστική των χρηματοοικονομικών επενδύσεων είναι ιδιαίτερα σημαντική, καθώς αυτά τα έγγραφα ορίζουν μια ειδική διαδικασία για τη μεταβίβαση της κυριότητας των τίτλων.

Τα έγγραφα βάσει των οποίων οι χρηματοοικονομικές επενδύσεις γίνονται δεκτές για λογιστική πρέπει να αναφέρουν τον σκοπό της απόκτησης και την περίοδο κατά την οποία αυτό το αντικείμενο υποτίθεται ότι θα χρησιμοποιηθεί.

Σύμφωνα με το άρθ. 144 του Αστικού Κώδικα της Ρωσικής Ομοσπονδίας, η ασυνέπεια ή η απουσία των υποχρεωτικών στοιχείων μιας ασφάλειας συνεπάγεται την ακυρότητά της.

Οι τίτλοι του οργανισμού μπορούν να φυλάσσονται τόσο στα γραφεία του όσο και σε αποθετήρια, σε χρηματοοικονομικούς παράγοντες του οργανισμού κ.λπ.

Ανάλογα με τη μορφή δέσμευσης των δικαιωμάτων, διακρίνονται οι τίτλοι εγγράφων και μη εγγράφων. Η παραστατική μορφή τίτλων είναι ένα έντυπο με το οποίο ο ιδιοκτήτης ιδρύεται με βάση την προσκόμιση κανονικά εκτελεσμένου πιστοποιητικού ασφαλείας και σε περίπτωση κατάθεσής του με βάση εγγραφή στον λογαριασμό Depo. Ένας μετοχικός τίτλος που εκδίδεται σε μη έγγραφη μορφή υπάρχει με τη μορφή εγγραφών σε προσωπικούς λογαριασμούς στον καταχωρητή ή σε λογαριασμούς Depo στο θεματοφύλακα. Η εγγραφή περιέχει όλα τα απαραίτητα στοιχεία των τίτλων (εκδότης, ποσό, κάτοχος, ποσοστό κ.λπ.). Η αγοραπωλησία ενός τίτλου, η δωρεά του, η μεταφορά του αντικατοπτρίζεται σε εγγραφές σε προσωπικούς λογαριασμούς στον γραμματέα και σε λογαριασμούς Depo στο θεματοφύλακα.

Η διαδικασία προσδιορισμού του αρχικού κόστους, παραλαβής και μετέπειτα αξιολόγησης των χρηματοοικονομικών επενδύσεων

Με βάση την παράγραφο 11 του PBU 19/02, εάν το κόστος απόκτησης τίτλων είναι ασήμαντο (εκτός από τα ποσά που καταβάλλονται σύμφωνα με τη συμφωνία στον πωλητή) σε σύγκριση με την αξία τους που καταβάλλεται βάσει της συμφωνίας, τότε ο οργανισμός έχει το δικαίωμα να αναγνωρίζουν αυτά τα κόστη ως άλλα έξοδα εκείνης της περιόδου, κατά την οποία ελήφθησαν υπόψη οι τίτλοι. Ένας οργανισμός μπορεί να αποφασίσει πότε ένα ποσό αναγνωρίζεται ως σημαντικό, η αναλογία του οποίου προς το σύνολο των σχετικών στοιχείων για το έτος αναφοράς είναι τουλάχιστον 5%. Από αυτή την άποψη, ο ελεγκτής πρέπει να ελέγξει εάν ένα συγκεκριμένο επίπεδο σημαντικότητας αντικατοπτρίζεται στην εντολή σχετικά με τη λογιστική πολιτική του οργανισμού. Επομένως, εάν το κόστος είναι μικρότερο από το επίπεδο σημαντικότητας που καθορίζεται στη λογιστική πολιτική της αξίας των αποκτηθέντων χρηματοοικονομικών επενδύσεων και το καθορισμένο επίπεδο σημαντικότητας αντικατοπτρίζεται στη λογιστική πολιτική, τότε ο οργανισμός μπορεί να τα αποδώσει αμέσως σε άλλα έξοδα. Έτσι, ένας οργανισμός έχει το δικαίωμα να καταγράφει την αξία των τίτλων με δύο τρόπους:

) περιλαμβάνει στο αρχικό κόστος των τίτλων όλα τα κόστη που σχετίζονται με την απόκτησή τους.

) συμπεριλάβετε στο αρχικό κόστος των τίτλων μόνο τα ποσά που καταβλήθηκαν στον πωλητή και αντικατοπτρίζουν το υπόλοιπο κόστος, εάν είναι ασήμαντο, ως μέρος άλλων δαπανών.

Το αρχικό κόστος των χρηματοοικονομικών επενδύσεων, στο οποίο γίνονται δεκτές για λογιστική, μπορεί να αλλάξει (παράγραφος 18 του PBU 19/02). Κατά κανόνα, οι χρηματοοικονομικές επενδύσεις για τις οποίες μπορεί να προσδιοριστεί η τρέχουσα αγοραία αξία περιλαμβάνουν χρηματοοικονομικές επενδύσεις σε χρηματιστηριακούς τίτλους.

Η διαφορά μεταξύ της αποτίμησης των χρηματοοικονομικών επενδύσεων στην τρέχουσα αγοραία αξία κατά την ημερομηνία αναφοράς και της προηγούμενης αποτίμησης χρηματοοικονομικών επενδύσεων πιστώνεται στα οικονομικά αποτελέσματα ενός εμπορικού οργανισμού.

Οι χρηματοοικονομικές επενδύσεις για τις οποίες δεν προσδιορίζεται η τρέχουσα αγοραία αξία περιλαμβάνουν επενδύσεις σε εγκεκριμένο κεφάλαιο, βάσει απλής εταιρικής σύμβασης, σε ορισμένους τύπους τίτλων κ.λπ. Αντικατοπτρίζονται στη λογιστική και αναφορά κατά την ημερομηνία αναφοράς στο αρχικό τους κόστος (παράγραφος 21 του PBU 19 /02).

Εάν η τρέχουσα αγοραία αξία των χρεογράφων δεν έχει καθοριστεί, τότε επιτρέπεται σε έναν εμπορικό οργανισμό να αποδίδει τη διαφορά μεταξύ της αρχικής και της ονομαστικής τους αξίας κατά την περίοδο κυκλοφορίας τους ισομερώς ως το εισόδημα που οφείλεται σε αυτούς σύμφωνα με τους όρους έκδοσης που πρόκειται να αποδίδεται στα οικονομικά αποτελέσματα (ως μέρος των λειτουργικών εσόδων ή εξόδων). ) (ρήτρα 22 PBU 19/02).

Στις οικονομικές καταστάσεις για χρεόγραφα για τα οποία δεν προσδιορίστηκε η τρέχουσα αγοραία αξία, σύμφωνα με τη ρήτρα 42 της PBU 19/02, γνωστοποιούνται τα ακόλουθα με την επιφύλαξη της σημαντικότητας:

τη διαφορά μεταξύ του αρχικού κόστους και της ονομαστικής αξίας κατά την περίοδο της κυκλοφορίας τους, δεδουλευμένη σύμφωνα με την παράγραφο 22 της PBU 19/02·

στοιχεία για την αποτίμησή τους σε προεξοφλημένη αξία, για την αξία της προεξοφλημένης αξίας και για τις μεθόδους προεξόφλησης που χρησιμοποιήθηκαν (κοινώνονται στις σημειώσεις προς ισολογισμούκαι κατάσταση λογαριασμού αποτελεσμάτων).

Το αρχικό κόστος των τίτλων που αγοράζονται έναντι αμοιβής περιλαμβάνει, σύμφωνα με την παράγραφο 9 της PBU 19/02, το ποσό των πραγματικών δαπανών απόκτησης του οργανισμού (χωρίς ΦΠΑ και άλλους επιστρεπτέους φόρους). Ο κατάλογος των πραγματικών δαπανών είναι ανοιχτός και προβλέπει τη δυνατότητα συμπερίληψης άλλων παρόμοιων δαπανών, με εξαίρεση τα γενικά επιχειρηματικά και άλλα έξοδα που δεν σχετίζονται άμεσα με την απόκτηση περιουσιακών στοιχείων ως χρηματοοικονομικές επενδύσεις.

Εάν αγοράζονται οικονομικές επενδύσεις σε βάρος του δανεισμένα χρήματα, στη συνέχεια η παράγραφος 11 του PBU 10/99 και οι παράγραφοι. 14 και 15 PBU 15/01 "Λογιστική για τα δάνεια και τις πιστώσεις και το κόστος της εξυπηρέτησής τους." Έτσι, οι τόκοι που συγκεντρώνει ο οργανισμός για τα δανειακά κεφάλαια που του παρέχονται μέχρι τη στιγμή που οι χρηματοοικονομικές επενδύσεις γίνονται αποδεκτές από τον λογιστή με οποιονδήποτε ευθυγραμμισμένο, περιλαμβάνονται στο αρχικό κόστος αυτών των επενδύσεων.

Οι χρηματοοικονομικές επενδύσεις που πραγματοποιούνται ως συνεισφορά στο εγκεκριμένο (μετοχικό) κεφάλαιο άλλου οργανισμού πρέπει να λαμβάνονται υπόψη στην αξιολόγηση που συμφωνήθηκε από τους ιδρυτές.

Όταν ένας οργανισμός λαμβάνει τίτλους δωρεάν, αποτιμώνται στην αγοραία τιμή κατά την ημερομηνία απόκτησης. Πρέπει να σημειωθεί ότι οι εμπορικοί οργανισμοί μπορούν να δώσουν ο ένας στον άλλο περιουσία αξίας όχι μεγαλύτερης από πέντε κατώτατους μισθούς (ρήτρα 4, άρθρο 575 του Αστικού Κώδικα της Ρωσικής Ομοσπονδίας). Εάν τουλάχιστον ένας από τους συμμετέχοντες στη συμφωνία δωρεάς είναι μη κερδοσκοπικός οργανισμός ή ιδιώτης, τότε η αξία του δώρου δεν περιορίζεται με τίποτα.

Το αρχικό κόστος των χρηματοοικονομικών επενδύσεων που πραγματοποιήθηκαν λόγω της συνεισφοράς ενός οργανισμού εταίρου στο πλαίσιο μιας απλής συμφωνίας εταιρικής σχέσης είναι η χρηματική τους αξία που συμφωνήθηκε από τους εταίρους στην απλή συμφωνία εταιρικής σχέσης.

Το αρχικό κόστος των χρηματοοικονομικών επενδύσεων που αποκτήθηκαν βάσει συμφωνιών που προβλέπουν την εκπλήρωση υποχρεώσεων με μη χρηματικά μέσα προσδιορίζεται σύμφωνα με την παράγραφο 14 της PBU 19/02 με βάση την αξία των περιουσιακών στοιχείων που μεταβιβάζονται ή πρόκειται να μεταφερθούν από αυτήν. Εάν είναι αδύνατο να προσδιοριστεί η αξία των περιουσιακών στοιχείων που μεταβιβάστηκαν ή πρόκειται να μεταφερθούν από τον οργανισμό, η αξία των χρηματοοικονομικών επενδύσεων προσδιορίζεται με βάση το κόστος με το οποίο αποκτώνται παρόμοιες χρηματοοικονομικές επενδύσεις σε συγκρίσιμες συνθήκες.

Εάν υπάρχει σταθερή μείωση της αξίας των χρηματοοικονομικών επενδύσεων (ρήτρα 37 PBU 19/02) λόγω της εμφάνισης ενδείξεων πτώχευσης στον εκδότη, σημαντικής μείωσης των τόκων ή των μερισμάτων και άλλων παραγόντων, τότε ο οργανισμός πρέπει να δημιουργήσει αποθεματικό για την απόσβεση χρηματοοικονομικών επενδύσεων.

Για να αναγνωριστεί ότι οι επενδύσεις αποσβένονται, πρέπει να ισχύουν ταυτόχρονα οι ακόλουθες προϋποθέσεις:

από την ημερομηνία αναφοράς και την προηγούμενη ημερομηνία αναφοράς, η λογιστική αξία των χρηματοοικονομικών επενδύσεων είναι σημαντικά υψηλότερη από την εκτιμώμενη αξία τους.

κατά τη διάρκεια του έτους αναφοράς, η εκτιμώμενη αξία των χρηματοοικονομικών επενδύσεων άλλαξε σημαντικά μόνο προς την κατεύθυνση της μείωσής της.

Κατά την ημερομηνία αναφοράς, δεν υπάρχουν ενδείξεις ότι είναι πιθανή σημαντική αύξηση της εκτιμώμενης αξίας των χρηματοοικονομικών επενδύσεων στο μέλλον.

3 Μεθοδολογία ανάλυσης χρηματοοικονομικών επενδύσεων

εκτίμηση χρηματοοικονομικών επενδύσεων

Οι κύριοι στόχοι της ανάλυσης των χρηματοοικονομικών επενδύσεων περιλαμβάνουν:

ανάλυση των κατευθύνσεων των μακροπρόθεσμων χρηματοοικονομικών επενδύσεων.

ανάλυση σύνθεσης και δομής.

ανάλυση των πηγών χρηματοδότησης·

αξιολόγηση της αποτελεσματικότητας των μακροπρόθεσμων χρηματοοικονομικών επενδύσεων.

Μέχρι το 2011, η πηγή πληροφοριών για την ανάλυση της αναφοράς ήταν το έντυπο Νο. 5 «Παραρτήματα στον ισολογισμό», και από την έκθεση του 2011, η ανάλυση των μακροπρόθεσμων χρηματοοικονομικών επενδύσεων αντικατοπτρίζεται στις σημειώσεις του ισολογισμού και κατάσταση εισοδήματος.

Ένα κατά προσέγγιση έντυπο για την ανάλυση του όγκου, της σύνθεσης, της δομής και της δυναμικής των μακροπρόθεσμων χρηματοοικονομικών επενδύσεων παρουσιάζεται στο Παράρτημα 1.

Με βάση τα αποτελέσματα της παραπάνω ανάλυσης, είναι δυνατό να εξαχθούν συμπεράσματα σχετικά με τον αντίκτυπο στην απόκλιση του συνολικού ποσού των μακροπρόθεσμων χρηματοοικονομικών επενδύσεων από την αλλαγή της αξίας κάθε τύπου τους. Επιπλέον, ο πίνακας θα απεικονίσει με σαφήνεια τις αλλαγές στη σύνθεση και τη δομή των μακροπρόθεσμων χρηματοοικονομικών επενδύσεων που σημειώθηκαν κατά την περίοδο που αναλύθηκε.

Δίνεται ιδιαίτερη προσοχή στους δείκτες 8 και 9.

Αυτό οφείλεται στο γεγονός ότι οι αρνητικές τιμές αυτών των δεικτών αντικατοπτρίζουν την απομείωση της μακροπρόθεσμης επενδυτικό χαρτοφυλάκιοοργανισμών, που φυσικά είναι αρνητικό φαινόμενο και η αλλαγή τους προς την κάτω πλευρά χαρακτηρίζει την επιβράδυνση της αύξησης της αγοραίας αξίας του μακροπρόθεσμου επενδυτικού χαρτοφυλακίου και επίσης δεν μπορεί να αξιολογηθεί θετικά.

Κατά τη διαδικασία ανάλυσης της αποτελεσματικότητας των χρηματοοικονομικών επενδύσεων, μελετάται ο όγκος και η δομή της επένδυσης σε χρηματοοικονομικά περιουσιακά στοιχεία με τον προσδιορισμό των ρυθμών ανάπτυξης, της κερδοφορίας των χρηματοοικονομικών επενδύσεων τόσο γενικά όσο και για μεμονωμένα χρηματοοικονομικά μέσα. Το παρουσιάζουμε με τη μορφή του παρακάτω πίνακα (βλ. Πίνακα 2).

πίνακας 2

Ένα παράδειγμα ανάλυσης της αποτελεσματικότητας των χρηματοοικονομικών επενδύσεων

Δείκτες 2010 2011 Αποκλίσεις1. Το ποσό των μακροπρόθεσμων χρηματοοικονομικών επενδύσεων (χιλιάδες ρούβλια) 35003900+400 συμπεριλαμβανομένων: σε μετοχές 29003315+415 σε ομόλογα 600585-152. Μερίδιο (%) 100100 - συμπεριλαμβανομένων: μετοχών 8385 + 2 ομολογιών 1715-23. Έσοδα (χιλιάδες ρούβλια)495589+94 συμπεριλαμβανομένων: μετοχών435530+95ομολογιών6059-14. Απόδοση μακροπρόθεσμων χρηματοοικονομικών επενδύσεων (%)14.115,1+1,0 συμπεριλαμβανομένων: μετοχών1516+1ομολογιών1010-

Δίνεται στον πίνακα. 2 στοιχεία δείχνουν ότι η κερδοφορία των χρηματοοικονομικών επενδύσεων αυξήθηκε το 2011 σε σύγκριση με το 2010 κατά 1%, μεταξύ άλλων λόγω:

διάρθρωση χρηματοοικονομικών επενδύσεων κατά 0,1%:

το επίπεδο κερδοφορίας ορισμένων τύπων επενδύσεων κατά 0,9%:

Η απόδοση των τίτλων συγκρίνεται επίσης με το εγγυημένο εισόδημα, το οποίο λαμβάνεται ως το επιτόκιο αναχρηματοδότησης της Τράπεζας της Ρωσίας ή οι τόκοι σε κρατικά ομόλογα ή γραμμάτια του δημοσίου.

Εκτίμηση και πρόβλεψη οικονομική αποτελεσματικότηταΟι αποκτηθέντες ή αποκτηθέντες τίτλοι μπορούν να παραχθούν χρησιμοποιώντας τόσο απόλυτους όσο και σχετικούς δείκτες, δηλαδή με τον προσδιορισμό της τρέχουσας αγοραίας τιμής (στην οποία είναι δυνατή η απόκτηση) και της εγγενούς αξίας (βάσει της υποκειμενικής εκτίμησης κάθε επενδυτή) ή με τον υπολογισμό της σχετικής απόδοσης. Σε αυτήν την περίπτωση, η διαφορά μεταξύ της τιμής και της αξίας ενός χρηματοοικονομικού περιουσιακού στοιχείου είναι ότι η τιμή είναι ένας αντικειμενικός δείκτης, ενώ η εγγενής αξία είναι ένας υπολογισμένος δείκτης (το αποτέλεσμα της προσέγγισης του ίδιου του επενδυτή).

Ο υπολογισμός της τρέχουσας εγγενούς αξίας μπορεί να γίνει διαιρώντας την αναμενόμενη επιστρεφόμενη ταμειακή ροή για μια ορισμένη περίοδο με τον αναμενόμενο ή απαιτούμενο συντελεστή απόδοσης ενός χρηματοοικονομικού μέσου, λαμβάνοντας υπόψη τον αριθμό των περιόδων εισοδήματος.

Εάν το ποσό του επενδυτικού κόστους, δηλαδή η αγοραία αξία του τίτλου, είναι υψηλότερο από την τρέχουσα αξία του τίτλου, είναι κερδοφόρο για τον κάτοχο αυτού του τίτλου να το πουλήσει, αλλά στην περίπτωση αυτή ο επενδυτής δεν επωφελείται από την απόκτησή του λόγω του ότι θα λάβει κέρδος μικρότερο από το αναμενόμενο.

Με βάση τα παραπάνω παρούσα αξίαη ασφάλεια εξαρτάται από:

αναμενόμενες εισπράξεις μετρητών·

τη διάρκεια της προβλεπόμενης περιόδου είσπραξης εσόδων·

απαιτούμενο ποσοστό απόδοσης.

4 Μέθοδοι αποτίμησης κατά τη διάθεση χρηματοοικονομικών επενδύσεων

Υπάρχουν οι ακόλουθες μέθοδοι αποτίμησης για τη διάθεση χρηματοοικονομικών επενδύσεων:

Η μέθοδος αποτίμησης στο αρχικό κόστος κάθε λογιστικής μονάδας χρηματοοικονομικών επενδύσεων.

Η μέθοδος αποτίμησης στο μέσο αρχικό κόστος.

Η μέθοδος αποτίμησης στο αρχικό κόστος της πρώτης ως προς την απόκτηση χρηματοοικονομικών επενδύσεων (μέθοδος FIFO).

Με τη μέθοδο αποτίμησης των χρηματοοικονομικών επενδύσεων στο αρχικό κόστος κάθε λογιστικής μονάδας χρηματοοικονομικών επενδύσεων, το κόστος των χρηματοοικονομικών επενδύσεων απόσυρσης είναι ίσο στην περίπτωση αυτή με την αρχική τους αξία.

Με τη μέθοδο αποτίμησης στο μέσο αρχικό κόστος, η αξία των προς διαγραφή τίτλων προσδιορίζεται πολλαπλασιάζοντας τον αριθμό των τίτλων που αποσύρονται (για παράδειγμα, μετοχές της OJSC «S») με το μέσο αρχικό κόστος ενός τίτλου αυτού. τύπου (μετοχές της OJSC "C"). Η μέση αρχική αξία ενός τίτλου ενός συγκεκριμένου τύπου υπολογίζεται ως το πηλίκο της διαίρεσης της αξίας των τίτλων ενός συγκεκριμένου τύπου με τον αριθμό τους, αντίστοιχα, που αποτελείται από την αξία και την ποσότητα του υπολοίπου στην αρχή του μήνα και του έλαβε τίτλους αυτόν τον μήνα.

Παράδειγμα 1 (δίνονται δεδομένα για έναν τύπο τίτλων)

DateInflowExpenseBalance ΠοσότηταΤιμή ανά μονάδα, tr.Amount, εκατομμύρια ρούβλια ΠοσότηταΤιμή ανά μονάδα, tr.Amount, εκατομμύριο ρούβλια ΠοσότηταΤιμή ανά μονάδα, tr.Amount, εκατομμύρια ρούβλια .Υπόλοιπο στον 1ο αριθμό 10010010 10010010 10010010 10010010 10010010.0-0001. -е801209.6-130Σύνολο290-31.2160107.617.2130107.614.0

1) Μέσο αρχικό κόστος ενός τίτλου:

(10,0 εκατομμύρια ρούβλια + 5,0 εκατομμύρια ρούβλια + 6,6 εκατομμύρια ρούβλια + 9,6 εκατομμύρια ρούβλια) / 290 = 107,6 χιλιάδες ρούβλια

) Η αξία του υπολοίπου των τίτλων στο τέλος του μήνα:

x 107,6 χιλιάδες ρούβλια = 14,0 εκατομμύρια ρούβλια

2 εκατομμύρια ρούβλια - 14,0 εκατομμύρια ρούβλια = 17,2 εκατομμύρια ρούβλια.

x 107,6 χιλιάδες ρούβλια = 17,2 εκατομμύρια ρούβλια.

Αυτή η μέθοδος μπορεί επίσης να εφαρμοστεί κατά τη διάρκεια του μήνα για κάθε ημερομηνία διάθεσης εντός του μήνα των τίτλων, χρησιμοποιώντας μια εκτίμηση του υπολοίπου των τίτλων, που προσδιορίζεται με τη μέθοδο του μέσου ιστορικού κόστους, κατά την ημερομηνία της προηγούμενης συναλλαγής (η ονομάζεται μέθοδος κινούμενου μέσου ιστορικού κόστους).

Στη μέθοδο αποτίμησης στο ιστορικό κόστος των πρώτων χρηματοοικονομικών επενδύσεων σε όρους χρόνου απόκτησης (μέθοδος FIFO), η αποτίμηση των τίτλων βασίζεται στην υπόθεση ότι οι τίτλοι πωλούνται εντός ενός μηνός με τη σειρά της λήψης (απόκτησής) τους. δηλ. οι τίτλοι που ήταν οι πρώτοι που προσφέρθηκαν προς πώληση θα πρέπει να αποτιμώνται στο αρχικό κόστος του πρώτου κατά τη στιγμή της απόκτησης, λαμβάνοντας υπόψη την αξία των τίτλων που είναι εισηγμένες στην αρχή του μήνα. Κατά την εφαρμογή αυτής της μεθόδου, η εκτίμηση των τίτλων που απομένουν στο τέλος του μήνα γίνεται με το πραγματικό κόστος το αργότερο ως προς τον χρόνο απόκτησης και η αξία του προγενέστερου σε χρόνο απόκτησης λαμβάνεται υπόψη στην αξία της πώλησης (διάθεσης) τίτλων.

Η αξία των τίτλων που αποσύρονται προσδιορίζεται αφαιρώντας από το άθροισμα της αξίας του υπολοίπου των τίτλων στην αρχή του μήνα και της αξίας των τίτλων που λαμβάνονται κατά τη διάρκεια του μήνα, την αξία του υπολοίπου των τίτλων στο τέλος του μήνα.

DateInflowExpenseBalance ΠοσότηταΤιμή ανά μονάδα, tr.Amount, εκατομμύρια ρούβλια ΠοσότηταΤιμή ανά μονάδα, tr.Amount, εκατομμύριο ρούβλια ΠοσότηταΤιμή ανά μονάδα, tr.Amount, εκατομμύρια ρούβλια .Υπόλοιπο στον 1ο αριθμό10010010.0---0010.0-10010. 61005020-е801209.6-130Σύνολο290107.631.2160100.616.1130116.215.1

) Η αξία του υπολοίπου των τίτλων στο τέλος του μήνα με βάση την αξία των τελευταίων εισπράξεων:

(80 x 120 χιλιάδες ρούβλια) + (50 x 110 χιλιάδες ρούβλια) = 15,1 εκατομμύρια ρούβλια.

) Κόστος συνταξιοδοτικών τίτλων:

2 εκατομμύρια ρούβλια - 15,1 εκατομμύρια ρούβλια = 16,1 εκατομμύρια ρούβλια.

) Κόστος ανά μονάδα τίτλων απόσυρσης:

1 εκατομμύριο ρούβλια / 160 = 100,6 χιλιάδες ρούβλια.

Αυτή η μέθοδος μπορεί επίσης να εφαρμοστεί κατά τη διάρκεια του μήνα για κάθε ημερομηνία διάθεσης εντός του μήνα των τίτλων, χρησιμοποιώντας την εκτίμηση του υπολοίπου των τίτλων, που προσδιορίζεται με τη μέθοδο FIFO, κατά την ημερομηνία της προηγούμενης συναλλαγής (το λεγόμενο κυλιόμενο μέθοδος FIFO).

συμπέρασμα

Έτσι, οι χρηματοοικονομικές επενδύσεις είναι επενδύσεις σε τίτλους, εγκεκριμένα κεφάλαια άλλων οργανισμών, επίσης με τη μορφή δανείων που παρέχονται σε άλλους οργανισμούς.

Η ανάπτυξη των σχέσεων αγοράς στη Ρωσία οδήγησε στο γεγονός ότι σε οικονομική πρακτικήοι οργανισμοί άρχισαν να διαδραματίζουν αυξανόμενο ρόλο στις επενδύσεις σε χρηματοοικονομικά περιουσιακά στοιχεία, κυρίως σε τίτλους όπως μετοχές, ομόλογα, γραμμάτια. Οι σύγχρονες συνθήκες απαιτούν την επέκταση των τύπων χρηματοοικονομικών επενδύσεων σε τίτλους με την προσέλκυση παραγώγων τίτλων ή παραγώγων.

Η ζήτηση για τα αποτελέσματα των εξελίξεων στον τομέα της λογιστικής, της αναφοράς και της ανάλυσης των συναλλαγών τίτλων καθορίζεται όχι μόνο από την ευρεία χρήση αυτών των χρηματοοικονομικών στοιχείων ενεργητικού οικονομικών φορέων, αλλά και από ανεπαρκή επίλυση σειράς θεμάτων της λογιστικής τους, η οποία εμποδίζει τη διαμόρφωση πλήρους και αξιόπιστης πληροφόρησης για τους σκοπούς της εκτίμησης των επενδυτικών κινδύνων από τους επενδυτές.

Έτσι, η βελτίωση στις σύγχρονες συνθήκες της μεθόδου λογιστικής και ανάλυσης των χρηματοοικονομικών επενδύσεων σε τίτλους είναι το πιο σημαντικό καθήκον τόσο για μη επαγγελματίες όσο και για επαγγελματίες συμμετέχοντες στην αγορά κινητών αξιών.

Οι χρηματοοικονομικές επενδύσεις μπορούν να αποκτηθούν στην πρωτογενή ή δευτερογενή αγορά, να λαμβάνονται δωρεάν ή από τους ιδρυτές, να λαμβάνονται από αντισυμβαλλόμενους.

Η απόδοση των επενδύσεων σε διάφορα χρηματοπιστωτικά μέσα εξαρτάται από τον βαθμό κινδύνου μη πληρωμής, τη ρευστότητα, τη φορολογία, καθώς και τις προσδοκίες για τον πληθωρισμό.

Όταν επιλέγει πιθανές κατευθύνσεις για επενδύσεις στην απόκτηση τίτλων, ο επενδυτής εστιάζει κυρίως στους δείκτες της τρέχουσας κερδοφορίας και του κινδύνου που ενυπάρχουν σε αυτά τα χρηματοοικονομικά μέσα.

Βιβλιογραφία:

1.Αστικός κώδικας Ρωσική Ομοσπονδία(μέρος δεύτερο) με ημερομηνία 26 Ιανουαρίου 1996 Αρ. 14-FZ // Συλλογή Νομοθεσίας της Ρωσικής Ομοσπονδίας. Αρ. 5. Άρθ. 410

.Διάταγμα αριθ. με ημερομηνία 27 Νοεμβρίου 2006, 25 Οκτωβρίου 2010) N 132n, ημερομηνία 08/11/2010 N 144n, ημερομηνία 27/04/2012 N 55n).

.Berdnikova T.B. «Αγορά μετοχών και ομολόγων». - Μ.: Infra-M, 2008.

.Buzova I.A. Εμπορική αποτίμησηεπένδυση. Εκδοτικός οίκος PETER, 2009.

.Ilysheva N.N., Krylov S.I. Ανάλυση οικονομική αναφορά: Proc. Μ.: Οικονομικά και στατιστική. INFRA-M, 2011.

.Krylov S.I. Βελτίωση της μεθοδολογίας ανάλυσης στο σύστημα διαχείρισης οικονομική κατάστασηεμπορική οργάνωση: Μονογραφία. Αικατερινούπολη: GOU VPO USTU-UPI, 2011.

.Kovalev V.V. Η οικονομική ανάλυση: Διαχείριση Κεφαλαίου. Επιλογή επενδύσεων. Ανάλυση αναφοράς. - Μ.: Οικονομικά και στατιστική, 2009.

.Αγορά Τίτλων: Textbook / Under. εκδ. V.A. Galanova, A.I. Μπασόβ. - 2η έκδ., αναθεωρημένη. και επιπλέον - Μ.: Οικονομικά και στατιστική, 2010.

.Χρεόγραφα. Σχολικό βιβλίο / Εκδ. ΣΕ ΚΑΙ. Kolesnikova, V.S. Τορκανόφσκι. - Μ.: Οικονομικά και στατιστική, 2011.

.Enterprise Economics: Επιμέλεια S.F. Ποκρόπιβνι. Σχολικό βιβλίο. Σε 2 τόμους Τόμος 1. - K .: Hvilya-press, 2008.

.Shakhnazarov A. Επενδύσεις: κατάσταση και προοπτικές // Economist, N 1, 2009.

Φροντιστήριο

Χρειάζεστε βοήθεια για να μάθετε ένα θέμα;

Οι ειδικοί μας θα συμβουλεύσουν ή θα παρέχουν υπηρεσίες διδασκαλίας σε θέματα που σας ενδιαφέρουν.
Υποβάλλω αίτησηυποδεικνύοντας το θέμα αυτή τη στιγμή για να ενημερωθείτε σχετικά με τη δυνατότητα λήψης μιας διαβούλευσης.

Για τη διευκόλυνση της μελέτης του υλικού, το άρθρο χωρίζεται σε θέματα:

Το πραγματικό κόστος περιλαμβάνει τα ποσά που καταβλήθηκαν στον πωλητή βάσει της σύμβασης, τα ποσά που καταβλήθηκαν για υπηρεσίες πληροφόρησης και παροχής συμβουλών, πληρωμή για υπηρεσίες διαμεσολάβησης και άλλα κόστη που σχετίζονται άμεσα με την απόκτηση περιουσιακών στοιχείων ως χρηματοοικονομικές επενδύσεις.

Εάν το ποσό του κόστους για υπηρεσίες πληροφόρησης και παροχής συμβουλών είναι ασήμαντο σε σχέση με το ποσό που καταβάλλεται στον πωλητή τίτλων, το κόστος αυτό αναγνωρίζεται ως άλλα λειτουργικά έξοδα του οργανισμού στην περίοδο αναφοράς κατά την οποία οι αγορασθέντες τίτλοι έγιναν δεκτοί για λογιστική.

Τα γενικά επιχειρηματικά και άλλα παρόμοια έξοδα δεν περιλαμβάνονται στο κόστος απόκτησης χρηματοοικονομικών επενδύσεων, εάν δεν σχετίζονται άμεσα με την απόκτησή τους.

Κατά την απόκτηση χρηματοοικονομικών επενδύσεων, το πραγματικό κόστος διαμορφώνεται λαμβάνοντας υπόψη τις διαφορές ποσού που προκύπτουν σε περιπτώσεις όπου η πληρωμή πραγματοποιείται σε ρούβλια σε ποσό ισοδύναμο με το ποσό σε ξένο νόμισμα (υπό όρους νομισματικές μονάδες), πριν από την αποδοχή των περιουσιακών στοιχείων ως χρηματοοικονομικές επενδύσεις για λογιστική.

Το αρχικό κόστος των χρηματοοικονομικών επενδύσεων, η αξία των οποίων κατά την απόκτηση καθορίζεται σε ξένο νόμισμα, προσδιορίζεται σε ρούβλια με μετατροπή ξένου νομίσματος με τη συναλλαγματική ισοτιμία της Τράπεζας της Ρωσίας που ισχύει την ημερομηνία αποδοχής αυτών των περιουσιακών στοιχείων για λογιστική. Το αρχικό κόστος των χρηματοοικονομικών επενδύσεων, στο οποίο γίνονται δεκτές για λογιστική, μπορεί να αλλάξει σε περιπτώσεις που καθορίζονται από κανονιστικές νομοθετικές πράξεις. Για τους σκοπούς της επακόλουθης αξιολόγησης, οι χρηματοοικονομικές επενδύσεις χωρίζονται σε δύο ομάδες: χρηματοοικονομικές επενδύσεις για τις οποίες μπορεί να προσδιοριστεί η τρέχουσα αγοραία αξία και χρηματοοικονομικές επενδύσεις για τις οποίες δεν μπορεί να προσδιοριστεί η αγοραία αξία.

Κατά τη διάθεση περιουσιακών στοιχείων που γίνονται δεκτά για λογιστική ως χρηματοοικονομικές επενδύσεις, για τα οποία η τρέχουσα αγοραία αξία μπορεί να προσδιοριστεί σύμφωνα με την καθιερωμένη διαδικασία, αυτά αντικατοπτρίζονται στις οικονομικές καταστάσεις στο τέλος του έτους αναφοράς στην τρέχουσα αγοραία αξία, προσαρμόζοντας την εκτίμηση για την προηγούμενη ημερομηνία αναφοράς. Οι προσαρμογές μπορούν να γίνονται μηνιαία ή τριμηνιαία. Η διαφορά μεταξύ της αποτίμησης των χρηματοοικονομικών επενδύσεων στην τρέχουσα αγοραία αξία κατά την ημερομηνία αναφοράς και της προηγούμενης αποτίμησης περιλαμβάνεται στα λοιπά έσοδα ή έξοδα σε αντιστοιχία με τον λογαριασμό χρηματοοικονομικών επενδύσεων. Αυτά τα περιουσιακά στοιχεία περιλαμβάνουν τις πιο ρευστοποιήσιμες χρηματοοικονομικές επενδύσεις.

Κατά τη διάθεση ενός περιουσιακού στοιχείου που είναι αποδεκτό για λογιστική ως χρηματοοικονομικές επενδύσεις, για το οποίο η τρέχουσα αγοραία αξία δεν προσδιορίζεται, απεικονίζονται στις λογιστικές και οικονομικές καταστάσεις στο αρχικό τους κόστος. Εάν η τρέχουσα αξία ενός αντικειμένου χρηματοοικονομικής επένδυσης, που είχε προηγουμένως αποτιμηθεί στην τρέχουσα αγοραία αξία, δεν προσδιορίζεται κατά την ημερομηνία αναφοράς, ένα τέτοιο αντικείμενο αντικατοπτρίζεται στις οικονομικές καταστάσεις στο κόστος της τελευταίας αποτίμησής του.

Μια οικονομική οντότητα μπορεί να κάνει έναν υπολογισμό της αποτίμησης των χρεογράφων και των δανείων που έχουν χορηγηθεί στην παρούσα αξία και να παρέχει υποστήριξη για το εύλογο του υπολογισμού. Η απόσυρση χρηματοοικονομικών επενδύσεων από τη λογιστική ενός οργανισμού αναγνωρίζεται την ημερομηνία της εφάπαξ λήξης των προϋποθέσεων αποδοχής αυτών των επενδύσεων για λογιστική και λαμβάνει χώρα σε περιπτώσεις εξαγοράς, πώλησης, δωρεάν μεταβίβασης, μεταφοράς με τη μορφή εισφοράς στο εγκεκριμένο κεφάλαιο άλλων οργανισμών, μεταφορά σε λογαριασμό εισφοράς βάσει απλής εταιρικής σύμβασης κ.λπ.

Οι εισφορές στο κεφάλαιο άλλων οργανισμών (με εξαίρεση τις μετοχές ανωνύμων εταιρειών), τα δάνεια που χορηγούνται σε άλλους οργανισμούς, οι καταθέσεις σε πιστωτικούς οργανισμούς, οι εισπρακτέοι λογαριασμοί που αποκτήθηκαν βάσει εκχώρησης του δικαιώματος απαίτησης, αποτιμώνται διάθεση στο ιστορικό κόστος καθεμιάς από τις παραπάνω λογιστικές μονάδες. Οι τίτλοι κατά τη διάθεση μπορούν να αποτιμώνται στο μέσο αρχικό κόστος, το οποίο προσδιορίζεται για κάθε τύπο τίτλων ως το πηλίκο διαίρεσης της αρχικής αξίας αυτού του τύπου τίτλων με τον αριθμό τους, που σχηματίζονται αντίστοιχα από το αρχικό κόστος και την ποσότητα (υπόλοιπο) στο αρχή του μήνα και λήφθηκαν εντός αυτού του μήνα των τίτλων. Σε περίπτωση διάθεσης χρηματοοικονομικών επενδύσεων που αποτιμώνται στην τρέχουσα αγοραία αξία, η αξία τους προσδιορίζεται με βάση την τελευταία αποτίμηση. Για κάθε είδος χρηματοοικονομικής επένδυσης κατά τη διάρκεια του έτους αναφοράς, μπορεί να χρησιμοποιηθεί μόνο μία μέθοδος αξιολόγησης. Αυτή η μέθοδος αξιολόγησης θα πρέπει να καθορίζεται στη λογιστική πολιτική του οργανισμού.

Χρηματοοικονομικές επενδύσεις στον ισολογισμό

Η γραμμή 1170 αντικατοπτρίζει την αξία όλων των μακροπρόθεσμων χρηματοοικονομικών επενδύσεων της εταιρείας, η οποία διαμορφώθηκε στις 31 Δεκεμβρίου. Λαμβάνονται υπόψη στον λογαριασμό 58 «Χρηματοοικονομικές επενδύσεις». Στη γραμμή 1170 καταχωρίστε το χρεωστικό υπόλοιπο του λογαριασμού 58 (σε όρους μακροπρόθεσμων χρηματοοικονομικών επενδύσεων). Οι βραχυπρόθεσμες επενδύσεις στη γραμμή 1170 του ισολογισμού δεν απεικονίζονται. Για τέτοια ακίνητα, η γραμμή 1240 παρέχεται στον ισολογισμό.

Μια πρόσθετη ανάλυση των στοιχείων για τις χρηματοοικονομικές επενδύσεις ανά τύπο και ομάδες δίνεται στην ενότητα 2 των επεξηγηματικών σημειώσεων του ισολογισμού και της κατάστασης λογαριασμού αποτελεσμάτων. Ο Πίνακας 3.1 της καθορισμένης ενότητας προορίζεται για αυτό το σκοπό.

Η λογιστική για τέτοια ακίνητα ρυθμίζεται από τον Λογιστικό Κανονισμό «Λογιστική για χρηματοοικονομικές επενδύσεις» (PBU 19/02) (εγκρίθηκε με εντολή του Υπουργείου Οικονομικών της Ρωσίας Αρ. 126n).

Σύμφωνα με αυτό το έγγραφο, οι χρηματοοικονομικές επενδύσεις περιλαμβάνουν ειδικότερα:

Χρεόγραφα (κρατικά, δημοτικά, λοιπές εταιρείες) και χρεόγραφα (ομόλογα, γραμμάτια γραμμάτων).
Εξαίρεση προβλέπεται για ιδίους τίτλους και χρεωστικές μετοχές που εξαγοράζονται από μετόχους, συναλλαγματικές που εκδίδονται για εξασφάλιση πληρωμής σε προμηθευτές, εκδοθέντα ομόλογα.
εισφορές στο εγκεκριμένο κεφάλαιο άλλων εταιρειών·
το ποσό των δανείων που χορηγήθηκαν σε άλλες επιχειρήσεις με τόκο·
καταθέσεις σε τράπεζες, στις οποίες προκύπτουν έσοδα·
Απαιτήσεις που αποκτήθηκαν στο πλαίσιο της σύμβασης εκχώρησης του δικαιώματος απαίτησης (εκχώρηση)·
συνεισφορές ενός οργανισμού εταίρου στο πλαίσιο μιας απλής συμφωνίας εταιρικής σχέσης (κοινή δραστηριότητα).

Η PBU 19/02 προβλέπει ότι τα περιουσιακά στοιχεία που έχουν ουσιώδη μορφή δεν αντικατοπτρίζονται ως χρηματοοικονομικές επενδύσεις. Για παράδειγμα, πάγια περιουσιακά στοιχεία και αποθέματα (υλικά, αγαθά).

Οι χρηματοοικονομικές επενδύσεις πρέπει να πληρούν όλες τις απαιτήσεις που αναφέρονται στην παράγραφο 2 της PBU 19/02. Υπάρχουν τρεις από αυτούς. Πρώτα. Η εταιρεία πρέπει να έχει έγγραφα που να επιβεβαιώνουν το δικαίωμά της σε οικονομική επένδυση. Για παράδειγμα, για χορηγούμενα δάνεια - συμφωνία. για γραμμάτια που εκδίδονται από τρίτους - γραμμάτιο γραμμάτιο, για μετοχές ή ομόλογα - οι ίδιες οι μετοχές, ομόλογα ή πιστοποιητικό γι' αυτές (εάν έχουν παραληφθεί σε μορφή παραστατικού), απόσπασμα από το μητρώο ή λογαριασμό αποθήκης (εάν έχουν παραληφθεί σε μη τεκμηριωμένη μορφή)· για τις καταθέσεις σε τράπεζες - μια συμφωνία. για εισφορές στο εγκεκριμένο κεφάλαιο - το καταστατικό της εταιρείας που έλαβε αυτήν την εισφορά κ.λπ.

Δεύτερος. Μεταβίβαση στην εταιρεία όλων των χρηματοοικονομικών κινδύνων που σχετίζονται με αυτές τις επενδύσεις (κίνδυνος μεταβολής τιμών, αφερεγγυότητα του οφειλέτη, ρευστότητα κ.λπ.). Και τρίτον. Η ικανότητα δημιουργίας εισοδήματος στο μέλλον. Για παράδειγμα, με τη μορφή τόκων, μερισμάτων, η διαφορά μεταξύ των τιμών αγοράς και πώλησης. Εάν ορισμένα περιουσιακά στοιχεία δεν είναι ικανά να δημιουργήσουν εισόδημα (για παράδειγμα, άτοκα δάνεια), δεν αντικατοπτρίζονται ως μέρος χρηματοοικονομικών επενδύσεων.

Στη γραμμή 1170 του ισολογισμού δεν αναγράφεται το ποσό αυτό. Το ποσό του δανείου που δεν εξοφλήθηκε αντικατοπτρίζεται είτε σε άλλα μη κυκλοφορούντα περιουσιακά στοιχεία της γραμμής 1190 (εάν το δάνειο είναι μακροπρόθεσμο), είτε στους λογαριασμούς εισπρακτέους στη γραμμή 1230 του ισολογισμού (εάν το δάνειο είναι βραχυπρόθεσμο). Όπως είπαμε παραπάνω, η γραμμή 1170 του ισολογισμού προορίζεται ειδικά για μακροπρόθεσμες χρηματοοικονομικές επενδύσεις. Οι βραχυπρόθεσμοι λογαριασμοί λαμβάνονται υπόψη στη γραμμή 1240 του εντύπου. Σύμφωνα με τη ρήτρα 19 των Λογιστικών Κανονισμών «Λογιστικές Καταστάσεις Οργανισμού» (PBU 4/99) (εγκεκριμένη με εντολή του Υπουργείου Οικονομικών της Ρωσίας αριθ. 43n), τα περιουσιακά στοιχεία και οι υποχρεώσεις των οποίων η λήξη ή η λήξη δεν υπερβαίνει τους 12 μήνες θεωρούνται βραχυπρόθεσμα. Διαφορετικά, θεωρούνται μακροπρόθεσμα (επιστολές Υπουργείου Οικονομικών της Ρωσίας Αρ. 07-02-18/01, Αρ. 07-02-18/01).

Ταυτόχρονα, η εταιρεία έχει το δικαίωμα να μεταφέρει ορισμένες χρηματοοικονομικές επενδύσεις από μακροπρόθεσμα περιουσιακά στοιχεία σε βραχυπρόθεσμα (για παράδειγμα, εάν κατά τον σχηματισμό του ισολογισμού η υπολειπόμενη διάρκεια της κυκλοφορίας τους (αποπληρωμής) είναι μικρότερη από 12 μήνες) και αντίστροφα. Το δικαίωμα σε μια τέτοια μεταφορά θα πρέπει να κατοχυρώνεται ως διάταξη της λογιστικής πολιτικής της εταιρείας.

Λογαριασμός χρηματοοικονομικών επενδύσεων

Ο λογαριασμός 58 "Χρηματοοικονομικές επενδύσεις" προορίζεται να συνοψίσει πληροφορίες σχετικά με την παρουσία και την κίνηση των επενδύσεων ενός οργανισμού σε κρατικούς τίτλους, μετοχές, ομόλογα και άλλους τίτλους άλλων οργανισμών, εγκεκριμένο (μετοχικό) κεφάλαιο άλλων οργανισμών, καθώς και δάνεια που χορηγούνται σε άλλους οργανισμούς.

Στο λογαριασμό 58 «Χρηματοοικονομικές επενδύσεις» μπορούν να ανοίξουν υπολογαριασμοί:

58-1 "Μετοχές και μετοχές",
58-2 "Χρεωστικά χρεόγραφα",
58-3 "Χορηγημένα δάνεια",
58-4 «Εισφορές βάσει απλής εταιρικής σύμβασης» κ.λπ.

Ο υπολογαριασμός 58-1 «Μετοχές και μετοχές» λαμβάνει υπόψη την παρουσία και την κίνηση των επενδύσεων σε μετοχές μετοχικών εταιρειών, εγκεκριμένα (αποθεματικά) κεφάλαια άλλων οργανισμών κ.λπ.

Ο υπολογαριασμός 58-2 «Χρεωστικά χρεόγραφα» λαμβάνει υπόψη την παρουσία και κίνηση επενδύσεων σε χρεόγραφα δημοσίου και ιδιωτικού τομέα (ομόλογα κ.λπ.).

Οι χρηματοοικονομικές επενδύσεις που πραγματοποιεί ο οργανισμός αντικατοπτρίζονται στη χρέωση του λογαριασμού 58 «Χρηματοοικονομικές επενδύσεις» και στην πίστωση των λογαριασμών, οι οποίοι λαμβάνουν υπόψη τις αξίες που θα μεταφερθούν για λογαριασμό αυτών των επενδύσεων. Για παράδειγμα, η απόκτηση από έναν οργανισμό τίτλων άλλων οργανισμών έναντι αμοιβής πραγματοποιείται στη χρέωση του λογαριασμού 58 "Χρηματοοικονομικές επενδύσεις" και στην πίστωση του λογαριασμού 51 " Λογαριασμοί διακανονισμού" ή 52 "Λογαριασμοί συναλλάγματος".

Για χρεόγραφα για τα οποία η τρέχουσα αγοραία αξία δεν προσδιορίζεται, ο οργανισμός επιτρέπεται να αποδίδει τη διαφορά μεταξύ του αρχικού κόστους και της ονομαστικής αξίας κατά την περίοδο κυκλοφορίας τους ομοιόμορφα, ανάλογα με το εισόδημα που τους οφείλεται σύμφωνα με τους όρους έκδοσης, να αποδώσει στα οικονομικά αποτελέσματα ενός εμπορικού οργανισμού είτε μείωση είτε αύξηση δαπανών μη κερδοσκοπικού οργανισμού.

Κατά τη διαγραφή της υπέρβασης της αξίας αγοράς των ομολόγων και άλλων χρεογράφων που απέκτησε ο οργανισμός σε σχέση με την ονομαστική τους αξία, γίνονται εγγραφές στη χρέωση του λογαριασμού 76 "Διακανονισμοί με διάφορους οφειλέτες και πιστωτές" (για το οφειλόμενο ποσό επί τίτλων) και την πίστωση των λογαριασμών 58 «Χρηματοοικονομικές επενδύσεις» (για μέρος της διαφοράς μεταξύ αγοράς και ονομαστικής αξίας) και 91 «Λοιπά έσοδα και έξοδα» (για τη διαφορά μεταξύ των ποσών που χρεώνονται στους λογαριασμούς 76 «Διακανονισμοί με διάφορα οφειλέτες και πιστωτές» και 58 «Χρηματοοικονομικές επενδύσεις»).

Όταν συσσωρεύεται επιπλέον το ποσό της υπέρβασης της ονομαστικής αξίας των ομολόγων και άλλων χρεογράφων που αποκτήθηκαν από τον οργανισμό σε σχέση με την αξία αγοράς τους, γίνονται εγγραφές στη χρέωση των λογαριασμών 76 «Διακανονισμοί με διάφορους οφειλέτες και πιστωτές» (για το οφειλόμενο ποσό που εισπράχθηκαν σε τίτλους) και 58 "Χρηματοοικονομικές επενδύσεις" (για μέρος της διαφοράς μεταξύ της αγοράς και της ονομαστικής αξίας) και η πίστωση του λογαριασμού 91 "Λοιπά έσοδα και έξοδα" (για το συνολικό ποσό που διατέθηκε στους λογαριασμούς 76 "Διακανονισμοί με διάφορους οφειλέτες και πιστωτές» και 58 «Χρηματοοικονομικές επενδύσεις»).

Η εξαγορά (επαναγορά) και η πώληση τίτλων που καταγράφονται στο λογαριασμό 58 «Χρηματοοικονομικές επενδύσεις» αντικατοπτρίζονται στη χρέωση του λογαριασμού 91 «Λοιπά έσοδα και έξοδα» και στην πίστωση του λογαριασμού 58 «Χρηματοοικονομικές επενδύσεις» (εκτός από οργανισμούς που αντικατοπτρίζουν αυτές τις συναλλαγές στο λογαριασμός 90 «Πωλήσεις»).

Ο υπολογαριασμός 58-3 «Χορηγούμενα δάνεια» λαμβάνει υπόψη την κίνηση μετρητών και άλλων δανείων που παρέχει ο οργανισμός σε νομικά και φυσικά (εκτός από υπαλλήλους του οργανισμού) πρόσωπα. Τα δάνεια που παρέχονται από τον οργανισμό σε νομικά και φυσικά πρόσωπα (εκτός από υπαλλήλους του οργανισμού) με εξασφάλιση συναλλαγματικών λογιστικοποιούνται ξεχωριστά σε αυτόν τον υπολογαριασμό.

Τα χορηγηθέντα δάνεια απεικονίζονται στη χρέωση του λογαριασμού 58 «Χρηματοοικονομικές επενδύσεις» σε αντιστοιχία με το λογαριασμό 51 «Λογαριασμοί διακανονισμού» ή άλλους σχετικούς λογαριασμούς. Η απόδοση του δανείου αποτυπώνεται στη χρέωση του λογαριασμού 51 «Λογαριασμοί διακανονισμού» ή άλλων σχετικών λογαριασμών και στην πίστωση του λογαριασμού 58 «Χρηματοοικονομικές επενδύσεις».

Στον υπολογαριασμό 58-4 «Εισφορές στο πλαίσιο απλής εταιρικής σύμβασης», ο συνεργαζόμενος οργανισμός λαμβάνει υπόψη την παρουσία και τη διακίνηση εισφορών σε κοινή περιουσία βάσει απλής εταιρικής σύμβασης.

Η παροχή εισφοράς αντικατοπτρίζεται στη χρέωση του λογαριασμού 58 «Χρηματοοικονομικές επενδύσεις» σε αντιστοιχία με το λογαριασμό 51 «Λογαριασμοί διακανονισμού» και άλλους σχετικούς λογαριασμούς για τη λογιστική καταχώριση ακινήτων.

Με τη λύση μιας απλής εταιρικής σύμβασης, η επιστροφή του ακινήτου αποτυπώνεται στην πίστωση του λογαριασμού 58 «Χρηματοοικονομικές επενδύσεις» σε αντιστοιχία με τους λογαριασμούς ακινήτων.

Η αναλυτική λογιστική του λογαριασμού 58 «Χρηματοοικονομικές επενδύσεις» τηρείται κατά είδη χρηματοοικονομικών επενδύσεων και αντικείμενα στα οποία γίνονται αυτές οι επενδύσεις (οργανισμοί - πωλητές τίτλων, άλλοι οργανισμοί στους οποίους συμμετέχει ο οργανισμός, οργανισμοί δανειοληπτών κ.λπ.). Η κατασκευή αναλυτικής λογιστικής θα πρέπει να παρέχει τη δυνατότητα απόκτησης στοιχείων για βραχυπρόθεσμα και μακροπρόθεσμα περιουσιακά στοιχεία. Ταυτόχρονα, η λογιστική των χρηματοοικονομικών επενδύσεων σε μια ομάδα αλληλένδετων οργανισμών, για τις δραστηριότητες των οποίων καταρτίζονται ενοποιημένες οικονομικές καταστάσεις, τηρείται χωριστά στον λογαριασμό 58 «Χρηματοοικονομικές επενδύσεις».

Το κόστος των οικονομικών επενδύσεων

Με την πάροδο του χρόνου, το αρχικό κόστος των χρηματοοικονομικών επενδύσεων μπορεί να αλλάξει. Στην περίπτωση αυτή, είναι απαραίτητο να πραγματοποιηθεί η λεγόμενη μετα-αξιολόγηση των χρηματοοικονομικών επενδύσεων, δηλ. προσαρμογή στην αρχική τους αξία.

Για αυτό, η ρήτρα 19 του PBU 19/02 προβλέπει τη διαίρεση των χρηματοοικονομικών επενδύσεων σε δύο ομάδες:

O επενδύσεις, με τις οποίες είναι δυνατός ο προσδιορισμός της τρέχουσας αγοραίας αξίας τους.
- o επενδύσεις για τις οποίες δεν προσδιορίζεται η τρέχουσα αγοραία αξία.

Για την πρώτη ομάδα, τις χρηματοοικονομικές επενδύσεις (μετοχές, ομόλογα) εισηγμένες στο χρηματιστήριο, ο οργανισμός στο τέλος του έτους αντικατοπτρίζει την τρέχουσα αγοραία αξία προσαρμόζοντας την αποτίμησή τους, την προηγούμενη ημερομηνία. Ο οργανισμός μπορεί να κάνει αυτήν την προσαρμογή μηνιαία ή τριμηνιαία (ο οργανισμός ορίζει το χρονοδιάγραμμα της προσαρμογής στη λογιστική του πολιτική ανεξάρτητα).

Η διαφορά μεταξύ της αποτίμησης των χρηματοοικονομικών επενδύσεων στην τρέχουσα αγοραία αξία κατά την ημερομηνία αναφοράς και της προηγούμενης αποτίμησής τους πιστώνεται στα οικονομικά αποτελέσματα ενός εμπορικού οργανισμού ως άλλα έσοδα (έξοδα) ή αύξηση εσόδων (έξοδα) μη εμπορική οργάνωση σε αντιστοιχία με τον λογαριασμό χρηματοοικονομικών επενδύσεων.

Για τη δεύτερη ομάδα, οι χρηματοοικονομικές επενδύσεις, των οποίων η τρέχουσα αγοραία αξία δεν προσδιορίζεται, αντικατοπτρίζονται στη λογιστική στο αρχικό τους κόστος (παράγραφος 21 της PBU 19/02).

Η δεύτερη ομάδα περιλαμβάνει όλες τις άλλες χρηματοοικονομικές επενδύσεις: μετοχές σε εγκεκριμένο (μετοχικό) κεφάλαιο, δάνεια που έχουν εκδοθεί, καταθέσεις σε τράπεζες, απαιτήσεις που αποκτήθηκαν με σύμβαση εκχώρησης, εισφορές βάσει απλής εταιρικής σύμβασης κ.λπ.

Ωστόσο, ορισμένα χαρακτηριστικά θα πρέπει να ληφθούν υπόψη εδώ. Για παράδειγμα, για χρεόγραφα (γραμμάτια, ομόλογα) που δεν είναι εισηγμένα στο χρηματιστήριο, η διαφορά μεταξύ αρχικής και ονομαστικής αξίας μπορεί να διαγραφεί ομοιόμορφα σε άλλα έξοδα (έσοδα) κατά την περίοδο κυκλοφορίας τους.

Για τίτλους που ανήκουν στην πρώτη ομάδα, η μέθοδος για τον προσδιορισμό της τρέχουσας αγοραίας αξίας δίνεται στην PBU 19/02, η οποία αναφέρει ότι αυτή η αξία για λογιστικούς σκοπούς είναι η αγοραία τιμή τους που υπολογίζεται από τον διοργανωτή των συναλλαγών στην αγορά κινητών αξιών (ρήτρα 13 PBU 19/02).

Επί του παρόντος, η διαδικασία για τον προσδιορισμό της αγοραίας τιμής των τίτλων και του ανώτατου ορίου για τις διακυμάνσεις της αγοραίας τιμής τους καθορίζεται από το FFMS της Ρωσίας μόνο για τίτλους που διαπραγματεύονται σε οργανωμένη αγορά. Αυτή η κατηγορία περιλαμβάνει μετοχές μετοχικών εταιρειών, κρατικά και εταιρικά ομόλογα, μετοχές (αμοιβαία κεφάλαια), αμερικανικές καταθέσεις (ADR).

Με βάση την παράγραφο 20 της PBU 19/02, ο οργανισμός υποχρεούται να πραγματοποιήσει προσαρμογές στην τρέχουσα αγοραία αξία των τίτλων στο τέλος του έτους αναφοράς. Ενόψει της πτώσης των τιμών των μετοχών, οι πληροφορίες για την αξία των περιουσιακών στοιχείων μιας εταιρείας είναι το πιο σημαντικό κριτήριο για την αξιολόγηση της βιωσιμότητας μιας επιχείρησης. Επιπλέον, για την κατάρτιση οικονομικών καταστάσεων που αντικατοπτρίζουν την πραγματική αξία των περιουσιακών στοιχείων, απαιτείται επί του παρόντος επανεκτίμηση σε μηνιαία βάση.

Η επανεκτίμηση της αξίας των τίτλων γίνεται ως εξής. Πρώτα απ 'όλα, προσδιορίζεται η διαφορά μεταξύ της αξίας του τίτλου την τρέχουσα στιγμή και της τελευταίας ημερομηνίας αναφοράς. Το αποτέλεσμα που προκύπτει (έσοδο με τη μορφή θετικής διαφοράς ή έξοδο με τη μορφή αρνητικής διαφοράς) λογιστικοποιείται στον λογαριασμό 91 «Λοιπά έσοδα και έξοδα» ως μέρος των λοιπών εσόδων ή εξόδων, αντίστοιχα.

Το αρχικό κόστος των χρηματοοικονομικών επενδύσεων. Εάν ο οργανισμός έλαβε τίτλους δωρεάν, τότε το αρχικό κόστος τους αναγνωρίζεται:

Εάν οι τίτλοι διαπραγματεύονται χρηματιστήριο, τότε η τρέχουσα αγοραία αξία τους καθορίζεται από την τρέχουσα αγοραία αξία τους κατά τη στιγμή της αποδοχής για λογιστική.
- Εάν οι τίτλοι δεν διακινούνται στο χρηματιστήριο, τότε καθορίζεται το χρηματικό ποσό που μπορεί να εισπραχθεί ως αποτέλεσμα της πώλησης των ληφθέντων τίτλων κατά τη στιγμή της αποδοχής τους για λογιστική.

Εάν ένα περιουσιακό στοιχείο γίνει αποδεκτό για λογιστική ως χρηματοοικονομική επένδυση, αλλά η τρέχουσα αγοραία του αξία δεν προσδιορίζεται, τότε κατά τη διάθεση αυτού του περιουσιακού στοιχείου, η αξία του προσδιορίζεται:

Στο αρχικό κόστος κάθε μονάδας χρηματοοικονομικών επενδύσεων.
- στο μέσο αρχικό κόστος·
- με τη μέθοδο FIFO - στο αρχικό κόστος των πρώτων χρηματοοικονομικών επενδύσεων ως προς το χρόνο απόκτησης.

Οι ακόλουθες πληροφορίες υπόκεινται σε γνωστοποίηση στις οικονομικές καταστάσεις:

Μέθοδοι για την αξιολόγηση των χρηματοοικονομικών επενδύσεων κατά τη διάθεσή τους, σύμφωνα με τη γενίκευση ανά ομάδες και τις συνέπειες των αλλαγών στις μεθόδους αυτής της αξιολόγησης·
- το κόστος των χρηματοοικονομικών επενδύσεων για τις οποίες προσδιορίζεται και δεν προσδιορίζεται η τρέχουσα αγοραία αξία·
- τη διαφορά μεταξύ της αγοραίας αξίας κατά την ημερομηνία αναφοράς και της προηγούμενης αποτίμησης χρηματοοικονομικών επενδύσεων.
- εάν υπάρχουν χρεόγραφα για τα οποία δεν έχει προσδιοριστεί η τρέχουσα αγοραία αξία, τότε η διαφορά μεταξύ της αρχικής και της ονομαστικής τους αξίας κατά την περίοδο κυκλοφορίας τους υπόκειται σε γνωστοποίηση.
- αξία τίτλων και άλλων χρηματοοικονομικών επενδύσεων που βαρύνονται με ασφάλεια·
- το κόστος των τίτλων και άλλων χρηματοοικονομικών επενδύσεων που μεταφέρονται χωρίς πώληση σε άλλους οργανισμούς·
- το ποσό του αποθεματικού για την απόσβεση χρηματοοικονομικών επενδύσεων, με ένδειξη του είδους του αποθεματικού τους. Ταυτόχρονα, γνωστοποιείται το ποσό του αποθεματικού που δημιουργήθηκε κατά το έτος αναφοράς, το ποσό του αποθεματικού που αναγνωρίστηκε ως άλλα έσοδα της περιόδου αναφοράς και το ποσό του αποθεματικού που χρησιμοποιήθηκε κατά το έτος αναφοράς.
- εάν έχουν χορηγηθεί χρεόγραφα ή δάνεια, τότε γνωστοποιήστε στοιχεία για την αποτίμησή τους σε προεξοφλημένη αξία, για το ποσό της προεξοφλημένης τους αξίας και για τις μεθόδους προεξόφλησης. Τα στοιχεία αυτά γνωστοποιούνται στις σημειώσεις του ισολογισμού και της κατάστασης λογαριασμού αποτελεσμάτων.

Τύποι χρηματοοικονομικών επενδύσεων

Η προσωρινή τοποθέτηση ελεύθερων κεφαλαίων μιας επιχείρησης σε χρηματοοικονομικά περιουσιακά στοιχεία με τη μορφή επενδύσεων σε τίτλους, σε κερδοφόρους τύπους νομισματικών μέσων, στο εγκεκριμένο κεφάλαιο άλλων επιχειρήσεων και οργανισμών ονομάζεται χρηματοοικονομικές επενδύσεις.

Οι επενδύσεις κεφαλαίων σε χρηματοοικονομικά στοιχεία ενεργητικού με σκοπό τη δημιουργία εισοδήματος στη λογιστική θεωρούνται ως χρηματοοικονομικές επενδύσεις.

Ανάλογα με την περίοδο για την οποία πραγματοποιούνται οι χρηματοοικονομικές επενδύσεις, χωρίζονται σε:

Μακροπρόθεσμα, όταν η καθορισμένη περίοδος αποπληρωμής τους υπερβαίνει το ένα έτος ή επενδύσεις που πραγματοποιούνται με σκοπό την απόκτηση εισοδήματος από αυτά για περισσότερο από ένα έτος.
- βραχυπρόθεσμα, όταν ο καθορισμένος χρόνος αποπληρωμής τους δεν υπερβαίνει το ένα έτος ή πραγματοποιούνται επενδύσεις χωρίς πρόθεση να λάβουν εισόδημα από αυτά για περισσότερο από ένα έτος.

Η λογιστική διαδικασία για τις χρηματοοικονομικές επενδύσεις ρυθμίζεται από τον Λογιστικό Κανονισμό «Λογιστική για Χρηματοοικονομικές Επενδύσεις» (PBU 19/02), που εγκρίθηκε με το Διάταγμα αριθ. 126n του Υπουργείου Οικονομικών της Ρωσίας.

Για να γίνουν αποδεκτοί για λογιστικοποίηση χρηματοοικονομικών επενδύσεων, πρέπει να πληρούνται ταυτόχρονα οι ακόλουθες προϋποθέσεις:

1. Διαθεσιμότητα εγγράφων που επιβεβαιώνουν το δικαίωμα του οργανισμού για οικονομικές επενδύσεις και το δικαίωμα λήψης κεφαλαίων και άλλων περιουσιακών στοιχείων που απορρέουν από αυτό το δικαίωμα.
2. Μεταβίβαση χρηματοοικονομικών κινδύνων που σχετίζονται με αυτήν την επένδυση (κίνδυνος μεταβολών τιμών, αφερεγγυότητα οφειλέτη, ρευστότητα κ.λπ.).
3. Οικονομικά οφέλη, δηλαδή η δυνατότητα δημιουργίας εισοδήματος στο μέλλον με τη μορφή τόκων, μερισμάτων ή με τη μορφή αύξησης της αξίας (διαφορά στις τιμές πώλησης και τη λογιστική αξία).

Οι οικονομικές επενδύσεις του οργανισμού σύμφωνα με την παράγραφο 3 της PBU 19/02 περιλαμβάνουν:

Κρατικοί και δημοτικοί τίτλοι.
Αξιόγραφα άλλων οργανισμών.
Εισφορές σε εγκεκριμένα (μετοχικά) κεφάλαια άλλων οργανισμών.
Παροχή δανείων σε άλλους οργανισμούς.
Καταθέσεις σε πιστωτικά ιδρύματα.
Εισπρακτέοι λογαριασμοί που αποκτήθηκαν με βάση την εκχώρηση του δικαιώματος απαίτησης.

Οι χρηματοοικονομικές επενδύσεις περιλαμβάνουν τίτλους που κατέχονται από έναν οργανισμό προκειμένου να αυξήσει το δικό του κεφάλαιο δημιουργώντας εισόδημα μέσω της διανομής κερδών (με τη μορφή τόκων, μερισμάτων) ή για να λάβει ο επενδυτικός οργανισμός κέρδος από την πώληση ή άλλη διάθεση αυτών των περιουσιακών στοιχείων.

Αξιολόγηση χρηματοοικονομικών επενδύσεων

Στη λογιστική, χρησιμοποιούνται διαφορετικές εκτιμήσεις της αξίας των χρηματοοικονομικών επενδύσεων, ανάλογα με τους σκοπούς της επιμέτρησης.

Η ονομαστική αξία των χρηματοοικονομικών επενδύσεων είναι η αξία που αναγράφεται στο ίδιο το χρηματοπιστωτικό μέσο, ​​που γίνεται αποδεκτή στη σύμβαση, καταγράφεται στο μητρώο ή τυπώνεται στον τίτλο. Η ονομαστική αξία των συμμετοχικών τίτλων δείχνει το ποσό του μετοχικού κεφαλαίου που αντιπροσωπεύουν και οι χρεωστικοί τίτλοι - το ποσό των υποχρεώσεων του δανειολήπτη, τις οποίες αναλαμβάνει να αποπληρώσει. Η αγοραπωλησία χρηματοοικονομικών επενδύσεων δεν μεταβάλλει την ονομαστική αξία, παραμένει σταθερή καθ' όλη την περίοδο για την οποία εκδίδεται αυτή η επένδυση.

Η αξία που δηλώνεται από τον εκδότη (οργανισμό) στην οποία προσφέρονται οι τίτλοι κατά την αρχική τοποθέτηση στην αγορά είναι το κόστος τοποθέτησης ή η αξία που μπορεί να είναι υψηλότερη ή χαμηλότερη από την ονομαστική αξία των χρηματοοικονομικών επενδύσεων. Εάν η αξία έκδοσης υπερβαίνει την ονομαστική τιμή, τότε αυτό σημαίνει ότι ο τίτλος τοποθετείται με υπέρ το άρτιο, με αποτέλεσμα τη δημιουργία μετοχών υπέρ το άρτιο. Διαφορετικά, εάν η ονομαστική αξία υπερβαίνει το κόστος τοποθέτησης, ο εκδότης έχει ζημιά.

Το κόστος με το οποίο το χρηματοοικονομικό μέσο κυκλοφορεί στη συνέχεια στην αγορά (πωλείται και αγοράζεται) είναι η αγοραία ή τρέχουσα αξία των χρηματοοικονομικών επενδύσεων, η οποία καθορίζεται σε μια συγκεκριμένη στιγμή από την ονομαστική αξία, τη ρευστότητα των επενδύσεων και το ποσό του εισοδήματος που δημιουργείται .

Κατά τον προσδιορισμό της αγοραίας αξίας, είναι απαραίτητο να καθοδηγείται από το Διάταγμα της Ομοσπονδιακής Επιτροπής για την Αγορά Τίτλων αριθ. Κεφάλαια που εισάγονται σε κυκλοφορία μέσω Οργανωτών Εμπορίου και Καθορισμός του ορίου των διακυμάνσεων των τιμών της αγοράς».

Οι χρηματοοικονομικές επενδύσεις γίνονται δεκτές για λογιστικοποίηση στο αρχικό τους κόστος. Το αρχικό κόστος των χρηματοοικονομικών επενδύσεων που αγοράζονται έναντι αμοιβής είναι το ποσό των πραγματικών εξόδων απόκτησης, χωρίς ΦΠΑ και άλλους επιστρεπτέους φόρους. Το αρχικό κόστος περιλαμβάνει την τιμή αγοράς (έκδοση ή αγορά) και το άμεσο κόστος απόκτησης χρηματοοικονομικών επενδύσεων (αμοιβή χρηματοοικονομικού μεσίτη, τόκοι δανειακών κεφαλαίων που χρησιμοποιούνται για την αγορά επενδύσεων, άλλα άμεσα κόστη απόκτησης).

Τα ακόλουθα αναγνωρίζονται ως πραγματικά έξοδα που αποτελούν το αρχικό κόστος χρηματοοικονομικών επενδύσεων:

Επενδύσεις σε εισφορές στο εγκεκριμένο κεφάλαιο του οργανισμού - η χρηματική αξία των επενδύσεων, που συμφωνήθηκε από τους ιδρυτές (συμμετέχοντες) του οργανισμού.
επενδύσεις που πραγματοποιήθηκαν λόγω της συνεισφοράς του οργανισμού - εταίρου στο πλαίσιο μιας απλής συμφωνίας εταιρικής σχέσης - με το κόστος της εμφάνισής τους στον ισολογισμό από την ημερομηνία έναρξης ισχύος της συμφωνίας εταιρικής σχέσης·
επενδύσεις που λαμβάνονται δωρεάν - η αγοραία αξία τους από την ημερομηνία αποδοχής των επενδύσεων για λογιστική.
επενδύσεις που αποκτήθηκαν στο πλαίσιο συμφωνιών που προβλέπουν μη νομισματικά κεφάλαια - στο κόστος των περιουσιακών στοιχείων που μεταβιβάζονται ή πρόκειται να μεταφερθούν από τον οργανισμό λόγω της εκπλήρωσης των όρων της συμφωνίας.

Το πραγματικό κόστος απόκτησης χρηματοοικονομικών επενδύσεων προσδιορίζεται λαμβάνοντας υπόψη τις συναλλαγματικές διαφορές που προκύπτουν από πληρωμή σε ρούβλια σε ποσό ισοδύναμο με το ποσό σε ξένο νόμισμα (συμβατικές νομισματικές μονάδες).

Εάν για τις αποκτηθείσες χρηματοοικονομικές επενδύσεις το μεγαλύτερο μέρος των εξόδων είναι το κόστος που καταβάλλεται βάσει της σύμβασης στον πωλητή, τότε τα υπόλοιπα έξοδα για την απόκτηση αυτών των επενδύσεων μπορούν να αναγνωριστούν από τον οργανισμό ως άλλα έξοδα, δηλ. μπορεί να καταχωρηθεί στο λογαριασμό 91 «Λοιπά έσοδα και έξοδα», και όχι στο λογαριασμό 58 «Χρηματοοικονομικές επενδύσεις».

Μετά την αποδοχή χρηματοοικονομικών επενδύσεων για λογιστική, η αξία τους υπόκειται σε περιοδική προσαρμογή, η οποία πραγματοποιείται απευθείας για επενδύσεις με αγοραία αξία και έμμεσα - για επενδύσεις για τις οποίες δεν προσδιορίζεται η αγοραία αξία. Στην πρώτη περίπτωση, ο οργανισμός είναι υποχρεωμένος να αντικατοπτρίζει τις χρηματοοικονομικές επενδύσεις στον ισολογισμό σε τιμές αγοράς. Για να γίνει αυτό, επαναξιολογούνται και η διαφορά μεταξύ της αγοραίας αξίας και της προηγούμενης αποτίμησης του ισολογισμού (αγοραία ή αρχική, κατά την απόκτηση αντικειμένων στην περίοδο αναφοράς) χρεώνεται στους λογαριασμούς άλλων εσόδων και εξόδων. Στη δεύτερη περίπτωση, αντί για επανεκτίμηση, σχηματίζεται πρόβλεψη για απόσβεση χρηματοοικονομικών επενδύσεων εάν η αξία ή η κερδοφορία των επενδύσεων αυτών πέσει. Με αύξηση της αξίας ή της κερδοφορίας, το προηγουμένως δεδουλευμένο αποθεματικό μειώνεται μέχρι να αποκατασταθεί πλήρως το αρχικό κόστος.

Σύμφωνα με τη ρήτρα 38 της PBU 19/02, στις οικονομικές καταστάσεις, η αξία των χρηματοοικονομικών επενδύσεων για τις οποίες έχει σχηματιστεί αποθεματικό απομείωσης εμφανίζεται στη λογιστική αξία μείον το ποσό του αποθεματικού.

Η αξιολόγηση των χρηματοοικονομικών επενδύσεων κατά τη διάθεσή τους (εξαγορά, πώληση, δωρεάν μεταβίβαση, μεταφορά ως εισφορά στο εγκεκριμένο κεφάλαιο άλλου οργανισμού κ.λπ.) πραγματοποιείται αμέσως κατά τη διάθεσή τους. Οι χρηματοοικονομικές επενδύσεις, για τις οποίες προσδιορίζεται η τρέχουσα αγοραία τιμή, αποτιμώνται με βάση την τελευταία αποτίμησή τους.

Χρηματοοικονομικές επενδύσεις για τις οποίες δεν έχει καθοριστεί η τρέχουσα αγοραία τιμή αποτιμώνται κατά τη στιγμή της διάθεσης με έναν από τους ακόλουθους τρόπους:

1) στο αρχικό κόστος κάθε χρηματοοικονομικής επένδυσης·
2) στο μέσο αρχικό κόστος.
3) στο αρχικό κόστος της πρώτης απόκτησης χρηματοοικονομικών επενδύσεων (FIFO).

Αποθεματικό χρηματοοικονομικών επενδύσεων

Το αποθεματικό για απόσβεση χρηματοοικονομικών επενδύσεων ρυθμίζεται από το RAS 19/02, το οποίο εγκρίθηκε με το Διάταγμα αριθ. 126n του Ρωσικού Υπουργείου Οικονομικών. Υπάρχει λογαριασμός 59 στο Λογιστικό Σχέδιο για αυτό το αποθεματικό.

Επιτρέψτε μου να σας υπενθυμίσω ότι, σύμφωνα με την PBU 19/02, οι χρηματοοικονομικές επενδύσεις νοούνται ως επενδύσεις στο εγκεκριμένο κεφάλαιο άλλων οργανισμών, δάνεια που έχουν εκδοθεί, καταθέσεις σε τράπεζες, χρεόγραφα.

Μπορεί να υποστηριχθεί ποια είναι η φύση των άτοκων δανείων: αν είναι χρηματοοικονομικές επενδύσεις ή απλώς απαιτήσεις. Πιστεύω όμως ότι ο λογαριασμός 58 «Χρηματοοικονομικές επενδύσεις» μπορεί ακόμα να χρησιμοποιηθεί.

Η ικανότητα δημιουργίας εισοδήματος είναι μια έννοια που πολλοί δεν κατανοούν τόσο ευρέως όσο θα έπρεπε. Το τι είναι να δημιουργείς εισόδημα με τη μορφή τόκων δανείου είναι σαφές σε όλους. Πολλοί όμως θεωρούν ότι τα άτοκα δάνεια είναι εισπρακτέοι λογαριασμοί. Εάν δανείζετε χωρίς τόκο σε μια θυγατρική που δημιούργησε η εταιρεία για να μεταβιβάσει μέρος των λειτουργιών της, τότε η χρηματική υποστήριξη στο στάδιο της σύστασης είναι επίσης όφελος. Όχι εισόδημα με την πλήρη έννοια της λέξης, αλλά και πάλι οικονομικό όφελος.

Στο λογαριασμό 58 λαμβάνονται υπόψη και τα κεκτημένα δικαιώματα απαίτησης. Η εταιρεία πούλησε τα προϊόντα, περιμένοντας χρήματα, ο αγοραστής δεν πληρώνει. Ο πωλητής αποφασίζει να εκχωρήσει το χρέος σε άλλη εταιρεία. Για κάποιον που έχει αποκτήσει χρέος, θα είναι μια οικονομική επένδυση. Το κεκτημένο χρέος αναγνωρίζεται στο πραγματικό κόστος.

Παραδοσιακά, ένα άλλο είδος χρηματοοικονομικής επένδυσης καταγράφεται στον λογαριασμό 55 - καταθέσεις που τοποθετεί η εταιρεία στην τράπεζα.

Όλοι οι τύποι χρηματοοικονομικών επενδύσεων που έχω παραθέσει ενδέχεται να υποτιμηθούν. Το τμήμα VI PBU 19/02 παρέχει πληροφορίες από τις οποίες μπορείτε να καταλάβετε ποιες χρηματοοικονομικές επενδύσεις δεν υπόκεινται σε αποθεματικά. Επομένως, δεν είναι απαραίτητο να δημιουργηθεί αποθεματικό για χρηματοοικονομικές επενδύσεις που εναλλάσσονται σε οργανωμένη αγορά. Τις περισσότερες φορές, πρόκειται για τίτλους που διαπραγματεύονται στην αγορά. Επαναξιολογούνται. Τουλάχιστον 31 Δεκεμβρίου. Δεν επιτρέπεται πριν. Η καλύτερη επιλογή είναι στο τέλος κάθε τριμήνου.

Τι είναι μια σταθερή μείωση του κόστους των χρηματοοικονομικών επενδύσεων, εξηγεί η παράγραφος 37 της PBU 19/02. Μια τέτοια μείωση προβλέπεται, για παράδειγμα, εάν η λογιστική αξία είναι σημαντικά υψηλότερη από το εκτιμώμενο κόστος κατά την τρέχουσα και την προηγούμενη ημερομηνία αναφοράς.

Επιστρέφουμε στα σημάδια σημαντικής μείωσης του κόστους των χρηματοοικονομικών επενδύσεων. Υπάρχει εάν η εκτιμώμενη αξία έχει μειωθεί σημαντικά κατά τη διάρκεια του έτους. Έπεσε συνεχώς, χωρίς να αυξηθεί ποτέ. Ή εάν κατά την ημερομηνία αναφοράς δεν υπάρχουν ενδείξεις ότι μια σημαντική αύξηση στην εκτιμώμενη αξία αυτών των χρηματοοικονομικών επενδύσεων είναι πιθανή στο μέλλον.

Αυτές είναι τόσο ασαφείς διατυπώσεις που στην PBU 19/02 προστέθηκαν παραδείγματα καταστάσεων σημαντικής μείωσης. Μπορούν να βρεθούν στην παράγραφο 37. Για παράδειγμα, πρόκειται για την απουσία ή σημαντική μείωση των εσόδων από χρηματοοικονομικές επενδύσεις με τη μορφή τόκων ή μερισμάτων, με μεγάλη πιθανότητα περαιτέρω μείωσης αυτών των εσόδων στο μέλλον. Ας υποθέσουμε ότι ένα ή δύο χρόνια μερίσματα δεν λαμβάνονται και υπάρχουν σοβαροί λόγοι να αμφιβάλλουμε εάν θα υπάρξει κέρδος ως τέτοιο.

Ανάλυση χρηματοοικονομικών επενδύσεων

Από το παράρτημα του ισολογισμού (έντυπο N 5) μπορείτε να λάβετε πρόσθετες πληροφορίες για αναλυτική έρευνα. Αποτελείται από επτά ενότητες, οι οποίες αντικατοπτρίζουν δεδομένα σχετικά με την κίνηση των δανειακών κεφαλαίων, τους πληρωτέους και εισπρακτέους λογαριασμούς, τα αποσβέσιμα ακίνητα, τις πηγές κεφαλαίων για επενδύσεις, τα έξοδα για συνήθεις δραστηριότητες, κοινωνικούς δείκτες. Αυτές οι πληροφορίες είναι χρήσιμες για την προσαρμογή των δεικτών κατά τη διάρκεια της άσκησης.

Στο f. N 1 «Ισολογισμός» Οι μακροπρόθεσμες απαιτήσεις αντανακλώνται στην ενότητα ΙΙ «Κυνοφόρα στοιχεία ενεργητικού». Η υψηλή αναλογία των άυλων περιουσιακών στοιχείων στη σύνθεση των μη κυκλοφορούντων περιουσιακών στοιχείων και το υψηλό μερίδιο της ανάπτυξής τους στη μεταβολή της συνολικής αξίας των μη κυκλοφορούντων περιουσιακών στοιχείων για την περίοδο αναφοράς υποδηλώνουν τον καινοτόμο χαρακτήρα της στρατηγικής της εταιρείας. Οι υψηλοί δείκτες για τις μακροπρόθεσμες χρηματοοικονομικές επενδύσεις αντικατοπτρίζουν τη στρατηγική χρηματοοικονομικής και επενδυτικής ανάπτυξης.

Λεπτομερέστερη ανάλυση των άυλων περιουσιακών στοιχείων, των παγίων και των χρηματοοικονομικών επενδύσεων πραγματοποιείται με βάση τις σχετικές ενότητες στ. N 5 «Παράρτημα ισολογισμού».

Η αξία των μεταβιβαζόμενων περιουσιακών στοιχείων καθορίζεται με βάση την τιμή στην οποία ένας οργανισμός που λαμβάνει χρηματοοικονομικές επενδύσεις ως πληρωμή συνήθως καθορίζει την αξία παρόμοιων περιουσιακών στοιχείων σε συγκρίσιμες συνθήκες (ρήτρα 14 της PBU 19/02). Εάν είναι αδύνατο να προσδιοριστεί η αξία των μεταβιβαζόμενων περιουσιακών στοιχείων, η αξία των χρηματοοικονομικών επενδύσεων που έλαβε ο οργανισμός προσδιορίζεται με βάση την τιμή στην οποία μπορούν να αποκτηθούν παρόμοιες επενδύσεις σε συγκρίσιμες συνθήκες.

Η PBU 19/02 επηρέασε επίσης μια τόσο σημαντική διαδικασία επαλήθευσης όπως η ορθότητα της αξιολόγησης κατά την περίοδο κατοχής και διάθεσης χρηματοοικονομικών επενδύσεων. Κατά την επιθεώρηση αντικειμένων για τα οποία μπορεί να προσδιοριστεί η τρέχουσα αγοραία αξία, είναι απαραίτητο να διαπιστωθεί εάν επανεκτιμήθηκαν περιοδικά στην τρέχουσα αγοραία αξία. Σύμφωνα με την παράγραφο 20 του PBU 19/02, ένας οργανισμός μπορεί να κάνει μια τέτοια αναπροσαρμογή σε μηνιαία ή τριμηνιαία βάση και να αποδώσει τη διαφορά μεταξύ της αποτίμησης τέτοιων χρηματοοικονομικών επενδύσεων κατά την ημερομηνία αναφοράς και της προηγούμενης αποτίμησης στα οικονομικά αποτελέσματα ως μέρος της λειτουργίας έσοδα (έξοδα).

Μια απογραφή χρηματοοικονομικών επενδύσεων θα πρέπει να προηγείται από μια απογραφή κεφαλαίων και διακανονισμών.

1. Η επιτροπή απογραφής (εργασίας) λαμβάνει αρχεία απογραφής (εφεξής καλούμενη απογραφή), δύο αντίγραφα για κάθε είδος χρηματοοικονομικής επένδυσης:

Για απογραφή τίτλων - έντυπο INV-16.
- για άλλες χρηματοοικονομικές επενδύσεις - η συνιστώμενη μορφή του RINV-1.

2. Ελέγχεται η σύνθεση των χρηματοοικονομικών επενδύσεων.

Οι χρηματοοικονομικές επενδύσεις περιλαμβάνουν:

Κρατικοί και δημοτικοί τίτλοι.
- τίτλοι άλλων οργανισμών, συμπεριλαμβανομένων των χρεογράφων, στους οποίους καθορίζεται η ημερομηνία και το κόστος εξαγοράς (ομόλογα, γραμμάτια γραμμάτια).
- δάνεια που χορηγούνται σε άλλους οργανισμούς·
- καταθέσεις σε πιστωτικά ιδρύματα·

3. Ελέγχεται η νομιμότητα της ταξινόμησης περιουσιακών στοιχείων ως χρηματοοικονομικών επενδύσεων.

Για την αποδοχή περιουσιακών στοιχείων ως χρηματοοικονομικές επενδύσεις για λογιστική, πρέπει να πληρούνται οι ακόλουθες προϋποθέσεις κάθε φορά:

Η παρουσία σωστά εκτελεσμένων εγγράφων που επιβεβαιώνουν την ύπαρξη του δικαιώματος του οργανισμού σε χρηματοοικονομικές επενδύσεις και να λαμβάνει κεφάλαια ή άλλα περιουσιακά στοιχεία που προκύπτουν από αυτό το δικαίωμα.
- την ικανότητα να αποφέρει οικονομικά οφέλη (εισόδημα) στον οργανισμό στο μέλλον με τη μορφή τόκων, μερισμάτων ή αύξησης της αξίας τους (η διαφορά μεταξύ της τιμής πώλησης (αποπληρωμής) μιας χρηματοοικονομικής επένδυσης και της αξίας αγοράς της, ως αποτέλεσμα της ανταλλαγής του, χρήση για την εξόφληση των υποχρεώσεων του οργανισμού, αύξηση της τρέχουσας αγοραίας αξίας κ.λπ.).

4. Κάθε τύπος χρηματοοικονομικής επένδυσης που έχει απογραφεί αναλύεται διαδοχικά και προσδιορίζεται το ποσό που πιστώνεται στον αντίστοιχο λογιστικό λογαριασμό. Οι οργανισμοί αποκτούν στις περισσότερες περιπτώσεις τίτλους άλλων οργανισμών για αόριστο χρονικό διάστημα.

Κατά την απόκτηση τίτλων, επιδιώκονται οι ακόλουθοι στόχοι:

Απόκτηση κέρδους από τις επενδύσεις που πραγματοποιήθηκαν.
- καθιέρωση ελέγχου στον οργανισμό του οποίου αποκτώνται τίτλοι κ.λπ.

Κατά την απόκτηση τίτλων άλλων οργανισμών, λαμβάνονται υπόψη η σταθερότητα των αγοραστών, η αγορά πωλήσεων, το εύρος δραστηριότητας και η διάρκεια λειτουργίας. Οι οργανισμοί πραγματοποιούν οικονομικές επενδύσεις σε άλλους οργανισμούς μέσω της αγοράς μετοχών ή ομολόγων. Αυτές οι επενδύσεις μπορεί να είναι βραχυπρόθεσμες ή μακροπρόθεσμες.

Οι χρηματοοικονομικές επενδύσεις σε τίτλους γίνονται δεκτές για λογιστικοποίηση στο ποσό του πραγματικού κόστους για τον επενδυτή.

Το πραγματικό κόστος απόκτησης τίτλων μπορεί να είναι τα ποσά:

Πληρωμή σύμφωνα με τη σύμβαση στον πωλητή.
- καταβάλλεται σε εξειδικευμένους οργανισμούς και άλλα πρόσωπα για υπηρεσίες πληροφόρησης και συμβουλευτικής σχετικά με την απόκτηση τίτλων·
- αμοιβή που καταβάλλεται σε ενδιάμεσους οργανισμούς με τη συμμετοχή των οποίων αγοράστηκαν οι τίτλοι·
- έξοδα πληρωμής τόκων για δανεισμένα κεφάλαια που χρησιμοποιούνται για την αγορά τίτλων πριν από την αποδοχή τους για λογιστική.
- άλλα έξοδα που σχετίζονται άμεσα με την απόκτηση τίτλων.

Στο τέλος κάθε περιόδου αναφοράς, πρέπει επίσης να προσδιορίζεται τόσο το κόστος όσο και η αγοραία αξία των τίτλων.

Η απόδοση των τίτλων συγκρίνεται επίσης με το εγγυημένο εισόδημα, το οποίο λαμβάνεται ως το επιτόκιο της Τράπεζας της Ρωσίας ή οι τόκοι σε κρατικά ομόλογα ή γραμμάτια του δημοσίου.

Η αξιολόγηση και η πρόβλεψη της οικονομικής αποτελεσματικότητας των τίτλων που αποκτήθηκαν ή αποκτήθηκαν μπορεί να γίνει χρησιμοποιώντας τόσο απόλυτους όσο και σχετικούς δείκτες, δηλαδή με τον προσδιορισμό της τρέχουσας αγοραίας τιμής (στην οποία είναι δυνατή η απόκτηση) και της εσωτερικής αξίας (με βάση την υποκειμενική εκτίμηση κάθε επενδυτή ) είτε με υπολογισμό σχετικά με την κερδοφορία. Σε αυτήν την περίπτωση, η διαφορά μεταξύ της τιμής και της αξίας ενός χρηματοοικονομικού περιουσιακού στοιχείου είναι ότι η τιμή είναι ένας αντικειμενικός δείκτης, ενώ η εγγενής αξία είναι ένας υπολογισμένος δείκτης (το αποτέλεσμα της προσέγγισης του ίδιου του επενδυτή). Ο υπολογισμός της τρέχουσας εγγενούς αξίας μπορεί να γίνει διαιρώντας την αναμενόμενη επιστρεφόμενη ταμειακή ροή για μια ορισμένη περίοδο με τον αναμενόμενο ή απαιτούμενο συντελεστή απόδοσης ενός χρηματοοικονομικού μέσου, λαμβάνοντας υπόψη τον αριθμό των περιόδων εισοδήματος.

Εάν το ποσό του επενδυτικού κόστους, δηλαδή η αγοραία αξία του τίτλου, είναι υψηλότερο από την τρέχουσα αξία του τίτλου, είναι κερδοφόρο για τον κάτοχο αυτού του τίτλου να το πουλήσει, αλλά στην περίπτωση αυτή ο επενδυτής δεν επωφελείται από την απόκτησή του λόγω του ότι θα λάβει κέρδος μικρότερο από το αναμενόμενο.

Με βάση τα παραπάνω, η τρέχουσα αξία ενός τίτλου εξαρτάται από:

αναμενόμενες εισπράξεις μετρητών·
- τη διάρκεια της προβλεπόμενης περιόδου είσπραξης εσόδων·
- το απαιτούμενο ποσοστό απόδοσης.

Μακροπρόθεσμες χρηματοοικονομικές επενδύσεις

Οι μακροπρόθεσμες χρηματοοικονομικές επενδύσεις είναι οι επενδύσεις του κεφαλαίου του επενδυτή σε μια επιχείρηση ή χρηματοοικονομικό περιουσιακό στοιχείο για περίοδο μεγαλύτερη του ενός έτους. Μια επένδυση με διάρκεια μικρότερη του έτους ταξινομείται ως βραχυπρόθεσμη χρηματοοικονομική επένδυση. Οι μακροπρόθεσμες χρηματοοικονομικές επενδύσεις μπορούν να ταξινομηθούν με διάφορους τρόπους.

Ταξινόμηση μακροπρόθεσμων χρηματοοικονομικών επενδύσεων ανά επενδυτικό αντικείμενο

Ένα επενδυτικό αντικείμενο είναι κάτι στο οποίο ένας επενδυτής επενδύει χρήματα. Υποκείμενο της επένδυσης θεωρείται ο ίδιος ο επενδυτής (πρόσωπο). Εξετάστε την ταξινόμηση των μακροπρόθεσμων χρηματοοικονομικών επενδύσεων ή επενδύσεων σύμφωνα με το αντικείμενο της επένδυσης κεφαλαίου.

Τίτλοι διαφόρων τύπων - αυτός ο τύπος επένδυσης κεφαλαίου ονομάζεται συνήθως επένδυση χαρτοφυλακίου. Στην περίπτωση που εξετάζουμε, οι τίτλοι (μετοχές ή ομόλογα) αγοράζονται για περίοδο μεγαλύτερη του ενός έτους. Συνήθως, όταν επενδύει σε τίτλους μακροπρόθεσμα, ο επενδυτής δεν στοχεύει να βγάλει χρήματα από την κερδοσκοπία.

Με σκοπό την επένδυση σε χαρτοφυλάκιο τίτλων δεδομένου τύπουΟι μακροπρόθεσμες επενδύσεις κεφαλαίου συνήθως χωρίζονται σε δύο ομάδες:

Επένδυση κεφαλαίου στην Κεντρική Τράπεζα (εδώ - τίτλοι) με σκοπό τη μερική εξαγορά της μετοχικής εταιρείας - αυτό δίνει στον επενδυτή το δικαίωμα να λάβει μέρος στη διαχείριση της μετοχικής εταιρείας.
- Η επένδυση κεφαλαίου στην Κεντρική Τράπεζα για εξοικονόμηση χρημάτων είναι αρκετά σπάνια, καθώς οι τίτλοι είναι ένα περιουσιακό στοιχείο υψηλής ρευστότητας, αλλά οι επενδυτές εξακολουθούν να το χρησιμοποιούν αγοράζοντας μετοχές σταθερών μετοχικών εταιρειών, οι επιπτώσεις των διακυμάνσεων της αγοράς στις οποίες είναι ελάχιστες.

Ανάλογα με το είδος των τίτλων υποδιαιρούνται και σε κρατικούς τίτλους (η έκδοση των οποίων πραγματοποιείται, κατά κανόνα, από Κεντρική ΤράπεζαΡωσική Ομοσπονδία) και ιδιωτικές, οι οποίες εκδίδονται από ιδιωτικές ανώνυμες εταιρείες.

Οι χρεωστικοί τίτλοι είναι συνήθως γραμμάτια. Ο λογαριασμός σάς επιτρέπει να λαμβάνετε το κεφάλαιο που μεταφέρεται στον κάτοχο του λογαριασμού για μια συγκεκριμένη περίοδο, συνήθως μεγάλα ποσά σε λογαριασμούς λαμβάνονται για τουλάχιστον ένα χρόνο, έτσι ώστε ο οφειλέτης να έχει χρόνο να συγκεντρώσει τα απαραίτητα κεφάλαια ή να φέρει την επιχείρησή του σε αξιοπρεπές οικονομικό επίπεδο.

Οι εισφορές στο εγκεκριμένο κεφάλαιο άλλων οργανισμών επιτρέπουν στον επενδυτή να λάβει μέρος των κερδών αυτών των οργανισμών μετά την ανάπτυξή τους. Αυτή είναι επίσης μια μακροπρόθεσμη επένδυση, διότι μόνο ένας πολύ μικρός όμιλος επιχειρήσεων μπορεί να ανακτήσει πλήρως το κόστος της δημιουργίας τους σε λιγότερο από ένα χρόνο.

Τα δάνεια που παρέχονται σε άλλα άτομα ή οργανισμούς είναι σχεδόν τα ίδια με την παροχή λογαριασμού σε ένα άτομο, αλλά στην εξεταζόμενη έκδοση, ο λογαριασμός δεν είναι γραμμένος, το γραμμάτιο δεσμεύσεως σχηματίζεται με απλή σύμβαση ή.

Επενδύσεις σε επιχειρήσεις που εκδίδουν δάνεια - δίνετε χρήματα που θα εκδοθούν σε άλλα άτομα ως δάνειο. Για αυτό θα λάβετε ένα ποσοστό της πληρωμής. Συνήθως τέτοιες επενδύσεις γίνονται για αρκετά χρόνια.

Συνεισφορές σε συνεργασίες. Η εταιρική σχέση είναι μια ειδική οργανωτική και νομική μορφή που επιτρέπει, αθροίζοντας τα κεφάλαια που συνεισφέρουν οι συνιδρυτές, να αποκτήσουν επαρκές κεφάλαιο για την έναρξη λειτουργίας της επιχείρησης.

Το κέρδος διανέμεται σύμφωνα με το ποσό του κεφαλαίου που συνεισέφερε κάθε μεμονωμένος συμμετέχων. Η εταιρική σχέση δίνει επίσης το δικαίωμα από κοινού διαχείρισης της επιχείρησης. Εάν η δημιουργηθείσα συνεργασία εξοφλήσει όλα τα έξοδα σε ένα χρόνο, τότε τα κέρδη, σε κάθε περίπτωση, θα πρέπει να περιμένουν περισσότερο από ένα χρόνο, αυτό είναι σίγουρο.

Παρόμοιες επενδύσεις. Είναι δυνατό να περιγράψουμε μερικά ακόμη αντικείμενα για μακροπρόθεσμη επένδυση κεφαλαίου, τα οποία δεν έχουμε υποδείξει σε αυτήν την ταξινόμηση, αλλά έχουμε παραθέσει και περιγράψει τα κύρια αντικείμενα.

Ας μάθουμε τώρα να διακρίνουμε αντικείμενα που δεν θα είναι μακροπρόθεσμες χρηματοοικονομικές επενδύσεις, αλλά που μερικοί επενδυτές παίρνουν για αυτά:

Οι τίτλοι που έχουν αγοραστεί με σκοπό τη μεταπώληση είναι απλή χρηματοοικονομική κερδοσκοπία και όχι μακροπρόθεσμη χρηματοοικονομική επένδυση. Έχουμε ήδη θίξει αυτό το σημείο στις προηγούμενες παραγράφους.
- έναν λογαριασμό που εκδόθηκε όχι ως χαρτί που πιστοποιεί τη λήψη κεφαλαίων, αλλά σε αντάλλαγμα για ορισμένες υλικές αξίες που έχουν ήδη αποκτηθεί από ένα άτομο. Με άλλα λόγια, ο λογαριασμός εδώ είναι απλώς μέσο πληρωμής, και όχι γραμμάτιο γραμμάτιο μεταξύ των μερών.
- επένδυση σε ακίνητα, με σκοπό την προσωρινή χρήση του για υλικό όφελος. Οι πληρωμές σε αυτή την περίπτωση γίνονται με ενοίκιο. Αυτό το είδος επένδυσης δεν μπορεί να ονομαστεί μακροπρόθεσμη.
- η απόκτηση ακριβών πραγμάτων όχι με σκοπό την απόκτηση υλικών οφελών, αλλά με σκοπό τη διατήρηση του κεφαλαίου ή την ικανοποίηση αισθητικών αναγκών. Για παράδειγμα, αγοράσατε έναν ακριβό πίνακα γιατί εκτιμάτε και θαυμάζετε την τέχνη, οπότε η επένδυσή σας δεν θα ονομάζεται μακροπρόθεσμη επένδυση.

Λογιστικές καταστάσεις μακροπρόθεσμων χρηματοοικονομικών επενδύσεων

Ακόμα κι αν γίνονται επενδύσεις από άτομο, αλλά όχι νομική οργάνωση, πρέπει ακόμα να έχετε μια ιδέα σχετικά με τις μορφές νομικής αναφοράς για μακροπρόθεσμες χρηματοοικονομικές επενδύσεις. Ας υποδείξουμε ποιες πληροφορίες πρέπει να αναγράφονται στις αναφορές κατά την πραγματοποίηση των περιγραφόμενων επενδύσεων.

Αξιολόγηση χρηματοοικονομικών επενδύσεων. Σε ποια βάση αξιολογήσατε το ακίνητο κατά την πραγματοποίηση μιας επένδυσης ή αγοράς και γιατί δεν πληρώσατε άλλο τίμημα για αυτό; Εάν το αντικείμενο της επένδυσής σας είναι ακίνητη περιουσία (αλλά μπορεί να μην είναι πάντα - δείτε την προηγούμενη ταξινόμηση), πρέπει να αναφέρετε τα στοιχεία του εμπειρογνώμονα που την αξιολόγησε, εάν αγοράζετε μετοχές - την αξία της μετοχής τη δεδομένη στιγμή.

Πώς μπορεί μια αλλαγή στις τρέχουσες αποτιμήσεις να επηρεάσει μια επένδυση; Αυτά τα δύο σημεία πρέπει να τα επεξεργαστείτε με έναν οικονομικό ειδικό, γιατί πρακτικά δεν έχει νόημα να τακτοποιήσετε όλες τις λεπτομέρειες μόνοι σας. Φανταστείτε μια κατάσταση όπου υπάρχει μια έντονη διακύμανση στην αγορά. Πώς θα επηρεάσει αυτό την αξία των περιουσιακών στοιχείων που έχετε αποκτήσει, πόσα χρήματα μπορείτε να χάσετε, πώς μπορείτε να ασφαλίσετε έναντι αυτού; Για να αποφύγετε περιττές ερωτήσεις, όλα αυτά τα σημεία πρέπει να γράφονται στις αναφορές.

Η διαφορά μεταξύ της αγοραίας τιμής ενός περιουσιακού στοιχείου τη στιγμή που δημιουργήθηκε η έκθεση και της αξίας που υποδεικνύεται κατά την εκτίμηση. Φυσικά, στις περισσότερες περιπτώσεις αυτή η διαφορά θα γίνει για μακροπρόθεσμη επένδυση, επειδή η αγορά δεν μένει ακίνητη, επιπλέον, υπάρχει ένα ορισμένο ποσοστό πληθωρισμού κάθε χρόνο, το οποίο επίσης θα αυξήσει ή θα μειώσει την αξία του περιουσιακού στοιχείου που αγοράσατε. Εάν αγοράσατε μια μετοχή για την οποία δεν μπορεί να προσδιοριστεί η τρέχουσα αγοραία αξία, υποδεικνύεται η διαφορά μεταξύ του αρχικού κόστους του τίτλου και της ονομαστικής του αξίας. Όλα τα στοιχεία πρέπει επίσης να περιλαμβάνονται στις οικονομικές καταστάσεις.

Εάν, κατά την αγορά περιουσιακών στοιχείων για μια μακροπρόθεσμη χρηματοοικονομική επένδυση, συνάψατε ένα δάνειο ή εξασφαλίσατε χρήματα, το κόστος, το ποσό του δανείου, οι τόκοι σε αυτό πρέπει να συμπεριληφθούν στην αναφορά χωρίς αποτυχία, καθώς σε κάθε περίπτωση θα προκαλέσουν επιπλέον κόστος για την εταιρεία στο μέλλον.

Εάν έχετε ιδρύσει μια ανώνυμη εταιρεία, πρέπει να αναφέρετε την αξία και τον όγκο των τίτλων που αποκλείστηκαν από τη μετοχική εταιρεία. Η συνταξιοδότηση μπορεί να οφείλεται σε διάφορους λόγους: μεταφορά σε τρίτους μετόχους ή κάτι άλλο.

Πρέπει να έχετε αποθεματικό κεφάλαιο για να καλύψετε το πληθωριστικό κόστος. Τα χρήματα που έχετε συνεισφέρει στην επιχείρηση θα αποσβένονται ανάλογα τρέχον επίπεδοτον πληθωρισμό και τον κλάδο της επιχείρησής σας. Για να υπάρχουν αρκετά χρήματα για την ομαλή λειτουργία της επιχείρησης χρειάζονται αποθεματικά. Το ποσό του κεφαλαίου σε αυτά τα αποθεματικά πρέπει να καταχωρηθεί.

Εάν υπάρχουν γραμμάτια ή ομόλογα - εκτίμηση της αξίας έκπτωσης τους και περιγραφή των μεθόδων προεξόφλησης.

Αυτά είναι τα κύρια υλικά για τις μακροπρόθεσμες χρηματοοικονομικές επενδύσεις, την ταξινόμησή τους, καθώς και τις απαραίτητες οικονομικές καταστάσεις. Εάν εσείς οι ίδιοι δεν τα καταλαβαίνετε, επικοινωνήστε με τις υπηρεσίες ενός λογιστή που θα σας βοηθήσει να αντιμετωπίσετε τις δυσκολίες. Οι μακροπρόθεσμες χρηματοοικονομικές επενδύσεις πρέπει να είναι καλά σχεδιασμένες, λαμβάνοντας υπόψη κάθε είδους κινδύνους και πιθανά κέρδη. Αυτή η δουλειά δεν μπορεί να γίνει χωρίς διάφορους επαγγελματίες του χρηματοοικονομικού τομέα, επομένως αξίζει να ξοδέψετε χρήματα για αξιοπρεπείς οικονομικές συμβουλές.

Έλεγχος χρηματοοικονομικών επενδύσεων

Σκοπός του ελέγχου των χρηματοοικονομικών επενδύσεων είναι η διαμόρφωση γνώμης σχετικά με την αξιοπιστία των οικονομικών καταστάσεων στα στοιχεία «Μακροπρόθεσμες χρηματοοικονομικές επενδύσεις» και «Βραχυπρόθεσμες χρηματοοικονομικές επενδύσεις» και τη συμμόρφωση της εφαρμοσμένης λογιστικής μεθοδολογίας για τις χρηματοοικονομικές επενδύσεις. τρέχοντα στη Ρωσική Ομοσπονδία κανονιστικά έγγραφα.

Σύμφωνα με τον Λογιστικό Κανονισμό «Λογιστική για χρηματοοικονομικές επενδύσεις» PBU 19/02, οι χρηματοοικονομικές επενδύσεις του οργανισμού περιλαμβάνουν:

Κρατικοί και δημοτικοί τίτλοι, τίτλοι άλλων οργανισμών, συμπεριλαμβανομένων χρεωστικών τίτλων, στους οποίους καθορίζεται η ημερομηνία και το κόστος εξαγοράς (ομόλογα, γραμμάτια γραμμάτια).
- εισφορές στο εγκεκριμένο (μετοχικό) κεφάλαιο άλλων οργανισμών (συμπεριλαμβανομένων των θυγατρικών και των συνδεδεμένων εταιρειών).
- δάνεια που χορηγούνται σε άλλους οργανισμούς, καταθέσεις σε πιστωτικούς οργανισμούς.
- απαιτήσεις που αποκτήθηκαν με βάση εκχώρηση του δικαιώματος απαίτησης κ.λπ.

Η βάση πληροφοριών που χρησιμοποιεί ο ελεγκτής κατά τον έλεγχο χρηματοοικονομικών επενδύσεων περιλαμβάνει:

Έγγραφα που ρυθμίζουν τη λογιστική και τη φορολογία των χρηματοοικονομικών επενδύσεων.
λογιστικές εκθέσεις?
εντολή σχετικά με τη λογιστική πολιτική του οργανισμού ·
Μητρώα συνθετικής και αναλυτικής λογιστικής χρηματοοικονομικών επενδύσεων.
πρωτογενή έγγραφα για την αντανάκλαση των χρηματοοικονομικών επενδύσεων.

Σύμφωνα με την εντολή σχετικά με τη λογιστική πολιτική του οργανισμού, ο ελεγκτής μπορεί να εξοικειωθεί με τις ακόλουθες πληροφορίες:

Η διαδικασία αναγνώρισης του εισοδήματος από τη συμμετοχή στο εγκεκριμένο κεφάλαιο άλλων οργανισμών ως εισόδημα από συνήθεις δραστηριότητες ή λειτουργικά έσοδα.
σχέδιο εργασίας των λογαριασμών που χρησιμοποιούνται για να αντικατοπτρίζουν τις χρηματοοικονομικές επενδύσεις·
μορφές πρωτογενών εγγράφων που έχουν αναπτυχθεί και εγκριθεί από τον οργανισμό για τη λογιστική για χρηματοοικονομικές επενδύσεις.

Έλεγχος αποδοχής λογιστικής χρηματοοικονομικών επενδύσεων

Οι πράξεις (συναλλαγές) για χρηματοοικονομικές επενδύσεις πραγματοποιούνται βάσει: συστατικής συμφωνίας (για επενδύσεις στο εγκεκριμένο κεφάλαιο άλλων οργανισμών), συμφωνία αγοράς και πώλησης τίτλων, σύμβαση δανείου, συμφωνία κατάθεσης, συμφωνία ενεχύρου τίτλων, απλή συμφωνία εταιρικής σχέσης (συμφωνία για κοινές δραστηριότητες) κ.λπ. Ο ελεγκτής πρέπει να ελέγξει εάν αυτές οι συμβάσεις συμμορφώνονται με τις απαιτήσεις άλλων κανονιστικών νομικών πράξεων που ρυθμίζουν τις συναλλαγές με τίτλους.

Το πρωταρχικό καθήκον του ελεγκτή είναι να επαληθεύσει ότι η απόκτηση ενός περιουσιακού στοιχείου ταξινομείται ως χρηματοοικονομική επένδυση.

Για την αποδοχή περιουσιακών στοιχείων για λογιστική ως χρηματοοικονομικές επενδύσεις σύμφωνα με την PBU 19/02, πρέπει να πληρούνται οι ακόλουθες προϋποθέσεις κάθε φορά:

Η παρουσία σωστά εκτελεσμένων εγγράφων που επιβεβαιώνουν την ύπαρξη του δικαιώματος του οργανισμού σε χρηματοοικονομικές επενδύσεις και να λαμβάνει κεφάλαια ή άλλα περιουσιακά στοιχεία που προκύπτουν από αυτό το δικαίωμα.
μετάβαση στην οργάνωση χρηματοοικονομικών κινδύνων που σχετίζονται με χρηματοοικονομικές επενδύσεις (κίνδυνος μεταβολής των τιμών, κίνδυνος αφερεγγυότητας του οφειλέτη, κίνδυνος ρευστότητας κ.λπ.)
την ικανότητα των χρηματοοικονομικών επενδύσεων να αποφέρουν οικονομικά οφέλη (εισόδημα) στον οργανισμό στο μέλλον με τη μορφή τόκων, μερισμάτων ή αύξησης της αξίας τους (με τη μορφή της διαφοράς μεταξύ της τιμής πώλησης (εξόφλησης) μιας χρηματοοικονομικής επένδυσης και η αγοραστική του αξία, ως αποτέλεσμα της ανταλλαγής του, της χρήσης για την εξόφληση των υποχρεώσεων του οργανισμού, της αύξησης της τρέχουσας αγοραίας αξίας κ.λπ.).

Τα κύρια έγγραφα βάσει των οποίων λαμβάνονται υπόψη οι χρηματοοικονομικές επενδύσεις περιλαμβάνουν:

Η πράξη αποδοχής και μεταβίβασης τίτλων.
- πράξη αποδοχής και μεταφοράς συνεισφοράς σε κοινή δραστηριότητα·
- συμβουλευτικό σημείωμα σχετικά με την παραλαβή της περιουσίας από εταίρο που διεξάγει κοινή επιχείρηση·
- τραπεζικές καταστάσεις και εντολές πληρωμής για μεταφορά καταθέσεων σε μετρητά (για πληρωμές χωρίς μετρητά) ή εξερχόμενη εντολή μετρητών και απόδειξη εισερχόμενης εντολής μετρητών (για πληρωμές μετρητών).
- τιμολόγια για τη μεταβίβαση περιουσιακών στοιχείων (περιουσιακών στοιχείων) σε πληρωμή τίτλων·
- κατάλογος απογραφής τίτλων και εντύπων αυστηρών εγγράφων αναφοράς (έντυπο αρ. INV-16) και άλλα έγγραφα.

Κατά τον έλεγχο της ορθότητας της ταξινόμησης αντικειμένων ως χρηματοοικονομικών επενδύσεων, είναι απαραίτητο να εξακριβωθεί εάν ο οργανισμός έχει τα δικαιώματα στην ασφάλεια και εάν ακολουθεί τη διαδικασία μεταβίβασης δικαιωμάτων επί τίτλων.

Σύμφωνα με τη μορφή καθορισμού των δικαιωμάτων που εκφράζονται από την ασφάλεια, τα δικαιώματα διακρίνονται σε έγγραφα και μη.

Σε παραστατική μορφή, ο ιδιοκτήτης εδραιώνεται με την προσκόμιση κανονικά εκτελεσμένου πιστοποιητικού ασφαλείας ή, σε περίπτωση κατάθεσης, βάσει καταχώρισης στον αποθεματικό λογαριασμό. Στον ελεγκτή πρέπει να προσκομιστούν πιστοποιητικά μετοχών ή κατάσταση λογαριασμού κατάθεσης.

Στη μη παραστατική μορφή, ο ιδιοκτήτης καθορίζεται βάσει εγγραφής στο σύστημα τήρησης του μητρώου κατόχων τίτλων ή, σε περίπτωση κατάθεσης τίτλων, βάσει εγγραφής στον λογαριασμό καταθέσεων. Στον ελεγκτή πρέπει να προσκομιστεί ένα μητρώο ή κατάσταση του λογαριασμού κατάθεσης.

Η λογιστική μονάδα χρηματοοικονομικών επενδύσεων επιλέγεται από τον οργανισμό ανεξάρτητα με τέτοιο τρόπο ώστε να διασφαλίζεται ο σχηματισμός πλήρους και αξιόπιστης πληροφόρησης σχετικά με αυτές τις επενδύσεις, καθώς και τον κατάλληλο έλεγχο της παρουσίας και της κίνησής τους. Ανάλογα με τη φύση των χρηματοοικονομικών επενδύσεων, τη διαδικασία απόκτησης και χρήσης τους, η μονάδα χρηματοοικονομικών επενδύσεων μπορεί να είναι μια σειρά, παρτίδα κ.λπ., δηλ. ομοιογενές σύνολο χρηματοοικονομικών επενδύσεων.

Τα τυπικά λάθη είναι:

1) κατά την καταβολή εισφοράς στο εγκεκριμένο κεφάλαιο μιας εταιρείας περιορισμένης ευθύνης, το ποσό της συνεισφοράς χρεώνεται αμέσως στα έξοδα του οργανισμού, αν και θα πρέπει να αντικατοπτρίζεται ως μέρος χρηματοοικονομικών επενδύσεων.
2) όταν πληρώνετε συνδρομές μέλους ή καταβάλλετε ιδρυτική συνδρομή σε μη κερδοσκοπικό οργανισμό, το ποσό της συνεισφοράς αντικατοπτρίζεται ως οικονομικές επενδύσεις, αν και βάσει του νόμου ο οργανισμός δεν έχει δικαιώματα σε αυτά τα ποσά και τα ποσά αυτά δεν είναι οικονομικές επενδύσεις.
3) Τα δικαιώματα απαίτησης που αποκτήθηκαν βάσει σύμβασης εκχώρησης δεν αντανακλώνται στις χρηματοοικονομικές επενδύσεις, αλλά καταχωρούνται στο λογαριασμό 76 «Διακανονισμοί με οφειλέτες και πιστωτές».

Κατά τον έλεγχο της εκτέλεσης των πρωτογενών εγγράφων, θα πρέπει να σημειωθεί ότι ένας τίτλος είναι ένα αυστηρά επίσημο έγγραφο, η μορφή και οι υποχρεωτικές λεπτομέρειες πρέπει να συμμορφώνονται με τις απαιτήσεις που ορίζει ο νόμος για ορισμένους τύπους τίτλων. Η απουσία υποχρεωτικών στοιχείων ενός τίτλου ή η ασυνέπεια του τίτλου με το έντυπο που έχει καθοριστεί για αυτό συνεπάγεται την ακυρότητά του (άρθρο 144 του Αστικού Κώδικα της Ρωσικής Ομοσπονδίας). Επομένως, ο ελεγκτής πρέπει να διενεργεί τόσο επίσημο έλεγχο των μορφών τίτλων όσο και αριθμητικό έλεγχο των πρωταρχικών εγγράφων που χρησιμοποιούνται στην εκτέλεση των συναλλαγών.

Η επαλήθευση των πρωτογενών εγγράφων για τη λογιστική των χρηματοοικονομικών επενδύσεων είναι ιδιαίτερα σημαντική, καθώς αυτά τα έγγραφα ορίζουν μια ειδική διαδικασία για τη μεταβίβαση της κυριότητας των τίτλων.

Τα έγγραφα βάσει των οποίων τα αντικείμενα χρηματοοικονομικών επενδύσεων γίνονται δεκτά για λογιστική πρέπει να αναφέρουν τον σκοπό της απόκτησης και την περίοδο κατά την οποία αυτό το αντικείμενο υποτίθεται ότι θα χρησιμοποιηθεί.

Στη συνέχεια, ο ελεγκτής πρέπει να ελέγξει την ορθότητα της αξιολόγησης των χρηματοοικονομικών επενδύσεων. Σύμφωνα με τις απαιτήσεις της PBU 19/02, κατά την απόκτηση τίτλων στο πλαίσιο συμφωνίας πώλησης και αγοράς, οι χρηματοοικονομικές επενδύσεις γίνονται δεκτές για λογιστικοποίηση στο ποσό του πραγματικού κόστους για τον επενδυτή.

Ποσά που καταβάλλονται σύμφωνα με τη σύμβαση στον πωλητή.
ποσά που καταβάλλονται σε οργανισμούς και άλλα πρόσωπα για πληροφορίες και συμβουλευτικές υπηρεσίες που σχετίζονται με την απόκτηση αυτών των περιουσιακών στοιχείων. Εάν σε έναν οργανισμό παρέχονται πληροφορίες και συμβουλευτικές υπηρεσίες σχετικά με τη λήψη απόφασης για την απόκτηση χρηματοοικονομικών επενδύσεων και ο οργανισμός δεν λάβει απόφαση για μια τέτοια απόκτηση, το κόστος αυτών των υπηρεσιών χρεώνεται στα οικονομικά αποτελέσματα ενός εμπορικού οργανισμού (ως μέρος των λειτουργικών εξόδων) ή σε αύξηση των δαπανών ενός μη κερδοσκοπικού οργανισμού της περιόδου αναφοράς κατά την οποία αποφασίστηκε να μην αγοραστούν χρηματοοικονομικές επενδύσεις·
αμοιβή που καταβάλλεται σε ενδιάμεσο οργανισμό ή άλλο πρόσωπο μέσω του οποίου αποκτώνται περιουσιακά στοιχεία ως χρηματοοικονομικές επενδύσεις·
άλλα κόστη που σχετίζονται άμεσα με την απόκτηση περιουσιακών στοιχείων ως χρηματοοικονομικές επενδύσεις.

Κατά την απόκτηση χρηματοοικονομικών επενδύσεων σε βάρος δανειακών κεφαλαίων, το κόστος των ληφθέντων δανείων και δανείων λαμβάνεται υπόψη σύμφωνα με τον Λογιστικό Κανονισμό «Λογιστική για τα δάνεια και τις πιστώσεις και το κόστος εξυπηρέτησής τους». Τα γενικά επιχειρηματικά και άλλα παρόμοια έξοδα δεν περιλαμβάνονται στο πραγματικό κόστος απόκτησης χρηματοοικονομικών επενδύσεων, εκτός εάν σχετίζονται άμεσα με την απόκτηση χρηματοοικονομικών επενδύσεων.

Εάν το ποσό των δαπανών (εκτός από τα ποσά που καταβάλλονται σύμφωνα με τη συμφωνία στον πωλητή) για την απόκτηση τέτοιων χρηματοοικονομικών επενδύσεων ως τίτλοι είναι ασήμαντο σε σύγκριση με το ποσό που καταβάλλεται σύμφωνα με τη συμφωνία στον πωλητή, ο οργανισμός έχει το δικαίωμα να αναγνωρίσει αυτά τα κόστη ως άλλα λειτουργικά έξοδα σε εκείνη την περίοδο αναφοράς κατά την οποία οι συγκεκριμένοι τίτλοι έγιναν δεκτοί για λογιστικοποίηση.

Κατά την παραλαβή τίτλων βάσει σύμβασης δωρεάς (δωρεάν), αποτιμώνται σε αγοραίες τιμές από την ημερομηνία απόκτησης.

Εάν οι χρηματοοικονομικές επενδύσεις γίνονται σε ξένο νόμισμα, είναι απαραίτητο να ελέγξετε αυτές τις πράξεις για συμμόρφωση με τις κανονιστικές διατάξεις νομισματική ρύθμιση.

Οι χρηματοοικονομικές επενδύσεις, η αξία των οποίων εκφράζεται σε ξένο νόμισμα, αποτιμώνται σε ισοδύναμο ρούβλι με τη συναλλαγματική ισοτιμία που καθορίστηκε από την Κεντρική Τράπεζα της Ρωσικής Ομοσπονδίας την ημερομηνία των συναλλαγών.

Ο ελεγκτής ελέγχει εάν χρεόγραφα με διάρκεια άνω του ενός έτους επαναξιολογούνται, καθώς η επανεκτίμηση και η αντανάκλαση της συναλλαγματικής διαφοράς γίνονται μόνο για τίτλους που λογίζονται ως βραχυπρόθεσμες χρηματοοικονομικές επενδύσεις, καθώς και για κεφάλαια σε καταθέσεις που τοποθετούνται από τον οργανισμό. με τον προβλεπόμενο τρόπο (σελ. 7 PBU 3/2000).

Τα έξοδα που σχετίζονται με την εξυπηρέτηση χρηματοοικονομικών επενδύσεων ενός οργανισμού, όπως πληρωμή για τραπεζικές ή/και υπηρεσίες θεματοφύλακα για τήρηση χρηματοοικονομικών επενδύσεων, παροχή κατάστασης λογαριασμού κατάθεσης κ.λπ., σύμφωνα με την PBU 19/02, θα πρέπει να ταξινομούνται ως λειτουργικά έξοδα του μία οργάνωση.

Έλεγχος της μετέπειτα αξιολόγησης των χρηματοοικονομικών επενδύσεων

Το αρχικό κόστος των χρηματοοικονομικών επενδύσεων, στο οποίο γίνονται δεκτές για λογιστική, μπορεί να αλλάξει σε περιπτώσεις όπου που θεσπίστηκε με νόμοκαι PBU 19/02.

Για τους σκοπούς της μεταγενέστερης αξιολόγησης, οι χρηματοοικονομικές επενδύσεις χωρίζονται σε δύο ομάδες, για τις οποίες μπορεί να προσδιοριστεί η τρέχουσα αγοραία αξία και για τις οποίες δεν προσδιορίζεται η τρέχουσα αγοραία αξία τους.

Οι χρηματοοικονομικές επενδύσεις, για τις οποίες η τρέχουσα αγοραία αξία μπορεί να προσδιοριστεί σύμφωνα με την καθιερωμένη διαδικασία, απεικονίζονται στις οικονομικές καταστάσεις στο τέλος του έτους αναφοράς στην τρέχουσα αγοραία αξία, προσαρμόζοντας την αποτίμησή τους για την προηγούμενη ημερομηνία αναφοράς. Αυτή η προσαρμογή μπορεί να γίνει μηνιαία ή τριμηνιαία.

Ο ελεγκτής υποχρεούται να ελέγχει την ορθότητα της ταξινόμησης των χρηματοοικονομικών επενδύσεων από αυτούς τους ομίλους, καθώς και τη διαδικασία καθορισμού της τιμής αγοράς των επενδύσεων της πρώτης ομάδας κατά την ημερομηνία αναφοράς.

Η διαφορά μεταξύ της αξιολόγησης των χρηματοοικονομικών επενδύσεων στην τρέχουσα αγοραία αξία κατά την ημερομηνία αναφοράς και της προηγούμενης αξιολόγησης των χρηματοοικονομικών επενδύσεων θα πρέπει να αποδίδεται στα οικονομικά αποτελέσματα ενός εμπορικού οργανισμού (ως μέρος των λειτουργικών εσόδων ή εξόδων) ή σε αύξηση των εσόδων ή έξοδα μη κερδοσκοπικού οργανισμού σε αντιστοιχία με τον λογαριασμό χρηματοοικονομικών επενδύσεων.

Οι χρηματοοικονομικές επενδύσεις, για τις οποίες η τρέχουσα αγοραία αξία δεν προσδιορίζεται, θα αντικατοπτρίζονται στα λογιστικά βιβλία και στις οικονομικές καταστάσεις κατά την ημερομηνία αναφοράς στο αρχικό τους κόστος (λαμβάνοντας υπόψη τις απαιτήσεις για απόσβεση χρηματοοικονομικών επενδύσεων).

Για χρεόγραφα για τα οποία η τρέχουσα αγοραία αξία δεν προσδιορίζεται, ο οργανισμός επιτρέπεται να αποδίδει τη διαφορά μεταξύ του αρχικού κόστους και της ονομαστικής αξίας κατά την περίοδο κυκλοφορίας των τίτλων ομοιόμορφα στην έκταση του οφειλόμενου σε αυτούς εισοδήματος (σύμφωνα με τους όρους της έκδοσης) που αποδίδονται στα οικονομικά αποτελέσματα ενός εμπορικού οργανισμού (ως μέρος των λειτουργικών εσόδων ή εξόδων) ή για μείωση ή αύξηση των εξόδων ενός μη κερδοσκοπικού οργανισμού. Στην περίπτωση αυτή, ο ελεγκτής ελέγχει την ορθότητα των υπολογισμών που έγιναν και την αξιοπιστία της αξιολόγησης των χρεογράφων κατά την ημερομηνία αναφοράς.

Για χρεωστικούς τίτλους και δάνεια που έχουν χορηγηθεί, ο οργανισμός μπορεί να υπολογίσει την αποτίμησή τους στην παρούσα αξία. Στην περίπτωση αυτή δεν γίνονται λογιστικές εγγραφές. Ο ελεγκτής πρέπει να ελέγξει την εγκυρότητα ενός τέτοιου υπολογισμού, εάν τα στοιχεία για την παρούσα αξία δίνονται στις επεξηγηματικές σημειώσεις των οικονομικών καταστάσεων.

Έλεγχος διάθεσης χρηματοοικονομικών επενδύσεων

Σύμφωνα με την PBU 19/02, η διάθεση των χρηματοοικονομικών επενδύσεων στη λογιστική του οργανισμού αναγνωρίζεται κατά την ημερομηνία της εφάπαξ τερματισμού των όρων αποδοχής τους για λογιστική.

Κατά τη διάθεση ενός περιουσιακού στοιχείου που είναι αποδεκτό για λογιστική ως χρηματοοικονομικές επενδύσεις, για το οποίο δεν προσδιορίζεται η τρέχουσα αγοραία αξία, η αξία του περιουσιακού στοιχείου προσδιορίζεται με βάση την εκτίμηση με έναν από τους ακόλουθους τρόπους:

Στο αρχικό κόστος κάθε λογιστικής μονάδας χρηματοοικονομικών επενδύσεων.
στο μέσο αρχικό κόστος·
στο αρχικό κόστος της πρώτης απόκτησης χρηματοοικονομικών επενδύσεων (μέθοδος FIFO).

Η αποτίμηση στο ιστορικό κόστος των πρώτων χρηματοοικονομικών επενδύσεων ως προς το χρόνο απόκτησης βασίζεται στην παραδοχή ότι οι τίτλοι διαγράφονται εντός ενός μήνα ή μιας άλλης περιόδου με τη σειρά της απόκτησής τους (παραλαβής), δηλ. οι τίτλοι που είναι οι πρώτοι που διαγράφονται πρέπει να αποτιμώνται στο αρχικό κόστος των τίτλων που είναι πρώτοι ως προς το χρόνο απόκτησης, λαμβάνοντας υπόψη το αρχικό κόστος των τίτλων που είναι εισηγμένα στην αρχή του μήνα. Κατά την εφαρμογή αυτής της μεθόδου, η αξιολόγηση των τίτλων που απομένουν στο τέλος του μήνα γίνεται με το αρχικό κόστος των τελευταίων εξαγορών και η αξία των αρχαιότερων αποκτήσεων λαμβάνεται υπόψη στην αξία των πωληθέντων τίτλων.

Η εφαρμογή μιας από τις καθορισμένες μεθόδους για μια ομάδα (είδος) χρηματοοικονομικών επενδύσεων βασίζεται στην παραδοχή της ακολουθίας εφαρμογής της λογιστικής πολιτικής. Ο ελεγκτής πρέπει να μελετήσει τις διατάξεις της λογιστικής πολιτικής, η οποία υποδεικνύει τη μέθοδο αξιολόγησης που έχει επιλέξει ο οργανισμός, και με επανυπολογισμό να ελέγξει τη συμμόρφωσή του με την αντανάκλαση των πράξεων διάθεσης επενδύσεων.

Έλεγχος στοιχείων ισολογισμού

Για να επιβεβαιώσει την αξιοπιστία των οικονομικών καταστάσεων και των λογιστικών δεδομένων, ο ελεγκτής ελέγχει την ορθότητα της απογραφής των χρηματοοικονομικών επενδύσεων.

Κατά τη διάρκεια της δοκιμής, καθορίζει:

Εάν οι προθεσμίες για τη διενέργεια απογραφής χρηματοοικονομικών επενδύσεων καθορίζονται με τη σειρά των λογιστικών πολιτικών και εάν τηρούνται αυτές οι προθεσμίες.
την ορθότητα της καταχώρισης των εγγράφων απογραφής (χρησιμοποιεί ο οργανισμός ενοποιημένες μορφές καταλόγων απογραφής, είναι η πληρότητα και η ακρίβεια της εισαγωγής δεδομένων σχετικά με την πραγματική παρουσία τίτλων στο απόθεμα όταν αποθηκεύονται στο ταμείο του οργανισμού κ.λπ.) εξασφαλισμένη;

Εάν οι τίτλοι διατηρούνται σε έναν οργανισμό, η απογραφή τους πραγματοποιείται ταυτόχρονα με την απογραφή των κεφαλαίων. Κατά την αποθήκευση τίτλων σε ειδικούς οργανισμούς (τράπεζες, θεματοφύλακες, εξειδικευμένα θησαυροφυλάκια), το απόθεμα συνίσταται στη συμφωνία των υπολοίπων των ποσών στους σχετικούς λογιστικούς λογαριασμούς του οργανισμού με τα δεδομένα των καταστάσεων αυτών των ειδικών οργανισμών.

Τα αρχεία αποθεμάτων πρέπει να αναφέρουν τους εκδότες, το όνομα του τίτλου, τη σειρά, τον αριθμό, την ονομαστική και πραγματική αξία, τη λήξη και το συνολικό ποσό. Ο ελεγκτής χρησιμοποιεί υλικά απογραφής όταν ελέγχει την επικαιρότητα και την πληρότητα του αντικατοπτρισμού στη λογιστική των εσόδων που λαμβάνονται από τίτλους. Τα έσοδα που εισπράττει ο οργανισμός από χρηματοοικονομικές επενδύσεις λογιστικοποιούνται στον λογαριασμό 91 «Λοιπά έσοδα και έξοδα» και, σύμφωνα με τους Λογιστικούς Κανονισμούς «Έσοδα του οργανισμού» (PBU 9/99), ταξινομούνται ως λειτουργικά έσοδα. Ένα τυπικό λάθος είναι η αντανάκλαση του πράγματι που δεν ελήφθη, αλλά υπόκειται σε δεδουλευμένο εισόδημα. Για παράδειγμα, μη δεδουλευμένοι τόκοι δανείων που έχουν εκδοθεί.

Η αξιολόγηση των χρηματοοικονομικών επενδύσεων στο τέλος της περιόδου αναφοράς πραγματοποιείται ανάλογα με την αποδεκτή μέθοδο αξιολόγησης των χρηματοοικονομικών επενδύσεων κατά τη διάθεσή τους, δηλ. στην τρέχουσα αγοραία αξία, στο αρχικό κόστος κάθε λογιστικής μονάδας χρηματοοικονομικών επενδύσεων, στο μέσο αρχικό κόστος, στο αρχικό κόστος των πρώτων χρηματοοικονομικών επενδύσεων που αποκτήθηκαν εγκαίρως (μέθοδος FIFO).

Ο ελεγκτής πρέπει να εξετάσει τις διατάξεις της λογιστικής πολιτικής, η οποία υποδεικνύει τη μέθοδο αξιολόγησης που έχει επιλέξει ο οργανισμός, και με επανυπολογισμό να ελέγξει τη συμμόρφωσή του όταν αντικατοπτρίζει το υπόλοιπο του λογαριασμού χρηματοοικονομικών επενδύσεων.

Κατά τον έλεγχο της ορθότητας της εκτίμησης της αξίας των χρηματοοικονομικών επενδύσεων κατά την ημερομηνία αναφοράς, ο ελεγκτής λαμβάνει υπόψη τις απαιτήσεις για τη λογιστική για την απόσβεσή τους.

Η απομείωση αναγνωρίζεται ως μια σταθερή σημαντική μείωση της αξίας των χρηματοοικονομικών επενδύσεων, για τις οποίες η τρέχουσα αγοραία αξία τους προσδιορίζεται χαμηλότερη από το οικονομικό όφελος που ο οργανισμός αναμένει να λάβει από αυτές τις χρηματοοικονομικές επενδύσεις στη συνήθη πορεία των δραστηριοτήτων του. Σε περίπτωση αποσβέσεων, με βάση τον υπολογισμό του οργανισμού, προσδιορίζεται η εκτιμώμενη αξία των χρηματοοικονομικών επενδύσεων, ίση με τη διαφορά μεταξύ του κόστους τους στο οποίο απεικονίζονται λογιστικά (λογιστική αξία) και του ποσού μιας τέτοιας μείωσης.

Η σταθερή μείωση του κόστους των χρηματοοικονομικών επενδύσεων καθορίζεται από την ταυτόχρονη παρουσία των ακόλουθων συνθηκών:

Από την ημερομηνία αναφοράς και την προηγούμενη ημερομηνία αναφοράς, η λογιστική αξία των χρηματοοικονομικών επενδύσεων είναι σημαντικά υψηλότερη από την εκτιμώμενη αξία τους.
κατά τη διάρκεια του έτους αναφοράς, η εκτιμώμενη αξία των χρηματοοικονομικών επενδύσεων μεταβλήθηκε σημαντικά προς τα κάτω.
Από την ημερομηνία αναφοράς, δεν υπάρχουν ενδείξεις ότι η εκτιμώμενη αξία αυτών των χρηματοοικονομικών επενδύσεων ενδέχεται να αυξηθεί στο μέλλον.

Η εμφάνιση σημείων στον οργανισμό έκδοσης τίτλων που ανήκουν στον οργανισμό ή στον οφειλέτη του βάσει σύμβασης δανείου ή κήρυξή του σε πτώχευση.
πραγματοποίηση σημαντικού αριθμού συναλλαγών στην αγορά κινητών αξιών με παρόμοιους τίτλους σε τιμή σημαντικά χαμηλότερη από τη λογιστική τους αξία·
απουσία ή σημαντική μείωση των εσόδων από χρηματοοικονομικές επενδύσεις με τη μορφή τόκων ή μερισμάτων με μεγάλη πιθανότητα περαιτέρω μείωσης αυτών των εσόδων στο μέλλον κ.λπ.

Εάν προκύψει μια κατάσταση στην οποία είναι δυνατή η απόσβεση των χρηματοοικονομικών επενδύσεων, ο ελεγκτής θα πρέπει να ελέγξει τις προϋποθέσεις για μια βιώσιμη μείωση της αξίας των χρηματοοικονομικών επενδύσεων.

Εάν ο έλεγχος απομείωσης επιβεβαιώσει σημαντική μείωση της αξίας των χρηματοοικονομικών επενδύσεων, τότε ο ελεγκτής ελέγχει τη δημιουργία πρόβλεψης για απόσβεση χρηματοοικονομικών επενδύσεων κατά το ποσό της διαφοράς μεταξύ της λογιστικής αξίας και της εκτιμώμενης αξίας αυτών των χρηματοοικονομικών επενδύσεων.

Εάν δημιουργηθεί ένα τέτοιο αποθεματικό, ο ελεγκτής ελέγχει την ορθότητα της αντανάκλασης των χρηματοοικονομικών επενδύσεων στον ισολογισμό. Η αξία τους θα πρέπει να αναφέρεται μείον το ποσό του αποθεματικού. Ο ελεγκτής ελέγχει επίσης την πληρότητα της γνωστοποίησης στις πληροφορίες σχετικά με την πρόβλεψη απόσβεσης χρηματοοικονομικών επενδύσεων, η οποία θα πρέπει να αναφέρει: είδος χρηματοοικονομικών επενδύσεων. το ποσό του αποθεματικού που δημιουργήθηκε κατά το έτος αναφοράς· το ποσό του αποθεματικού που αναγνωρίστηκε ως λειτουργικά έσοδα της περιόδου αναφοράς· το ποσό του αποθεματικού που χρησιμοποιήθηκε κατά το έτος αναφοράς.

Εάν δεν υπάρχει τέτοια πρόβλεψη, ο ελεγκτής προτείνει στην οικονομική οντότητα να τροποποιήσει τη λογιστική και να καταγράψει τη δημιουργία της πρόβλεψης. Εάν ο οργανισμός αρνηθεί να κάνει διορθώσεις στη λογιστική, εάν το ποσό της απομείωσης είναι σημαντικό, ο ελεγκτής έχει το δικαίωμα να εκδώσει έκθεση ελεγκτή με επιφύλαξη σχετικά με λανθασμένη εκτίμηση της αξίας των χρηματοοικονομικών επενδύσεων.

Στις οικονομικές καταστάσεις οι χρηματοοικονομικές επενδύσεις θα πρέπει να παρουσιάζονται με διαίρεση σύμφωνα με τους όρους κυκλοφορίας (αποπληρωμή): βραχυπρόθεσμες και μακροπρόθεσμες. Ο ελεγκτής ελέγχει την ορθότητα της ταξινόμησης των χρηματοοικονομικών επενδύσεων. Δεδομένου ότι η ταξινόμηση εξαρτάται από την πρόθεση του οργανισμού να κατέχει ή να πραγματοποιήσει χρηματοοικονομικές επενδύσεις (για μεταβίβαση ή με άλλο τρόπο διάθεση), ο ελεγκτής θα πρέπει να εξετάσει τα εσωτερικά έγγραφα του οργανισμού που επιβεβαιώνουν αυτές τις προθέσεις ή να υποβάλει ειδικό αίτημα για αυτό το θέμα στη διοίκηση της υπό έλεγχο οντότητας .

Ο ελεγκτής ελέγχει την πληρότητα της γνωστοποίησης των πληροφοριών για χρηματοοικονομικές επενδύσεις στις σημειώσεις των οικονομικών καταστάσεων, οι οποίες, σύμφωνα με τις απαιτήσεις του PBU 19, πρέπει τουλάχιστον να αποκαλύπτουν τις ακόλουθες πληροφορίες:

Μέθοδοι για την αξιολόγηση των χρηματοοικονομικών επενδύσεων κατά τη διάθεσή τους κατά ομάδες (τύποι).
τις συνέπειες των αλλαγών στις μεθόδους αποτίμησης των χρηματοοικονομικών επενδύσεων κατά τη διάθεσή τους·
το κόστος των χρηματοοικονομικών επενδύσεων για τις οποίες μπορεί να προσδιοριστεί η τρέχουσα αγοραία αξία και για τις οποίες δεν μπορεί να προσδιοριστεί η τρέχουσα αγοραία αξία·
τη διαφορά μεταξύ της τρέχουσας αγοραίας αξίας κατά την ημερομηνία αναφοράς και της προηγούμενης αποτίμησης χρηματοοικονομικών επενδύσεων για τις οποίες καθορίστηκε η τρέχουσα αγοραία αξία·
χρεόγραφα για τα οποία δεν έχει προσδιοριστεί η τρέχουσα αγοραία αξία·
τη διαφορά μεταξύ του αρχικού κόστους και της ονομαστικής αξίας κατά την περίοδο κυκλοφορίας τους·
την αξία και τα είδη των τίτλων και άλλων χρηματοοικονομικών επενδύσεων που βαρύνονται με ασφάλεια·
την αξία και τα είδη των συνταξιοδοτικών τίτλων και άλλων χρηματοοικονομικών επενδύσεων που μεταβιβάζονται σε άλλους οργανισμούς ή πρόσωπα (εκτός από την πώληση).

Για τους χρεωστικούς τίτλους και τα χορηγηθέντα δάνεια λαμβάνονται υπόψη τα ακόλουθα στοιχεία: η αποτίμησή τους σε προεξοφλημένη αξία. την αξία της μειωμένης αξίας τους· εφαρμόζονται μέθοδοι προεξόφλησης (γνωστοποιούνται στις σημειώσεις του ισολογισμού και της κατάστασης λογαριασμού αποτελεσμάτων).

Χρηματοοικονομικές επενδύσεις PBU

I. Γενικές διατάξεις

1. Ο παρών κανονισμός θεσπίζει τους κανόνες για τη διαμόρφωση στις λογιστικές και οικονομικές καταστάσεις πληροφοριών σχετικά με τις χρηματοοικονομικές επενδύσεις του οργανισμού. Ένας οργανισμός νοείται εφεξής ως νομικό πρόσωπο σύμφωνα με τη νομοθεσία της Ρωσικής Ομοσπονδίας (εκτός από πιστωτικά ιδρύματα και κρατικά (δημοτικά) ιδρύματα).

Ο παρών κανονισμός εφαρμόζεται κατά τον καθορισμό των χαρακτηριστικών της λογιστικής για χρηματοοικονομικές επενδύσεις για επαγγελματίες συμμετέχοντες στην αγορά κινητών αξιών, ασφαλιστικούς οργανισμούς, μη κρατικά συνταξιοδοτικά ταμεία.

2. Για τους σκοπούς του παρόντος κανονισμού, για να γίνουν δεκτά περιουσιακά στοιχεία ως χρηματοοικονομικές επενδύσεις για λογιστική, πρέπει να πληρούνται κάθε φορά οι ακόλουθες προϋποθέσεις:

Η παρουσία σωστά εκτελεσμένων εγγράφων που επιβεβαιώνουν την ύπαρξη του δικαιώματος του οργανισμού σε χρηματοοικονομικές επενδύσεις και να λαμβάνει κεφάλαια ή άλλα περιουσιακά στοιχεία που προκύπτουν από αυτό το δικαίωμα.
- μετάβαση στην οργάνωση χρηματοοικονομικών κινδύνων που σχετίζονται με χρηματοοικονομικές επενδύσεις (κίνδυνος αλλαγής τιμής, κίνδυνος αφερεγγυότητας οφειλέτη, κίνδυνος ρευστότητας κ.λπ.)
- την ικανότητα να αποφέρει οικονομικά οφέλη (εισόδημα) στον οργανισμό στο μέλλον με τη μορφή τόκων, μερισμάτων ή αύξησης της αξίας τους (με τη μορφή της διαφοράς μεταξύ της τιμής πώλησης (εξαγοράς) μιας χρηματοοικονομικής επένδυσης και της αγοράς της τιμή ως αποτέλεσμα της ανταλλαγής του, χρήση για την εξόφληση των υποχρεώσεων του οργανισμού, αύξηση του τρέχοντος κόστους αγοράς κ.λπ.).

3. Οι χρηματοοικονομικές επενδύσεις του οργανισμού περιλαμβάνουν: κρατικούς και δημοτικούς τίτλους, τίτλους άλλων οργανισμών, συμπεριλαμβανομένων χρεωστικών τίτλων, στους οποίους καθορίζεται η ημερομηνία και το κόστος εξαγοράς (ομόλογα, γραμμάτια). εισφορές στο εγκεκριμένο (μετοχικό) κεφάλαιο άλλων οργανισμών (συμπεριλαμβανομένων των θυγατρικών και των θυγατρικών)· δάνεια που χορηγήθηκαν σε άλλους οργανισμούς, καταθέσεις σε πιστωτικά ιδρύματα, απαιτήσεις που αποκτήθηκαν με βάση εκχώρηση δικαιώματος απαίτησης κ.λπ.

Για τους σκοπούς του παρόντος κανονισμού, οι χρηματοοικονομικές επενδύσεις περιλαμβάνουν επίσης τις συνεισφορές ενός οργανισμού εταίρου στο πλαίσιο μιας απλής συμφωνίας εταιρικής σχέσης.

Οι οικονομικές επενδύσεις του οργανισμού δεν περιλαμβάνουν:

Ίδιες μετοχές που εξαγοράζονται από ανώνυμη εταιρεία από μετόχους για μεταγενέστερη μεταπώληση ή ακύρωση·
- γραμμάτια που εκδίδονται από την οργάνωση συρταριών προς την οργάνωση πωλητών σε διακανονισμούς για πωλούμενα αγαθά, προϊόντα, εκτελεσθείσες εργασίες, παρεχόμενες υπηρεσίες·
- επενδύσεις του οργανισμού σε ακίνητα και άλλα ακίνητα με απτή μορφή, που παρέχονται από τον οργανισμό έναντι αμοιβής για προσωρινή χρήση (προσωρινή κατοχή και χρήση) για τη δημιουργία εισοδήματος.
- πολύτιμα μέταλλα, κοσμήματα, έργα τέχνης και άλλα παρόμοια τιμαλφή που αποκτήθηκαν όχι με σκοπό την άσκηση συνήθων δραστηριοτήτων.

4. Τα άυλα περιουσιακά στοιχεία όπως τα πάγια, τα αποθέματα και τα άυλα περιουσιακά στοιχεία δεν είναι χρηματοοικονομικές επενδύσεις.

5. Η λογιστική μονάδα χρηματοοικονομικών επενδύσεων επιλέγεται από τον οργανισμό ανεξάρτητα με τέτοιο τρόπο ώστε να διασφαλίζεται ο σχηματισμός πλήρους και αξιόπιστης πληροφόρησης σχετικά με αυτές τις επενδύσεις, καθώς και ο σωστός έλεγχος της παρουσίας και της κίνησής τους. Ανάλογα με τη φύση των χρηματοοικονομικών επενδύσεων, η διαδικασία απόκτησης και χρήσης τους, μια σειρά, παρτίδα κ.λπ. μπορεί να είναι μονάδα χρηματοοικονομικών επενδύσεων. ομοιογενές σύνολο χρηματοοικονομικών επενδύσεων.

6. Ο οργανισμός διατηρεί αναλυτική λογιστική των χρηματοοικονομικών επενδύσεων με τέτοιο τρόπο ώστε να παρέχει πληροφορίες για λογιστικές μονάδες χρηματοοικονομικών επενδύσεων και οργανισμούς στους οποίους πραγματοποιούνται αυτές οι επενδύσεις (εκδότες τίτλων, άλλοι οργανισμοί στους οποίους συμμετέχει ο οργανισμός, οργανισμοί δανειολήπτες, κλπ.) .

Για κρατικούς τίτλους και τίτλους άλλων οργανισμών που γίνονται δεκτοί για λογιστική, πρέπει να σχηματίζονται τουλάχιστον οι ακόλουθες πληροφορίες στην αναλυτική λογιστική: το όνομα του εκδότη και το όνομα του τίτλου, αριθμός, σειρά κ.λπ., ονομαστική τιμή, τιμή αγοράς, έξοδα σχετίζεται με την απόκτηση τίτλων, συνολική ποσότητα, ημερομηνία αγοράς, ημερομηνία πώλησης ή άλλη διάθεση, τόπος αποθήκευσης.

Ο οργανισμός μπορεί να σχηματίσει στην αναλυτική λογιστική πρόσθετες πληροφορίες σχετικά με τις οικονομικές επενδύσεις του οργανισμού, μεταξύ άλλων στο πλαίσιο των ομάδων τους (τύπους).

7. Οι ιδιαιτερότητες αποτίμησης και οι πρόσθετοι κανόνες για τη γνωστοποίηση πληροφοριών για χρηματοοικονομικές επενδύσεις σε εξαρτημένες οικονομικές εταιρείες στις οικονομικές καταστάσεις καθορίζονται με χωριστή κανονιστική πράξη για τη λογιστική.

II. Αρχική αξιολόγηση οικονομικών επενδύσεων

8. Οι χρηματοοικονομικές επενδύσεις γίνονται δεκτές για λογιστικοποίηση στο αρχικό τους κόστος.

9. Το αρχικό κόστος των χρηματοοικονομικών επενδύσεων που αγοράζονται έναντι αμοιβής είναι το ποσό των πραγματικών δαπανών του οργανισμού για την απόκτησή τους, εκτός από τον φόρο προστιθέμενης αξίας και άλλους επιστρεπτέους φόρους (εκτός από τις περιπτώσεις που προβλέπονται από τη νομοθεσία της Ρωσικής Ομοσπονδίας για φόρους και τέλη ).

Το πραγματικό κόστος απόκτησης περιουσιακών στοιχείων ως χρηματοοικονομικές επενδύσεις είναι:

Ποσά που καταβάλλονται σύμφωνα με τη σύμβαση στον πωλητή.
- ποσά που καταβάλλονται σε οργανισμούς και άλλα πρόσωπα για πληροφορίες και συμβουλευτικές υπηρεσίες που σχετίζονται με την απόκτηση αυτών των περιουσιακών στοιχείων. Εάν σε έναν οργανισμό παρέχονται πληροφορίες και συμβουλευτικές υπηρεσίες σχετικά με τη λήψη απόφασης για την απόκτηση χρηματοοικονομικών επενδύσεων και ο οργανισμός δεν λάβει απόφαση για μια τέτοια απόκτηση, το κόστος αυτών των υπηρεσιών χρεώνεται στα οικονομικά αποτελέσματα ενός εμπορικού οργανισμού (ως μέρος άλλων δαπανών) ή αύξηση των δαπανών ενός μη κερδοσκοπικού οργανισμού της περιόδου αναφοράς κατά την οποία αποφασίστηκε να μην αγοραστούν χρηματοοικονομικές επενδύσεις·
- αμοιβή που καταβάλλεται σε ενδιάμεσο οργανισμό ή άλλο πρόσωπο μέσω του οποίου αποκτώνται περιουσιακά στοιχεία ως χρηματοοικονομικές επενδύσεις·
- άλλα κόστη που σχετίζονται άμεσα με την απόκτηση περιουσιακών στοιχείων ως χρηματοοικονομικές επενδύσεις.

Κατά την απόκτηση χρηματοοικονομικών επενδύσεων σε βάρος των δανειακών κεφαλαίων, το κόστος των δανείων και των δανείων που λαμβάνονται λαμβάνονται υπόψη σύμφωνα με τον Λογιστικό Κανονισμό "Έξοδα του Οργανισμού" PBU 10/99, που εγκρίθηκε με Διάταγμα του Υπουργείου Οικονομικών της Ρωσικής Ομοσπονδίας N 33n (εγγεγραμμένο στο Υπουργείο Δικαιοσύνης της Ρωσικής Ομοσπονδίας εγγραφή N 1790) και τον Λογιστικό Κανονισμό "Λογιστική για τα δάνεια και τις πιστώσεις και το κόστος της εξυπηρέτησής τους" PBU 15/01, που εγκρίθηκε με Διάταγμα του Υπουργείου Οικονομικών της Ρωσίας Ομοσπονδία N 60n (σύμφωνα με την επιστολή του Υπουργείου Δικαιοσύνης της Ρωσικής Ομοσπονδίας N 07/8985-YUD, η παραγγελία δεν χρειάζεται κρατική εγγραφή) .

Τα γενικά επιχειρηματικά και άλλα παρόμοια έξοδα δεν περιλαμβάνονται στο πραγματικό κόστος απόκτησης χρηματοοικονομικών επενδύσεων, εκτός εάν σχετίζονται άμεσα με την απόκτηση χρηματοοικονομικών επενδύσεων.

10. Εξαιρούνται. - Διάταγμα του Υπουργείου Οικονομικών της Ρωσικής Ομοσπονδίας N 156n.

11. Εάν το ποσό των δαπανών (εκτός από τα ποσά που καταβάλλονται σύμφωνα με τη συμφωνία στον πωλητή) για την απόκτηση τέτοιων χρηματοοικονομικών επενδύσεων ως χρεογράφων είναι ασήμαντο σε σύγκριση με το ποσό που καταβάλλεται σύμφωνα με τη συμφωνία στον πωλητή, ο οργανισμός έχει το δικαίωμα να αναγνωρίσει τέτοιες δαπάνες ως άλλα έξοδα του οργανισμού, συμπεριλαμβανομένης της περιόδου αναφοράς κατά την οποία οι συγκεκριμένοι τίτλοι έγιναν δεκτοί για λογιστική.

12. Το αρχικό κόστος των χρηματοοικονομικών επενδύσεων που γίνονται ως συνεισφορά στο εγκεκριμένο (αποθεματικό) κεφάλαιο ενός οργανισμού είναι η χρηματική τους αξία, που συμφωνείται από τους ιδρυτές (συμμετέχοντες) του οργανισμού, εκτός εάν προβλέπεται διαφορετικά από τη νομοθεσία της Ρωσικής Ομοσπονδίας.

13. Το αρχικό κόστος των χρηματοοικονομικών επενδύσεων που λαμβάνει ο οργανισμός δωρεάν, όπως τίτλοι, αναγνωρίζεται:

Η τρέχουσα αγοραία αξία τους κατά την ημερομηνία αποδοχής για λογιστική. Για τους σκοπούς του παρόντος κανονισμού, ως τρέχουσα αγοραία αξία των τίτλων νοείται η αγοραία τιμή τους που υπολογίζεται σύμφωνα με την καθορισμένη διαδικασία από τον διοργανωτή των διαπραγματεύσεων στην αγορά κινητών αξιών·
- το χρηματικό ποσό που μπορεί να ληφθεί ως αποτέλεσμα της πώλησης των ληφθέντων τίτλων κατά την ημερομηνία αποδοχής τους για λογιστική, - για τίτλους για τους οποίους η αγοραία τιμή δεν υπολογίζεται από τον διοργανωτή συναλλαγών στην αγορά τίτλων.

14. Το αρχικό κόστος χρηματοοικονομικών επενδύσεων που αποκτήθηκαν στο πλαίσιο συμφωνιών που προβλέπουν την εκπλήρωση υποχρεώσεων (πληρωμή) με μη χρηματικά μέσα είναι το κόστος των περιουσιακών στοιχείων που μεταβιβάζονται ή πρόκειται να μεταφερθούν από έναν οργανισμό. Τα περιουσιακά στοιχεία που μεταβιβάζονται ή πρόκειται να μεταβιβαστούν από μια οικονομική οντότητα αποτιμώνται στην τιμή στην οποία η οικονομική οντότητα θα χρεώνει κανονικά παρόμοια περιουσιακά στοιχεία σε συγκρίσιμες περιστάσεις.

Εάν είναι αδύνατο να προσδιοριστεί η αξία των περιουσιακών στοιχείων που μεταβιβάστηκαν ή πρόκειται να μεταφερθούν από τον οργανισμό, το κόστος των χρηματοοικονομικών επενδύσεων που λαμβάνει ο οργανισμός βάσει συμφωνιών που προβλέπουν την εκπλήρωση υποχρεώσεων (πληρωμή) σε μη νομισματικά κεφάλαια καθορίζεται με βάση κόστος με το οποίο αποκτώνται παρόμοιες χρηματοοικονομικές επενδύσεις σε συγκρίσιμες συνθήκες.

15. Το αρχικό κόστος των χρηματοοικονομικών επενδύσεων που πραγματοποιήθηκαν λόγω της συνεισφοράς ενός οργανισμού εταίρου στο πλαίσιο μιας απλής συμφωνίας εταιρικής σχέσης είναι η χρηματική τους αξία που συμφωνήθηκε από τους εταίρους στην απλή συμφωνία εταιρικής σχέσης.

16. Εξαιρούνται. - Διάταγμα του Υπουργείου Οικονομικών της Ρωσικής Ομοσπονδίας N 156n.

17. Τίτλοι που δεν ανήκουν στον οργανισμό βάσει του δικαιώματος ιδιοκτησίας, οικονομικής διαχείρισης ή επιχειρησιακής διαχείρισης, αλλά βρίσκονται σε χρήση ή διάθεσή του σύμφωνα με τους όρους της συμφωνίας, γίνονται δεκτοί για λογιστικοποίηση στην εκτίμηση που προβλέπεται στη συμφωνία.

III. Μεταγενέστερη αξιολόγηση οικονομικών επενδύσεων

18. Το αρχικό κόστος των χρηματοοικονομικών επενδύσεων, με το οποίο γίνονται δεκτές για λογιστική, μπορεί να μεταβάλλεται σε περιπτώσεις που ορίζονται από το νόμο και τους παρόντες Κανονισμούς.

19. Για τους σκοπούς της μεταγενέστερης αξιολόγησης, οι χρηματοοικονομικές επενδύσεις χωρίζονται σε δύο ομάδες:

Χρηματοοικονομικές επενδύσεις για τις οποίες η τρέχουσα αγοραία αξία μπορεί να προσδιοριστεί σύμφωνα με τη διαδικασία που ορίζεται από τους παρόντες Κανονισμούς και χρηματοοικονομικές επενδύσεις για τις οποίες δεν μπορεί να προσδιοριστεί η τρέχουσα αγοραία αξία τους.
- Οι μικρές επιχειρήσεις, με εξαίρεση τους εκδότες κινητών αξιών που έχουν τοποθετηθεί στο δημόσιο, δικαιούνται να διενεργούν εκ των υστέρων αξιολόγηση όλων των χρηματοοικονομικών επενδύσεων με τον τρόπο που ορίζει ο παρών κανονισμός για χρηματοοικονομικές επενδύσεις για τις οποίες δεν προσδιορίζεται η τρέχουσα αγοραία τους αξία.

20. Χρηματοοικονομικές επενδύσεις, για τις οποίες η τρέχουσα αγοραία αξία μπορεί να προσδιοριστεί σύμφωνα με την καθιερωμένη διαδικασία, αποτυπώνονται στις οικονομικές καταστάσεις στο τέλος του έτους αναφοράς στην τρέχουσα αγοραία αξία, προσαρμόζοντας την αποτίμησή τους για την προηγούμενη ημερομηνία αναφοράς.

Αυτή η προσαρμογή μπορεί να γίνει μηνιαία ή τριμηνιαία.

Η διαφορά μεταξύ της εκτίμησης των χρηματοοικονομικών επενδύσεων στην τρέχουσα αγοραία αξία κατά την ημερομηνία αναφοράς και της προηγούμενης αξιολόγησης των χρηματοοικονομικών επενδύσεων πιστώνεται στα οικονομικά αποτελέσματα ενός εμπορικού οργανισμού (ως μέρος άλλων εσόδων ή εξόδων) ή σε αύξηση εσόδων ή έξοδα μη κερδοσκοπικού οργανισμού σε αντιστοιχία με τον λογαριασμό χρηματοοικονομικών επενδύσεων.

21. Χρηματοοικονομικές επενδύσεις, για τις οποίες η τρέχουσα αγοραία αξία δεν προσδιορίζεται, υπόκεινται σε αντικατοπτρισμό στη λογιστική και στις οικονομικές καταστάσεις κατά την ημερομηνία αναφοράς στο αρχικό κόστος τους.

22. Για χρεόγραφα για τα οποία η τρέχουσα αγοραία αξία δεν προσδιορίζεται, ο οργανισμός επιτρέπεται να αποδίδει τη διαφορά μεταξύ του αρχικού κόστους και της ονομαστικής αξίας κατά την περίοδο κυκλοφορίας τους ομοιόμορφα, στην έκταση του οφειλόμενου σε αυτά εισοδήματος σύμφωνα με με τους όρους έκδοσης, να αποδοθούν στα οικονομικά αποτελέσματα ενός εμπορικού οργανισμού (ως μέρος άλλων εσόδων ή εξόδων) ή μείωση ή αύξηση των δαπανών μη κερδοσκοπικού οργανισμού.

23. Για χρεωστικούς τίτλους και δάνεια που έχουν χορηγηθεί, ένας οργανισμός μπορεί να υπολογίσει την αποτίμησή τους σε παρούσα αξία. Στην περίπτωση αυτή δεν γίνονται λογιστικές εγγραφές.

Ο οργανισμός παρέχει υποστήριξη για το εύλογο αυτού του υπολογισμού.

24. Οι χρηματοοικονομικές επενδύσεις αντικατοπτρίζονται στον ισολογισμό κατά την ημερομηνία αναφοράς με κόστος που προσδιορίζεται με βάση τις απαιτήσεις του παρόντος κανονισμού.

Εάν η τρέχουσα αγοραία αξία του αντικειμένου χρηματοοικονομικής επένδυσης που είχε προηγουμένως αποτιμηθεί στην τρέχουσα αγοραία αξία δεν προσδιορίζεται κατά την ημερομηνία αναφοράς, αυτό το αντικείμενο χρηματοοικονομικής επένδυσης απεικονίζεται στις οικονομικές καταστάσεις στο κόστος της τελευταίας αποτίμησής του.

IV. Διάθεση χρηματοοικονομικών επενδύσεων

25. Η διάθεση των χρηματοοικονομικών επενδύσεων αναγνωρίζεται στα λογιστικά του οργανισμού την ημερομηνία της εφάπαξ λήξης των προϋποθέσεων αποδοχής τους για λογιστική, που αναφέρονται στην παράγραφο 2 του παρόντος Κανονισμού.

Η διάθεση των χρηματοοικονομικών επενδύσεων γίνεται σε περιπτώσεις εξαγοράς, πώλησης, δωρεάν μεταβίβασης, μεταφοράς με τη μορφή εισφοράς στο εγκεκριμένο (μετοχικό) κεφάλαιο άλλων οργανισμών, μεταφορά λόγω εισφοράς βάσει απλής εταιρικής σύμβασης κ.λπ.

26. Κατά τη διάθεση ενός περιουσιακού στοιχείου που είναι αποδεκτό για λογιστική ως χρηματοοικονομικές επενδύσεις, για το οποίο δεν προσδιορίζεται η τρέχουσα αγοραία αξία, η αξία του προσδιορίζεται βάσει εκτίμησης που προσδιορίζεται με μία από τις ακόλουθες μεθόδους:

Στο αρχικό κόστος κάθε λογιστικής μονάδας χρηματοοικονομικών επενδύσεων. στο μέσο αρχικό κόστος·
- στο αρχικό κόστος των πρώτων χρηματοοικονομικών επενδύσεων σε όρους χρόνου απόκτησης (μέθοδος FIFO).

Η εφαρμογή μιας από τις καθορισμένες μεθόδους για μια ομάδα (είδος) χρηματοοικονομικών επενδύσεων βασίζεται στην παραδοχή της ακολουθίας εφαρμογής της λογιστικής πολιτικής.

27. Εισφορές στο εγκεκριμένο (μετοχικό) κεφάλαιο άλλων οργανισμών (εκτός από μετοχές μετοχικών εταιρειών), δάνεια που χορηγούνται σε άλλους οργανισμούς, καταθέσεις σε πιστωτικούς οργανισμούς, εισπρακτέους λογαριασμούς που αποκτήθηκαν βάσει εκχώρησης του δικαιώματος απαίτησης, αποτιμώνται στο αρχικό κόστος κάθε λογιστικής μονάδας που αποσύρεται από τις παραπάνω λογιστικές μονάδες.λογιστική για χρηματοοικονομικές επενδύσεις.

28. Οι τίτλοι μπορούν να αποτιμώνται από τον οργανισμό κατά τη διάθεση με το μέσο αρχικό κόστος, το οποίο προσδιορίζεται για κάθε τύπο τίτλων ως το πηλίκο διαίρεσης της αρχικής αξίας του είδους των τίτλων με τον αριθμό τους, που σχηματίζονται αντίστοιχα από το αρχικό κόστος και το ποσό του υπολοίπου στην αρχή του μήνα και των τίτλων που εισπράχθηκαν κατά τη διάρκεια αυτού του μήνα.

29. Η αποτίμηση στο ιστορικό κόστος του πρώτου ως προς την απόκτηση χρηματοοικονομικών επενδύσεων (μέθοδος FIFO) βασίζεται στην παραδοχή ότι οι τίτλοι διαγράφονται εντός ενός μήνα ή άλλης περιόδου με τη σειρά της απόκτησής τους (παραλαβή), δηλ. οι τίτλοι που διαγράφονται πρώτοι πρέπει να αποτιμώνται στο ιστορικό κόστος των τίτλων των πρώτων εξαγορών, λαμβάνοντας υπόψη την αρχική αξία των τίτλων που είναι εισηγμένες στην αρχή του μήνα. Κατά την εφαρμογή αυτής της μεθόδου, η αξιολόγηση των τίτλων που απομένουν στο τέλος του μήνα γίνεται με το αρχικό κόστος των τελευταίων εξαγορών και η αξία των αρχαιότερων αποκτήσεων λαμβάνεται υπόψη στην αξία των τίτλων που πωλήθηκαν.

30. Κατά τη διάθεση περιουσιακών στοιχείων που γίνονται αποδεκτά για λογιστική ως χρηματοοικονομικές επενδύσεις, για τα οποία προσδιορίζεται η τρέχουσα αγοραία αξία, η αξία τους καθορίζεται από τον οργανισμό με βάση την τελευταία αξιολόγηση.

31. Για κάθε ομάδα (είδος) χρηματοοικονομικών επενδύσεων, εφαρμόζεται μία μέθοδος αξιολόγησης κατά τη διάρκεια του έτους αναφοράς.

32. Η αξιολόγηση των χρηματοοικονομικών επενδύσεων στο τέλος της περιόδου αναφοράς πραγματοποιείται ανάλογα με την αποδεκτή μέθοδο αξιολόγησης των χρηματοοικονομικών επενδύσεων κατά τη διάθεσή τους, δηλ. στην τρέχουσα αγοραία αξία, στο αρχικό κόστος κάθε λογιστικής μονάδας χρηματοοικονομικών επενδύσεων, στο μέσο αρχικό κόστος, στο αρχικό κόστος των πρώτων χρηματοοικονομικών επενδύσεων που αποκτήθηκαν εγκαίρως (μέθοδος FIFO).

33. Παραδείγματα χρήσης μεθόδων αποτίμησης για τη διάθεση χρηματοοικονομικών επενδύσεων δίνονται στο προσάρτημα του παρόντος κανονισμού.

V. Έσοδα και έξοδα από χρηματοοικονομικές επενδύσεις

34. Τα έσοδα από χρηματοοικονομικές επενδύσεις αναγνωρίζονται ως έσοδα από συνήθεις δραστηριότητες ή άλλα έσοδα σύμφωνα με τον Λογιστικό Κανονισμό "Έσοδα του οργανισμού" PBU 9/99, που εγκρίθηκε με Διάταγμα του Υπουργείου Οικονομικών της Ρωσικής Ομοσπονδίας N 32n (εγγεγραμμένο με το Υπουργείο Δικαιοσύνης της Ρωσικής Ομοσπονδίας με αριθμό μητρώου 1791) .

35. Έξοδα που σχετίζονται με την παροχή δανείων από τον οργανισμό σε άλλους οργανισμούς αναγνωρίζονται ως λοιπά έξοδα του οργανισμού.

36. Έξοδα που σχετίζονται με την εξυπηρέτηση χρηματοοικονομικών επενδύσεων ενός οργανισμού, όπως πληρωμή για υπηρεσίες τράπεζας ή/και θεματοφύλακα για αποθήκευση χρηματοοικονομικών επενδύσεων, παροχή κατάστασης λογαριασμού κατάθεσης κ.λπ., αναγνωρίζονται ως λοιπά έξοδα. ενός οργανισμού.

VI. Απομείωση χρηματοοικονομικών επενδύσεων

37. Διατηρούμενη σημαντική μείωση της αξίας των χρηματοοικονομικών επενδύσεων, για τις οποίες η τρέχουσα αγοραία αξία τους δεν προσδιορίζεται, κάτω από το ποσό των οικονομικών οφελών που ο οργανισμός αναμένει να λάβει από αυτές τις χρηματοοικονομικές επενδύσεις κατά τη συνήθη πορεία των δραστηριοτήτων του, αναγνωρίζεται ως απόσβεση χρηματοοικονομικών επενδύσεων. Σε αυτή την περίπτωση, με βάση τον υπολογισμό του οργανισμού, προσδιορίζεται η εκτιμώμενη αξία των χρηματοοικονομικών επενδύσεων, η οποία ισούται με τη διαφορά μεταξύ της αξίας τους, στην οποία αντικατοπτρίζονται στη λογιστική (λογιστική αξία) και του ποσού μιας τέτοιας μείωσης .

Μια σταθερή μείωση του κόστους των χρηματοοικονομικών επενδύσεων χαρακτηρίζεται από την ταυτόχρονη παρουσία των ακόλουθων συνθηκών:

Κατά την ημερομηνία αναφοράς και κατά την προηγούμενη ημερομηνία αναφοράς, η λογιστική αξία είναι σημαντικά υψηλότερη από το εκτιμώμενο κόστος τους.
- κατά τη διάρκεια του έτους αναφοράς, η εκτιμώμενη αξία των χρηματοοικονομικών επενδύσεων άλλαξε σημαντικά μόνο προς την κατεύθυνση της μείωσής της.
- από την ημερομηνία αναφοράς, δεν υπάρχουν ενδείξεις ότι είναι πιθανή σημαντική αύξηση στην εκτιμώμενη αξία αυτών των χρηματοοικονομικών επενδύσεων στο μέλλον.

Παραδείγματα καταστάσεων στις οποίες μπορεί να συμβεί απομείωση χρηματοοικονομικών επενδύσεων είναι:

Η εμφάνιση σημείων πτώχευσης στον οργανισμό έκδοσης τίτλων που ανήκουν στον οργανισμό ή στον οφειλέτη του βάσει σύμβασης δανείου ή κήρυξή του σε πτώχευση.
- πραγματοποίηση σημαντικού αριθμού συναλλαγών στην αγορά κινητών αξιών με παρόμοιους τίτλους σε τιμή σημαντικά χαμηλότερη από τη λογιστική τους αξία.
- απουσία ή σημαντική μείωση των εσόδων από χρηματοοικονομικές επενδύσεις με τη μορφή τόκων ή μερισμάτων με μεγάλη πιθανότητα περαιτέρω μείωσης αυτών των εσόδων στο μέλλον κ.λπ.

38. Σε περίπτωση κατάστασης κατά την οποία μπορεί να προκύψει απομείωση της αξίας των χρηματοοικονομικών επενδύσεων, η οικονομική οντότητα θα πρέπει να ελέγξει εάν υπάρχουν προϋποθέσεις για βιώσιμη μείωση της αξίας των χρηματοοικονομικών επενδύσεων.

Ο καθορισμένος έλεγχος διενεργείται σε όλες τις χρηματοοικονομικές επενδύσεις του οργανισμού που ορίζονται στην παράγραφο 37 του παρόντος Κανονισμού, για τις οποίες υπάρχουν ενδείξεις απομείωσης τους.

Σε περίπτωση που ένας έλεγχος απομείωσης επιβεβαιώσει μια διαρκή σημαντική πτώση της αξίας των χρηματοοικονομικών επενδύσεων, η οικονομική οντότητα δημιουργεί πρόβλεψη για απόσβεση χρηματοοικονομικών επενδύσεων κατά το ποσό της διαφοράς μεταξύ της λογιστικής αξίας και της εκτιμώμενης αξίας αυτών των χρηματοοικονομικών επενδύσεων.

Ένας εμπορικός οργανισμός σχηματίζει το καθορισμένο αποθεματικό σε βάρος του οικονομικά αποτελέσματαοργανισμών (ως μέρος άλλων δαπανών) και μη κερδοσκοπικού χαρακτήρα - αυξάνοντας τα έξοδα.

Στις οικονομικές καταστάσεις, η αξία αυτών των χρηματοοικονομικών επενδύσεων εμφανίζεται στη λογιστική αξία μείον το ποσό του σχηματισμένου αποθεματικού για την απόσβεσή τους.

Ο έλεγχος για αποσβέσεις χρηματοοικονομικών επενδύσεων διενεργείται τουλάχιστον μία φορά το χρόνο από τις 31 Δεκεμβρίου του έτους αναφοράς εάν υπάρχουν ενδείξεις απόσβεσης. Ο οργανισμός έχει το δικαίωμα να πραγματοποιήσει τον καθορισμένο έλεγχο στις ημερομηνίες αναφοράς των ενδιάμεσων οικονομικών καταστάσεων.

Ο οργανισμός παρέχει επιβεβαίωση των αποτελεσμάτων αυτής της επαλήθευσης.

39. Εάν, με βάση τα αποτελέσματα του ελέγχου για αποσβέσεις χρηματοοικονομικών επενδύσεων, αποκαλυφθεί περαιτέρω μείωση της εκτιμώμενης αξίας τους, τότε το ποσό του προηγουμένως δημιουργημένου αποθεματικού για απόσβεση χρηματοοικονομικών επενδύσεων προσαρμόζεται προς την αύξηση και τη μείωση του στα χρηματοοικονομικά αποτέλεσμα εμπορικού οργανισμού (ως μέρος άλλων δαπανών) ή αύξησης δαπανών μη κερδοσκοπικού οργανισμού .

Εάν, με βάση τα αποτελέσματα του ελέγχου για απόσβεση χρηματοοικονομικών επενδύσεων, αποκαλυφθεί αύξηση στην εκτιμώμενη αξία τους, τότε το ποσό του προηγουμένως δημιουργημένου αποθεματικού για την απόσβεση χρηματοοικονομικών επενδύσεων προσαρμόζεται προς τη μείωση του και την αύξηση του οικονομικού αποτελέσματος εμπορικού οργανισμού (ως μέρος λοιπών εσόδων) ή μείωση δαπανών μη κερδοσκοπικού οργανισμού.

40. Εάν, με βάση τις διαθέσιμες πληροφορίες, ο οργανισμός καταλήξει στο συμπέρασμα ότι μια χρηματοοικονομική επένδυση δεν πληροί πλέον τα κριτήρια για βιώσιμη σημαντική μείωση της αξίας, καθώς και σε περίπτωση διάθεσης χρηματοοικονομικών επενδύσεων, η εκτιμώμενη αξία των οποίων συμπεριλήφθηκε στον υπολογισμό της πρόβλεψης για απόσβεση χρηματοοικονομικών επενδύσεων, το ποσό της προηγουμένως δημιουργηθείσας πρόβλεψης για απόσβεση για τις καθορισμένες χρηματοοικονομικές επενδύσεις αποδίδεται στα οικονομικά αποτελέσματα ενός εμπορικού οργανισμού (ως μέρος λοιπών εσόδων) ή στη μείωση των εξόδων ενός μη κερδοσκοπικός οργανισμός στο τέλος του έτους ή στην περίοδο αναφοράς που διατέθηκαν οι εν λόγω χρηματοοικονομικές επενδύσεις.

VII. Γνωστοποίηση πληροφοριών στις οικονομικές καταστάσεις

41. Στις οικονομικές καταστάσεις οι χρηματοοικονομικές επενδύσεις θα πρέπει να παρουσιάζονται με μονάδα, ανάλογα με τον χρόνο κυκλοφορίας (αποπληρωμή) για βραχυπρόθεσμη και μακροπρόθεσμη.

42. Οι λογιστικές καταστάσεις υπόκεινται σε γνωστοποίηση, λαμβάνοντας υπόψη την απαίτηση σημαντικότητας, τουλάχιστον τις ακόλουθες πληροφορίες:

Μέθοδοι για την αξιολόγηση των χρηματοοικονομικών επενδύσεων κατά τη διάθεσή τους κατά ομάδες (τύποι).
- τις συνέπειες των αλλαγών στις μεθόδους αποτίμησης των χρηματοοικονομικών επενδύσεων κατά τη διάθεσή τους.
- το κόστος των χρηματοοικονομικών επενδύσεων, σύμφωνα με το οποίο μπορεί να προσδιοριστεί η τρέχουσα αγοραία αξία, και των χρηματοοικονομικών επενδύσεων, για τις οποίες δεν μπορεί να προσδιοριστεί η τρέχουσα αγοραία αξία·
- τη διαφορά μεταξύ της τρέχουσας αγοραίας αξίας κατά την ημερομηνία αναφοράς και της προηγούμενης αποτίμησης χρηματοοικονομικών επενδύσεων, σύμφωνα με την οποία προσδιορίστηκε η τρέχουσα αγοραία αξία·
- για χρεόγραφα για τα οποία δεν έχει προσδιοριστεί η τρέχουσα αγοραία αξία - η διαφορά μεταξύ του αρχικού κόστους και της ονομαστικής αξίας κατά την περίοδο κυκλοφορίας τους, που προέκυψε σύμφωνα με τη διαδικασία που ορίζεται στην παράγραφο 22 του παρόντος Κανονισμού·
- κόστος και είδη τίτλων και άλλων χρηματοοικονομικών επενδύσεων που βαρύνονται με ασφάλεια·
- αξία και είδη συνταξιοδοτικών τίτλων και άλλων χρηματοοικονομικών επενδύσεων που μεταβιβάζονται σε άλλους οργανισμούς ή πρόσωπα (εκτός από την πώληση).
- στοιχεία για το αποθεματικό για απόσβεση χρηματοοικονομικών επενδύσεων, που αναφέρουν: το είδος των χρηματοοικονομικών επενδύσεων, το ποσό του αποθεματικού που δημιουργήθηκε κατά το έτος αναφοράς, το ποσό του αποθεματικού που αναγνωρίστηκε ως άλλα έσοδα της περιόδου αναφοράς. αποθεματικά που χρησιμοποιήθηκαν κατά το έτος αναφοράς·
- για χρεόγραφα και χορηγούμενα δάνεια - στοιχεία για την αποτίμησή τους σε προεξοφλημένη αξία, για το ποσό της προεξοφλημένης αξίας τους, για τις μεθόδους προεξόφλησης που χρησιμοποιήθηκαν (γνωστοποιούνται στις σημειώσεις του ισολογισμού και της κατάστασης λογαριασμού αποτελεσμάτων).

Τρέχουσες χρηματοοικονομικές επενδύσεις

Πριν αποκαλυφθεί η ουσία των επενδύσεων σε μια πρακτική πτυχή, θα πρέπει να δοθεί προσοχή στην ταξινόμησή τους σύμφωνα με το χαρακτηριστικό στόχο:

1. Χρηματοοικονομικές επενδύσεις (διαιρούμενες, με τη σειρά τους, σε τρέχουσες και μακροπρόθεσμες).
2. επενδύσεις κεφαλαίου.
3. επένδυση στον κύκλο εργασιών.

Οι χρηματοοικονομικές και κεφαλαιουχικές επενδύσεις αντιπροσωπεύονται από τρεις ομάδες λογιστικών λογαριασμών για μακροπρόθεσμες επενδύσεις:

1. Λογαριασμός 14 «Μακροπρόθεσμες χρηματοοικονομικές επενδύσεις» με τρεις υπολογαριασμούς.
2. Λογαριασμός 35 «Τρέχουσες χρηματοοικονομικές επενδύσεις» με δύο υπολογαριασμούς.
3. λογαριασμός 15 «Επενδύσεις κεφαλαίου», με πέντε υπολογαριασμούς.

Οι μακροπρόθεσμες χρηματοοικονομικές επενδύσεις είναι οι ακόλουθοι τύποι επενδύσεων:

1. απόκτηση μακροπρόθεσμων χρεογράφων,
2. επενδύσεις στο εγκεκριμένο κεφάλαιο άλλων επιχειρήσεων, συμπεριλαμβανομένης της απόκτησης μετοχικών τίτλων - μετοχών,
3. παροχή μακροπρόθεσμων δανείων σε άλλες επιχειρήσεις.

Οι τρέχουσες χρηματοοικονομικές επενδύσεις είναι οι ακόλουθοι τύποι επενδύσεων:

1. απόκτηση βραχυπρόθεσμων χρεογράφων.
2. απόκτηση μετοχικών τίτλων (μετοχές) με σκοπό την περαιτέρω πώληση.
3. παροχή βραχυπρόθεσμων δανείων σε άλλες επιχειρήσεις.

Η μεθοδολογία λογιστικής επενδύσεων δείχνει ξεκάθαρα τη διαφορά μεταξύ της λογιστικής επένδυση κεφαλαίωνως εσωτερικές επενδύσεις και λαμβάνοντας υπόψη τις χρηματοοικονομικές επενδύσεις, ως επενδύσεις σε δραστηριότητες άλλων φορέων.

Ο λογαριασμός επενδύσεων κεφαλαίου (15) αντιπροσωπεύει το κόστος απόκτησης μη κυκλοφορούντων περιουσιακών στοιχείων, αποτελεί το αρχικό κόστος μελλοντικών παγίων ή άυλων περιουσιακών στοιχείων και ο λογαριασμός χρηματοοικονομικών επενδύσεων (14, 35) αντιπροσωπεύει το ήδη υπάρχον ποσό επενδύσεων, αρκετά έτοιμο για τη δημιουργία επενδυτικού εισοδήματος για την εταιρεία.

Οι επενδύσεις στον κύκλο εργασιών παρουσιάζονται στον ισολογισμό ως κυκλοφορούν ενεργητικό. Αντίστοιχα, το υπόλοιπο όλων των λογαριασμών του κυκλοφορούντος ενεργητικού, συνολικά, αντιπροσωπεύει το άθροισμα του κεφαλαίου κίνησης (ιδιόκτητο και δανεισμένο), το οποίο διαθέτει η εταιρεία αυτή τη στιγμή. Η μεθοδολογία για τη λογιστική για τα κυκλοφορούντα περιουσιακά στοιχεία έχει περιγραφεί σε άλλο σημείο αυτού του βιβλίου.

Δεδομένου ότι οι μακροπρόθεσμες και οι τρέχουσες χρηματοοικονομικές επενδύσεις διαφέρουν μόνο ως προς τον όρο των επενδύσεων, θα τις θεωρήσουμε ως μία ομάδα.

Τόσο οι μακροπρόθεσμες όσο και οι τρέχουσες χρηματοοικονομικές επενδύσεις αντικατοπτρίζουν διαφορετικούς τύπους συμμετοχής μιας επιχείρησης στις δραστηριότητες μιας άλλης επιχείρησης. Τα έγγραφα που αποδεικνύουν αυτή τη συμμετοχή ονομάζονται χρηματοοικονομικά μέσα. Τα χρηματοοικονομικά μέσα μπορεί να είναι πρωτογενή και δευτερογενή (παράγωγα). Έτσι, για παράδειγμα, οι μετοχές είναι κύρια χρηματοοικονομικά μέσα και τα δικαιώματα προαίρεσης μετοχών είναι δευτερεύοντα ή παράγωγα. Τα παράγωγα χρηματοοικονομικά μέσα αναφέρονται συχνά ως παράγωγα.

Οι μακροπρόθεσμες χρηματοοικονομικές επενδύσεις είναι μακροπρόθεσμες επενδύσεις στο εγκεκριμένο κεφάλαιο άλλων επιχειρήσεων και η παροχή μακροπρόθεσμων δανείων σε επιχειρήσεις με σκοπό τη δημιουργία εισοδήματος από επενδύσεις.

Επενδύοντας τα περιουσιακά του στοιχεία σε άλλες επιχειρήσεις, ο επενδυτής παύει να τα συγκαταλέγει μεταξύ των πόρων που προορίζονται για εσωτερική κατανάλωση ή λειτουργία και αρχίζει να τα υπολογίζει ως ένα απρόσωπο σύνολο περιουσιακών στοιχείων που ενώνεται με το όνομα «επένδυση». Δηλαδή, από τη στιγμή της επένδυσης δεν είναι πλέον κτίρια, κατασκευές, εξοπλισμός, μετρητά ή αποθεματικά για την επενδυτική επιχείρηση, αλλά, ανεξάρτητα από τη μορφή τους, είναι μετοχές, μετοχές (μετοχές), χορηγούμενα δάνεια. Από αυτή τη στιγμή, πρόκειται για κτίρια, κατασκευές, εξοπλισμό, μετρητά και αποθέματα άλλης επιχείρησης - επενδυτικού αντικειμένου, όπου, καθώς καταναλώνονται (χρησιμοποιούνται, λειτουργούν), αυτά τα περιουσιακά στοιχεία μετατρέπονται σταδιακά σε άλλες μορφές, κάνοντας μια συγκεκριμένη κυκλοφορία.

Οι πόροι που επενδύονται (επενδύονται) σε άλλη επιχείρηση είναι χρηματοοικονομικά περιουσιακά στοιχεία του επενδυτή και τα έγγραφα που μαρτυρούν επενδύσεις είναι χρηματοοικονομικά μέσα. Από την άλλη πλευρά, στον ισολογισμό της επιχείρησης - το αντικείμενο της επένδυσης, αυτοί οι πόροι, που λαμβάνονται υπόψη ως εντελώς συγκεκριμένοι τύποι περιουσιακών στοιχείων, στο σύνολο της αξίας τους είναι η επένδυση σε ακίνητα της επιχείρησης-επενδυτή.

Τρέχουσες χρηματοοικονομικές επενδύσεις είναι οι βραχυπρόθεσμες επενδύσεις σε δραστηριότητες άλλων επιχειρήσεων και η παροχή βραχυπρόθεσμων δανείων σε επιχειρήσεις με σκοπό τη δημιουργία εισοδήματος από επενδύσεις (για περίοδο που δεν υπερβαίνει τους 12 μήνες) ή για σκοπούς περαιτέρω μεταπώλησης χρηματοπιστωτικά μέσα.

Οι επενδύσεις κεφαλαίου είναι οι ακόλουθοι τύποι επενδύσεων:

1. Έξοδα για την απόκτηση παγίων περιουσιακών στοιχείων: κτίρια, εξοπλισμός, Οχημα, οικόπεδα, εργαζόμενη και παραγωγική κτηνοτροφία.
2. Δαπάνες για την απόκτηση άλλων υλικών αντικειμένων διαρκούς χρήσης με τη διεξαγωγή κεφαλαιουχικής κατασκευής, μελέτης και έρευνας και γεωλογικής έρευνας.
3. δαπάνες για την απόκτηση άυλων περιουσιακών στοιχείων.

Οι λογαριασμοί επενδύσεων κεφαλαίου, αφενός, αντικατοπτρίζουν το συνολικό κόστος απόκτησης περιουσιακών στοιχείων κεφαλαίου, διαμορφώνοντας έτσι το αρχικό τους κόστος, αφετέρου, υλικά (ή άυλα) αντικείμενα που δεν έχουν ακόμη τεθεί σε λειτουργία, τα οποία μπορούν ακόμη και να πουληθούν ή μεταφέρεται σε ημιτελή κατάσταση δωρεάν.

Η αναλυτική λογιστική των επενδύσεων κεφαλαίου διενεργείται με στοιχεία κόστους που σχετίζονται με την κατασκευή και την απόκτηση παγίων - για κάθε εγκατάσταση υπό κατασκευή ή εξαγορά. Ταυτόχρονα, η κατασκευή αναλυτικής λογιστικής θα πρέπει να παρέχει τη δυνατότητα απόκτησης στοιχείων για το κόστος: έργα κατασκευής, ανακατασκευή και εκσυγχρονισμός παγίων, γεώτρηση, εγκατάσταση εξοπλισμού, εργασίες μελέτης και έρευνας, λοιπές δαπάνες για επενδύσεις κεφαλαίου σε μη κυκλοφορούντα ενσώματα πάγια στοιχεία, καθώς και για δαπάνες απόκτησης και δημιουργίας άυλων περιουσιακών στοιχείων - για κάθε αποκτώμενο αντικείμενο. Η αναλυτική λογιστική για την απόκτηση εργαζομένων και παραγωγικών ζώων θα πρέπει να παρέχει την ευκαιρία να ληφθούν δεδομένα σχετικά με το κόστος που σχετίζεται με τη διαμόρφωση του κύριου κοπαδιού - ανά είδος ζώου: μεγάλο βοοειδή, γουρούνια, πρόβατα, άλογα κ.λπ.

Κίνδυνος χρηματοοικονομικών επενδύσεων

Ο κίνδυνος και το εισόδημα στη χρηματοοικονομική διαχείριση θεωρούνται ως δύο αλληλένδετες κατηγορίες. Υπάρχουν διάφοροι ορισμοί της έννοιας του «ρίσκου».

Στα περισσότερα γενική εικόναΟ κίνδυνος νοείται ως η πιθανότητα απωλειών ή ελλείψεων στα έσοδα σε σύγκριση με την προβλεπόμενη επιλογή.

Ειδικότερα, ο κίνδυνος μπορεί να οριστεί ως το επίπεδο μιας ορισμένης οικονομικής ζημίας. Η απώλεια μπορεί να εκφραστεί ως:

Α) η πιθανότητα να μην επιτευχθεί ο στόχος.
β) αβεβαιότητα του προβλεπόμενου αποτελέσματος.
γ) την υποκειμενικότητα της εκτίμησης του προβλεπόμενου αποτελέσματος.

Ένα αξιόγραφο που σχετίζεται με μεγαλύτερη απώλεια θεωρείται πιο επικίνδυνο. Πιστεύεται ότι οι κρατικοί τίτλοι (υποθέτοντας μια σταθερή οικονομία) έχουν μικρό κίνδυνο, καθώς η διακύμανση του εισοδήματος σε αυτά είναι σχεδόν μηδενική.

Μια κοινή μετοχή οποιασδήποτε εταιρείας είναι πιο επικίνδυνο περιουσιακό στοιχείο, γιατί. Το εισόδημά τους μπορεί να ποικίλλει σημαντικά.

Από αυτή την άποψη, υπάρχει ένας άλλος ορισμός της έννοιας του «ρίσκου»: κίνδυνος είναι ο βαθμός μεταβλητότητας του εισοδήματος που μπορεί να επιτευχθεί με την κατοχή ενός συγκεκριμένου τίτλου.

Το εισόδημα που παρέχεται από οποιοδήποτε τίτλο μπορεί να αποτελείται από δύο στοιχεία:

Έσοδα από αλλαγές στην αξία ενός τίτλου (μερίδιο υπέρ το άρτιο).
έσοδα από εισπραχθέντα μερίσματα (τόκοι).

Η απόδοση είναι ο λόγος του εισοδήματος προς το αρχικό κόστος ενός περιουσιακού στοιχείου, εκφρασμένο ως ποσοστό (ποσοστό απόδοσης).

Για παράδειγμα, ένας επιχειρηματίας αγόρασε μετοχές πριν από ένα χρόνο στην τιμή των 15 χιλ. Η τρέχουσα αγοραία τιμή των μετοχών ήταν 16,7 χιλ., έλαβε μερίσματα για το έτος ανήλθε σε 1 χιλ.

Τότε η απόδοση θα είναι:

Dx \u003d: 15,0 \u003d 18%.

Οι διαχειριστές πρέπει να λαμβάνουν υπόψη τους κινδύνους όταν ασχολούνται με τίτλους. Η βασική ιδέα από την οποία θα πρέπει να καθοδηγείται ο διαχειριστής σε αυτή την περίπτωση είναι ότι η απαιτούμενη απόδοση και ο κίνδυνος αλλάζουν προς την ίδια κατεύθυνση, δηλ. ανάλογες μεταξύ τους.

Είναι σαφές ότι ο κίνδυνος είναι μια πιθανολογική εκτίμηση, επομένως η ποσοτική του μέτρηση δεν μπορεί να είναι ακριβής. Ανάλογα με την τεχνική που χρησιμοποιείται, το επίπεδο κινδύνου μπορεί να διαφέρει.

Υπάρχουν δύο βασικές μέθοδοι για την αξιολόγηση του κινδύνου των τίτλων:

Ανάλυση ευαισθησίας;

Η ουσία της πρώτης τεχνικής είναι ο υπολογισμός του εύρους διακύμανσης της απόδοσης των τίτλων με βάση:

Απαισιόδοξη πρόβλεψη κερδοφορίας.
πιθανότατα;
αισιόδοξος.

Αυτό το εύρος διακύμανσης θεωρείται ως μέτρο του κινδύνου που σχετίζεται με έναν δεδομένο τίτλο:

R = Πριν - Δρ

Όσο μεγαλύτερο είναι το εύρος διακύμανσης απόδοσης (R), τόσο μεγαλύτερο είναι το επίπεδο κινδύνου.

Η ουσία της δεύτερης τεχνικής είναι να οικοδομήσουμε μια πιθανολογική κατανομή των τιμών επιστροφής, υπολογίζοντας την τυπική απόκλιση από μέση απόδοσηκαι ο συντελεστής διακύμανσης, ο οποίος θεωρείται ως το επίπεδο κινδύνου αυτού του τίτλου.

Έτσι, όσο μεγαλύτερος είναι ο συντελεστής διακύμανσης, τόσο πιο επικίνδυνο αυτό το είδοςχρεόγραφα.

Κύρια στάδια υπολογισμού:

1. γίνονται προγνωστικές εκτιμήσεις των αξιών της κερδοφορίας και των πιθανοτήτων εφαρμογής τους.
2. υπολογίζεται η πιο πιθανή απόδοση.
3. Υπολογίζεται η τυπική απόκλιση.
4. Υπολογίζεται ο συντελεστής διακύμανσης.

Ο κίνδυνος των τίτλων πρέπει να λαμβάνεται υπόψη εγκαίρως: όσο μεγαλύτερος είναι ο ορίζοντας προγραμματισμού, τόσο πιο δύσκολο είναι να προβλεφθεί η απόδοση των τίτλων, δηλ. το εύρος διακύμανσης της επιστροφής και ο συντελεστής διακύμανσης αυξάνεται. Αυτό σημαίνει ότι ο κίνδυνος αυξάνεται με την πάροδο του χρόνου.

Το βασικό συμπέρασμα είναι το εξής: όσο πιο μακροπρόθεσμος είναι ο τύπος των τίτλων, τόσο πιο επικίνδυνος είναι, τόσο μεγαλύτερη είναι η διακύμανση των αποδόσεων. Για παράδειγμα, οι μετοχές θεωρούνται πιο επικίνδυνες από τα ομόλογα επειδή οι μετοχές δεν λήγουν.

Ο κίνδυνος μιας ατομικής ασφάλειας δεν μπορεί να εξεταστεί μεμονωμένα.

Οποιαδήποτε νέα επένδυση (ασφάλεια) θα πρέπει να αναλύεται ως προς τον αντίκτυπό της στη μεταβολή της κερδοφορίας και του κινδύνου του επενδυτικού χαρτοφυλακίου στο σύνολό του.

Δεδομένου ότι όλες οι χρηματοοικονομικές επενδύσεις διαφέρουν ως προς την απόδοση και τον κίνδυνο, ο συνδυασμός τους στο χαρτοφυλάκιο υπολογίζει κατά μέσο όρο αυτά τα ποσοτικά χαρακτηριστικά και στην περίπτωση του βέλτιστου συνδυασμού τους, μπορεί να επιτευχθεί σημαντική μείωση του κινδύνου του χαρτοφυλακίου τίτλων.

Για την αξιολόγηση του κινδύνου ενός χαρτοφυλακίου τίτλων, χρησιμοποιούνται οι ίδιες μέθοδοι όπως για έναν ξεχωριστό τύπο τίτλων, και συγκεκριμένα:

Ανάλυση ευαισθησίας αγοράς;
ανάλυση της κατανομής πιθανοτήτων των αποδόσεων.

Όμως η ιδιαιτερότητα είναι ότι τα αρχικά δεδομένα για τους υπολογισμούς βασίζονται στον αριθμητικό σταθμισμένο μέσο όρο.

Η πιο αποτελεσματική επένδυση είναι η επένδυση στη γνώση. Αναβαθμίστε τα προφορικά αγγλικά σας ή μάθετε τα από την αρχή εγγραφείτε σε ένα μάθημα αγγλικών. Αυτό θα σας βοηθήσει να αποκτήσετε μια δουλειά με κύρος, να κάνετε καριέρα, να πετύχετε.

Πίσω | |

Στείλτε την καλή δουλειά σας στη βάση γνώσεων είναι απλή. Χρησιμοποιήστε την παρακάτω φόρμα

Φοιτητές, μεταπτυχιακοί φοιτητές, νέοι επιστήμονες που χρησιμοποιούν τη βάση γνώσεων στις σπουδές και την εργασία τους θα σας είναι πολύ ευγνώμονες.

Παρόμοια Έγγραφα

Η έννοια των οικονομικών επενδύσεων του οργανισμού. Χαρακτηριστικά, λογιστική των οικονομικών επενδύσεων. Επενδύσεις σε μετοχές ανωνύμων εταιρειών. Λογιστική για επενδύσεις σε χρεόγραφα. Δανειακές εργασίες. Απογραφή χρηματοοικονομικών επενδύσεων, επενδυτική διαδικασία.

εργασίες ελέγχου, προστέθηκε 16/02/2010


Στόχοι, στόχοι και βάση πληροφοριώνανάλυση των οικονομικών επενδύσεων του οργανισμού, περιγραφή του συστήματος δεικτών που χρησιμοποιήθηκαν. Οργανωτικά και οικονομικά χαρακτηριστικά της επιχείρησης και μεθοδολογία ανάλυσης των κινδύνων χρηματοοικονομικών επενδύσεων, τρόποι μείωσής τους.

θητεία, προστέθηκε 22/11/2015


Οι χρηματοοικονομικές επενδύσεις ως αντικείμενο λογιστικής. Ανάλυση των τύπων λογιστικής: λογιστική για εισφορές στο εγκεκριμένο κεφάλαιο άλλων οργανισμών, χρηματοοικονομικές επενδύσεις σε μετοχές, χρεόγραφα, χρηματοοικονομικές επενδύσεις σε δάνεια, συναλλαγματικές. Απογραφή χρηματοοικονομικών επενδύσεων.

θητεία, προστέθηκε 28/11/2008


Ορισμός, ταξινόμηση, αξιολόγηση και απογραφή χρηματοοικονομικών επενδύσεων. Προϋποθέσεις αποδοχής περιουσιακών στοιχείων ως χρηματοοικονομικών επενδύσεων. Λογιστική για χρηματοοικονομικές επενδύσεις σε τίτλους και στο εγκεκριμένο κεφάλαιο άλλων οργανισμών. Λογιστική για τις καταθέσεις βάσει της σύμβασης.

εργασίες ελέγχου, προστέθηκε 17/06/2010


Μελέτη των χρηματοοικονομικών επενδύσεων ως είδος περιουσιακών στοιχείων της επιχείρησης. Νομική υποστήριξη και μέθοδοι ανάλυσης χρηματοοικονομικών επενδύσεων. Η διαδικασία προσδιορισμού του αρχικού κόστους, παραλαβής και μετέπειτα αξιολόγησης των χρηματοοικονομικών επενδύσεων, μέθοδοι αξιολόγησης κατά τη διάθεση.

εργασίες ελέγχου, προστέθηκε 29/10/2013


Η έννοια, ταξινόμηση και αξιολόγηση των χρηματοοικονομικών επενδύσεων, νομική ρύθμιση της λογιστικής για τις συναλλαγές με τίτλους. Οργάνωση λογιστικής και μέθοδοι ανάλυσης χρηματοοικονομικών επενδύσεων. Ανάλυση της κίνησης των μακροπρόθεσμων και βραχυπρόθεσμων επενδύσεων.

θητεία, προστέθηκε 02/11/2015


Οικονομική οντότηταχρηματοοικονομικές επενδύσεις και μέσα. Ανάλυση της μεθοδολογίας και των χαρακτηριστικών της λογιστικής για την κίνηση των χρηματοοικονομικών επενδύσεων ανά είδος. Εξέταση της διαδικασίας λογιστικοποίησης μετρητών, συναλλαγών σε λογαριασμούς διακανονισμού και λογιστικής για χρηματοοικονομικές επενδύσεις σε τίτλους.

θητεία, προστέθηκε 26/03/2015

Το άρθρο "Μακροπρόθεσμες χρηματοοικονομικές επενδύσεις" του ισολογισμού αντικατοπτρίζει το συνολικό ποσό των μακροπρόθεσμων (για περίοδο άνω των 12 μηνών) επενδύσεων του οργανισμού σε κερδοφόρα περιουσιακά στοιχεία (αξίες) άλλων οργανισμών, εγκεκριμένα κεφάλαια άλλων οργανισμών εγκατεστημένος στην επικράτεια της Ρωσικής Ομοσπονδίας ή στο εξωτερικό, σε κρατικούς τίτλους (ομόλογα και άλλες χρεωστικές υποχρεώσεις), καθώς και δάνεια που χορηγούνται σε άλλους οργανισμούς.
Σύμφωνα με το PBU 19/02, για να γίνουν δεκτά περιουσιακά στοιχεία ως χρηματοοικονομικές επενδύσεις για λογιστική, πρέπει να πληρούνται οι ακόλουθες προϋποθέσεις κάθε φορά:
την παρουσία σωστά εκτελεσμένων εγγράφων που επιβεβαιώνουν ότι ο οργανισμός έχει το δικαίωμα να πραγματοποιήσει οικονομικές επενδύσεις και να λάβει κεφάλαια ή άλλα περιουσιακά στοιχεία που προκύπτουν από αυτό το δικαίωμα·
μετάβαση στην οργάνωση χρηματοοικονομικών κινδύνων που σχετίζονται με χρηματοοικονομικές επενδύσεις (κίνδυνος μεταβολής των τιμών, κίνδυνος αφερεγγυότητας του οφειλέτη, κίνδυνος ρευστότητας κ.λπ.)
την ικανότητα να αποφέρει οικονομικά οφέλη στον οργανισμό στο μέλλον με τη μορφή τόκων, μερισμάτων ή αύξησης της αξίας τους, χρήσης για την αποπληρωμή των υποχρεώσεων του οργανισμού, αύξηση της τρέχουσας αγοραίας αξίας κ.λπ.
Οι οικονομικές επενδύσεις του οργανισμού περιλαμβάνουν:
κρατικοί και δημοτικοί τίτλοι·
χρεωστικούς τίτλους, στους οποίους καθορίζεται η ημερομηνία και το κόστος εξόφλησης (ομόλογα, συναλλαγματικές).
δάνεια που χορηγούνται σε άλλους οργανισμούς·
καταθέσεις σε πιστωτικά ιδρύματα·
Απαιτήσεις που αποκτήθηκαν με τους όρους της εκχώρησης του δικαιώματος απαίτησης·
εισφορές στο πλαίσιο μιας απλής συμφωνίας εταιρικής σχέσης.
Οι χρηματοοικονομικές επενδύσεις γίνονται δεκτές για λογιστικοποίηση στο αρχικό τους κόστος.
Το πραγματικό κόστος απόκτησης περιουσιακών στοιχείων ως χρηματοοικονομικές επενδύσεις είναι: . ποσά που καταβάλλονται σύμφωνα με τη σύμβαση στον πωλητή·
ποσά που καταβάλλονται σε οργανισμούς και άλλα πρόσωπα για πληροφορίες και συμβουλευτικές υπηρεσίες που σχετίζονται με την απόκτηση αυτών των περιουσιακών στοιχείων. Εάν ένας οργανισμός έχει λάβει πληροφορίες και συμβουλευτικές υπηρεσίες σχετικά με τη λήψη απόφασης για την απόκτηση χρηματοοικονομικών επενδύσεων, και δεν λάβει απόφαση για μια τέτοια απόκτηση, το κόστος αυτών των υπηρεσιών χρεώνεται στα οικονομικά αποτελέσματα ενός εμπορικού οργανισμού (ως μέρος των λειτουργικών δαπανών) ή αύξηση των εξόδων ενός μη κερδοσκοπικού οργανισμού αυτής της περιόδου αναφοράς, την περίοδο κατά την οποία ελήφθη η απόφαση να μην αποκτηθούν χρηματοοικονομικές επενδύσεις
αμοιβή που καταβάλλεται σε ενδιάμεσο οργανισμό ή άλλο πρόσωπο μέσω του οποίου αποκτώνται περιουσιακά στοιχεία ως χρηματοοικονομικές επενδύσεις·
άλλα κόστη που σχετίζονται άμεσα με την απόκτηση περιουσιακών στοιχείων ως χρηματοοικονομικές επενδύσεις.
Κατά την απόκτηση χρηματοοικονομικών επενδύσεων σε βάρος των δανειακών κεφαλαίων, το κόστος των ληφθέντων δανείων και δανείων λογιστικοποιείται σύμφωνα με το PBU 10/99 και το PBU 15/01.
Τα γενικά επιχειρηματικά και άλλα παρόμοια έξοδα δεν περιλαμβάνονται στο πραγματικό κόστος απόκτησης χρηματοοικονομικών επενδύσεων, εκτός εάν σχετίζονται άμεσα με την απόκτηση χρηματοοικονομικών επενδύσεων.
Το πραγματικό κόστος απόκτησης περιουσιακών στοιχείων ως χρηματοοικονομικές επενδύσεις μπορεί να μειωθεί ή να αυξηθεί, λαμβάνοντας υπόψη τις διαφορές ποσού που προκύπτουν σε περιπτώσεις όπου η πληρωμή γίνεται σε ρούβλια σε ποσό ισοδύναμο με το ποσό σε ξένο νόμισμα (συμβατικές νομισματικές μονάδες), πριν από τα περιουσιακά στοιχεία γίνονται δεκτές ως χρηματοοικονομικές επενδύσεις στη λογιστική.
Σύμφωνα με τους Κανονισμούς Λογιστικής και Λογιστικής στη Ρωσική Ομοσπονδία, οι επενδύσεις του οργανισμού σε μετοχές άλλων μετοχικών εταιρειών που είναι εισηγμένες στο χρηματιστήριο ή σε ειδικούς πλειστηριασμούς, η προσφορά των οποίων δημοσιεύεται τακτικά, αντικατοπτρίζεται στον ετήσιο ισολογισμό στο αγοραία αξία, εάν η τελευταία είναι χαμηλότερη από τη λογιστική αξία. Μια τέτοια προσαρμογή γίνεται για το ποσό της πρόβλεψης για απόσβεση επενδύσεων σε χρεόγραφα. Το αποθεματικό δημιουργείται για το ποσό υπέρβασης της λογιστικής αξίας των τίτλων σε σχέση με την αγοραία αξία τους.
Ο σχηματισμός του αποθεματικού πραγματοποιείται στο τέλος του έτους λόγω των οικονομικών αποτελεσμάτων του οργανισμού. Το σχηματισμένο αποθεματικό δεν αντανακλάται στην πλευρά του παθητικού του ισολογισμού.
Οι στόχοι της ανάλυσης των μακροπρόθεσμων χρηματοοικονομικών επενδύσεων είναι:
ανάλυση των κατευθύνσεων των μακροπρόθεσμων οικονομικών επενδύσεων του οργανισμού ·
ανάλυση της σύνθεσης και της δομής των μακροπρόθεσμων χρηματοοικονομικών επενδύσεων·
ανάλυση των πηγών χρηματοδότησης μακροπρόθεσμων χρηματοοικονομικών επενδύσεων·
αξιολόγηση της αποτελεσματικότητας των μακροπρόθεσμων χρηματοοικονομικών
επενδύσεις.
Οι πηγές πληροφοριών για ανάλυση είναι: στοιχεία ισολογισμού, παραρτήματα του ισολογισμού (έντυπο αρ. 5 της ενότητας «Χρηματοοικονομικές επενδύσεις»), επεξηγηματικές σημειώσεις.
Ο Πίνακας 1 μπορεί να χρησιμοποιηθεί για την ανάλυση της σύνθεσης και της δομής των μακροπρόθεσμων χρηματοοικονομικών επενδύσεων ενός οργανισμού. 3.14.
Πίνακας 3.14
Ανάλυση της σύνθεσης και της δομής των μακροπρόθεσμων χρηματοοικονομικών επενδύσεων Τύποι μακροπρόθεσμων χρηματοοικονομικών επενδύσεων Έναρξη
περιόδου Στο τέλος της περιόδου Μεταβολή χιλ. % χιλιάδες ρούβλια. /ο χιλ. τρίβω. % Εισφορές σε εγκεκριμένο μετοχικό κεφάλαιο άλλων οργανισμών, σύνολο συμπεριλαμβανομένων των θυγατρικών και συνδεδεμένων εταιρειών 282418 100,0 620,921 98,5 348,299 123,3 Κρατικοί και δημοτικοί τίτλοι Τίτλοι άλλων οργανισμών, σύνολο συμπεριλαμβανομένων των χρεογράφων μακροπρόθεσμα ομόλογα, συναλλαγματικές 99 χορηγηθείσες συναλλαγματικές 9 6969 χρηματοοικονομικές επενδύσεις 282418 100,0 630717 100,0 348 299 123,3
Ανάλυση της δυναμικής της σύνθεσης και της δομής των μακροπρόθεσμων χρηματοοικονομικών επενδύσεων
Όπως προκύπτει από τα στοιχεία του Πίνακα. 3.14, κατά την περίοδο που αναλύθηκε, το ποσό των μακροπρόθεσμων οικονομικών επενδύσεων του οργανισμού αυξήθηκε κατά 358.670 χιλιάδες ρούβλια. Οι επενδύσεις αυτές αντιπροσωπεύονται κατά 98,5% από επενδύσεις σε θυγατρικές και συνδεδεμένες εταιρείες. Το μερίδιο των άλλων μακροπρόθεσμων επενδύσεων ήταν ασήμαντο. Έτσι, το μερίδιο των δανείων που εκδόθηκαν για περίοδο άνω των 12 μηνών ανήλθε σε 1,5%.
Κατά τη διεξαγωγή μιας βαθύτερης ανάλυσης, συνιστάται η σύγκριση των εσόδων από μακροπρόθεσμες χρηματοοικονομικές επενδύσεις και του ύψους των επενδύσεων προκειμένου να εκτιμηθεί η κερδοφορία τους.