مزايا وعيوب السياسة النقدية. السياسة الائتمانية للبنك التجاري مزايا وعيوب السياسة النقدية

يتضمن مفهوم السياسة الائتمانية للبنك عددًا من العوامل والإجراءات والوثائق التي تحدد مسار التطوير الإضافي للمؤسسة في اتجاه تقديمها للعملاء الذين يتم جذبهم.

بمساعدة سياسة الائتمان، من الممكن تنظيم عملية إصدار القروض بشكل أكثر وضوحًا، وتحديد مبادئها الأساسية، واعتماد أكبر قدر ممكن من القروض. طرق فعالةووسائل التنفيذ، وتحديد الأولويات الرئيسية والأهداف الاستراتيجية.

تنظم سياسة الائتمان عمل نظام إصدار القروض، وتساعد على التعامل مع قضايا التسجيل وحركة المستندات بشكل أسرع وأكثر احترافية، وتساهم في ربط الأنشطة الائتمانية للمؤسسة بالاستراتيجية العامة للأنشطة المهنية.

أدوات سياسة الائتمان المصرفي

لدى البنوك التجارية تحت تصرفها عدد كبير إلى حد ما من الأدوات، ويتم تحديد تفاصيل عملها من خلال عوامل مختلفة. وفقا لمدة التأثير، يتم تقسيم الأدوات إلى طويلة الأجل وقصيرة الأجل، وفقا لمبدأ التنظيم، النوعي والكمي، في شكل غير مباشر ومباشر، وفقا لأهداف التأثير - الطلب والعرض للموارد المالية.

تتفاعل جميع الطرق المذكورة أعلاه بشكل نشط مع بعضها البعض في إطار الاستخدام في نظام واحد. في البلدان التي يكون فيها الاقتصاد على مستوى عال من التنمية، تعمل البنوك المركزية كهياكل مستقلة تماما. يتم التعبير عن هذا الاستقلال في القدرة على الاختيار بشكل مستقل لأنواع وطرق استخدام الأدوات التي تساعد في تنفيذ السياسة النقدية.

السياسة الائتمانية للبنك التجاري

تعتبر السياسة الائتمانية للبنوك التجارية مفهومًا أكثر واقعية. نحن هنا نتحدث عن تطوير البرامج المتخصصة التي تهدف إلى إقراض الأفراد و الكيانات القانونية. أساس السياسة الائتمانية للمنظمات التجارية، كقاعدة عامة، هو النسبة المثلى لمستوى الربحية والمخاطر المحتملة التي يتم اكتشافها في عملية تنفيذ عمليات معينة. تختلف السياسة المتبعة في قطاع الإقراض لدى البنوك التجارية الكبيرة وذات الخبرة بشكل كبير عن رؤيتها للوضع بين المنافسين الأصغر سناً. لهذا السبب، هناك المؤسسات الماليةتلك التي تفرض مطالب متزايدة على المقترضين والعكس صحيح، تلك التي تصدر الأموال حرفيًا "يسارًا ويمينًا".

العوامل المؤثرة على سياسة الائتمان

تتأثر السياسة الائتمانية للمؤسسات المالية بشكل متساوٍ تقريبًا بعدد من عوامل الاقتصاد الجزئي والاقتصاد الكلي.

تتضمن المجموعة الأولى مؤشرات مثل سيولة الأصول في سياق مؤسسة معينة، وتخصص الفرد مؤسسة مصرفيةوميزات قاعدة العملاء وجذب التمويل الإضافي وميزات قاعدة الموارد. يلعب مستوى مؤهلات الموظفين في بعض الحالات دورا حاسما، لأنه ليس كل المتخصصين، على سبيل المثال، قادرون على العمل مع المقترضين غير الموثوق بهم.

من بين مكونات الاقتصاد الكلي، أولا وقبل كل شيء، أود أن أشير إلى مستوى المنافسة في القطاع المصرفي، وحالة أسعار العملة الوطنية، وحجم اسعار الفائدةوالتضخم والمرحلة الدورة الاقتصاديةالذي تمر به الدولة حاليا.

ولا ينبغي استبعاد المسائل القانونية، لأنها يمكن أن تؤثر على حجم احتياطيات البنك، والتغيرات أو عدم التغييرات في أسعار الفائدة، فضلا عن معايير التشغيل الأخرى عن طريق إرسال التوجيهات ذات الصلة إلى إدارة البنوك التجارية.

اتجاهات السياسة الائتمانية للبنك

من بين الاتجاهات الرئيسية للسياسة الائتمانية للبنوك التجارية، أود أن أسلط الضوء على مصطلح مثل السياسة المتقدمة. وتتكون عملية تنفيذه من تطوير الوثائق والتعليمات التي يتم من خلالها تحديد مراحل التفاعل مع العملاء ومعايير تقييمهم، وخصائص تنظيم العمليات الأساسية، بالإضافة إلى نقاط أخرى لا تقل أهمية. السمة الرئيسية للسياسة الائتمانية لأي بنك تعتبر بحق طبيعتها المتقلبة. وتخضع الأحكام المعتمدة للمراجعة والتعديل بشكل منتظم تبعا للتغيرات في الوضع الاقتصادي في الدولة.

مخاطر سياسة الائتمان المصرفي

ومن بين المخاطر الرئيسية للسياسة الائتمانية للبنوك الأخطاء في عملية تنفيذ الأحكام المعتمدة:

1. يمكن أن تسمح الإدارة عديمة الخبرة بإنشاء أصول ذات نوعية رديئة، مما يحرم المؤسسة من فرصة الحصول على مصدر دخل ثابت.
2. يؤدي سوء جودة العمل مع الموظفين إلى تكوين فريق غير محترف، ليس لعمله أفضل الأثر على الأداء محفظة القروض التنظيم المالي.
3. في غياب الاهتمام الواجب بالمهام والأهداف الاستراتيجية، يخاطر المديرون بفقدان فرصة تمويل المشاريع المربحة والواعدة اقتصاديا، ونتيجة لذلك ستفقد المؤسسة عددًا من العملاء الرئيسيين المحتملين.
4. ومن بين مخاطر السياسة الائتمانية أيضًا عدم القدرة على إقامة علاقات طويلة الأمد مع العملاء القادرين على توليد دخل مرتفع.
5. كما لا ينصح باللجوء إلى أساليب تنافسية عالية لا مبرر لها في بعض الحالات.

متطلبات سياسة الائتمان المصرفي

الشرط الرئيسي لأي سياسة ائتمانية بنك تجاري- الحاجة إلى زيادة العمل على العلاقات طويلة الأمد مع الكيانات القانونية التي تعمل كمقترضين. يعتمد هذا العمل على معايير اختيار العميل المعتمدة مسبقًا. كقاعدة عامة، يعني ذلك القدرة على تأمين القرض المستلم، وتوافر رأس المال بحجم مناسب، والخبرة المالية والاقتصادية الناجحة في هذا القطاع على مدى فترة طويلة، ومستوى الربحية واستدامة الأعمال، وشفافية المخططات التي يتم على أساسها تكوين دخل الشركة وأرباحها.

عند التفاعل مع ممثلي الشركات الصغيرة، يلعب التاريخ الائتماني والسمعة والشخصية للمدير دورًا حاسمًا.

أهداف السياسة الائتمانية للبنك

يعتبر الهدف الرئيسي للسياسة الائتمانية لأي مؤسسة مصرفية هو تعظيم الأرباح مع تقليل المخاطر المحتملة. واستنادا إلى الخيارات الممكنة للعلاقة بين المكونات المذكورة والموارد المتاحة في الوقت الحالي، يتم تحديد المهام الحالية للمؤسسة الائتمانية، بما في ذلك السيطرة على عملية الإقراض، والميزات التكنولوجية للعمليات، فضلا عن اختيار واحد أو المزيد من مجالات الإقراض.

جهاز إدارة العمليات الائتمانية وصلاحيات موظفي البنك

يتم التمييز بشكل صارم بين السلطات المفوضة للبنك لتنفيذ الإقراض بالروبل وما يعادله بالدولار. يتم تنظيم سير عملية الائتمان بواسطة جهاز إدارة عمليات الائتمان. وتعتمد صلاحيات موظفي البنك بشكل مباشر على خبرات ومؤهلات الموظفين. يقبل البنك الحد الأقصى من المخاطر للمقترض بمبلغ محدد، والذي يمكن أن يكون في حدود 100 ألف دولار. و اكثر. يعتمد مبلغ القرض على عدد من العوامل، بما في ذلك القروض المتأخرة سابقًا وهيكل محفظة القروض.

ومن الناحية العملية، يستخدم موظفو البنك عددًا من التقنيات التي تساعد على التنظيم إدارة الائتمان. العوامل التي تؤثر هي الجدارة الائتمانية للشخص ودرجة المخاطر التي يتعرض لها. يأخذ موظف البنك في الاعتبار نوع الإقراض ومبلغ ووقت سداد التزامات القروض المقبولة مسبقًا، بناءً على البيانات المدروسة، ويقدم خدمات القروض الفردية أو المعقدة. تقع مسؤولية الأموال الصادرة في أغلب الأحيان على عاتق مدير الفرع.

تنظيم عملية الائتمان في المراحل المختلفة لتنفيذ اتفاقية القرض

تنظيم العملية الائتمانية في مراحل التنفيذ المختلفة اتفاقية قرضيعتمد على السياسة الائتمانية للمنظمة التي يقوم بها موظفو البنك: المتطلبات والتحليل وطرق الإقراض. وتتمثل في مراحل تشكيل قائمة الطلبات، وإجراء المفاوضات مع المقترضين المحتملين، وتقييم الجدوى ودرجة المخاطر فيما يتعلق بقرار إيجابي لإصدار مال، عملية التقدم بطلب للحصول على قرض، ومراقبة تنفيذ العقد و الاستخدام المقصودالأموال المستلمة، وإغلاق الاتفاقية على إعادة كامل المبلغ والفوائد المستحقة لاستخدام القرض.

إن ضمان الأداء الناجح لقطاع الائتمان في كل فرع هو مسؤولية موظفي البنك لإجراء دراسة كاملة لمؤشرات الاستقرار المالي للعميل. وبالتالي فإن سياسة الائتمان المصرفي الناجحة هي استخدام أقصى قدر ممكن صناديق الائتمانجذبت العملاء مع الحد الأدنى من المخاطر.

الرقابة المصرفية وإدارة العمليات الائتمانية

تحقق صناعة الإقراض أقصى قدر من الربح للمؤسسات المالية والائتمانية، بشرط أن يتبع البنك سياسة المراقبة المستمرة لكل مرحلة من مراحل العملية. تتيح لك المراقبة الأولية للمعاملة الائتمانية اختيار الأشخاص الأكثر جدارة ائتمانية من الطلبات المقدمة. يتم إجراء المراقبة الحالية للتحقق من التاريخ الائتماني والمعلومات والمستندات المقدمة من قبل المقترض وتحليل المخاطر.

الرقابة والإدارة المصرفية اللاحقة عملية الائتمانيتم تنفيذه بعد حصول العميل على الأموال ويتم تنفيذه حتى نهاية العقد. يتضمن خطوات للتحكم في حركة أموال القروض واستمرار الرفاهية المالية للعميل، والعناية بالضمانات والمدفوعات في الوقت المناسب. الإدارة الفعالة للائتمان تدور حول حماية محفظة القروض.

سياسة الائتمان في العمل مع الكيانات القانونية

تتضمن سياسة الائتمان المصرفي في العمل مع الكيانات القانونية تعاونًا مثمرًا طويل الأجل فيما يتعلق بتكوين محفظة قروض جيدة بأقل قدر من المخاطر. سيتم تقديم شروط تعاون مثيرة للاهتمام للكيانات القانونية التي تم اختيارها بناءً على عدد من المعايير من وجهة نظر تقليل التكاليف.

يتم تقييم استقرار الكيان القانوني من خلال العوامل التالية: نظافة المحاسبة، وربحية الأعمال واستقرارها الاستراتيجي في أوقات الأزمات الصعبة، وتوافر رأس المال السهمي والممتلكات التي يمكن تقديمها كضمان لالتزامات القروض.

السياسة الائتمانية للأفراد

يتم إقراض الأفراد من قبل جميع المؤسسات المالية التي حصلت على إذن للقيام بعمليات الائتمان. مع الأخذ في الاعتبار السياسة الائتمانية لبنك معين، يقوم المحللون الماليون بحساب برامج الدخل المقدمة للعملاء كمنتجات ائتمانية. تشمل السياسة الائتمانية للأفراد العروض المتخصصة طويلة الأجل (،)، والقروض الفردية (المستهدفة، التفضيلية)، وفتح خطوط ائتمانية قصيرة الأجل ضمن القدرات المالية للعملاء ().

تفرض سياسة الائتمان قيودًا على المقترضين بناءً على العمر والدخل الدائم والخبرة العملية ومعايير أخرى. عند تقييم عامل الملاءة، يتم إجراء تحليل التاريخ الائتماني، ووجود الأرصدة النقديةعلى حسابات العملاء في نهاية الشهر.

جوهر السياسة الائتمانية للبنك

يكمن جوهر السياسة الائتمانية للبنك في مجموعة من الإجراءات التي تهدف إلى إنشاء مثل هذه المقترحات والمنتجات الائتمانية والاستثمارية التي من شأنها تقليل مخاطر العمليات والحصول على حصة عالية من الربحية. مضمونة بقروض الضمان الصادرة في العملة الوطنيةفي ظروف الاستقرار الاقتصادي للبلاد.

ومع ذلك، من المهم دائمًا أيضًا تحليل التأثيرات الاقتصادية الخارجية، مثل عدم استقرار العملة، وعوامل الأزمة التي تؤدي إلى عدم الاستقرار. ثم يُنصح بإدخال سياسة تقييد الائتمان. الغرض من سياسة الائتمان هو حساب مقدار الأموال والنفقات المرغوبة والفعالة للإقراض، والتي ينبغي إهمالها.

يعد محتوى سياسة الائتمان الخاصة بالبنك مسألة فردية تتعلق مباشرة بالأهداف المحددة وسياسة الائتمان المختارة. تحدد استراتيجية وتكتيكات القرارات المصرفية في مجال الإقراض جوهر سياسة مؤسسة معينة. يلعب الاتجاه ذو الأولوية للتنمية دورًا استراتيجيًا أساسيًا هنا. يفضل عدد من المؤسسات المالية التطور في اتجاه واحد، مثل إقراض السيارات أو إقراض القطاع الزراعي، على سبيل المثال، يهدف البعض الآخر إلى تقديم الخدمات لصناعة الائتمان بأكملها.

يشمل التكتيك كافة الأدوات والأساليب اللازمة لتحقيق الأهداف، مع مراعاة تكوين القواعد والمعدلات والشروط. العوامل المهمة: مؤهلات الموظفين واجتهادهم لتجنب الأخطاء والقرارات غير العقلانية.

نصيحة من Sravni.ru:إن السياسة الائتمانية للبنك هي أداة عالمية، والاستخدام الصحيح لها يحدد الإجمالي النتائج الماليةعمل مؤسسة معينة. إذا أصدر لك أحد البنوك قرضًا، رغم الضرر تاريخ الرصيدمما يعني أن سياسة المؤسسة تتيح الفرصة لخوض مثل هذه المخاطرة. إذا كان بنك منفصل يعمل حصريًا على المدى الطويل الإقراض العقاريمما يعني أن هذه الأحكام تمت صياغتها في وثيقة سياستها الائتمانية. لسوء الحظ، فإن المبادئ الأساسية لعمل بعض البنوك مخفية عن الأفراد والكيانات القانونية ذات الأختام السبعة. لذلك، غالبا ما يتعين على المقترضين المحتملين أن يحددوا بشكل مستقل ما هي مؤسسة ائتمانية معينة قادرة حقا.

⇐ السابقالصفحة 4 من 4

37. و

38.بنوك كوم: الجوهر، الوظيفة، الأنواع.

تاريخ SNS.

نظام الحسابات القومية-طريقة لتنظيم المعلومات عن الأسر. الإجراءات التي يقوم بها ماكروك. المواضيع الغرض: تقديم معلومات واسعة النطاق حول المنشأ والتوزيع والوطنية تم تطوير منتج SNA في العشرينات من القرن العشرين. مجموعة من الأميركيين العلماء تحت قيادة S. Kuznets نشأ السبب: الحاجة إلى معلومات الاقتصاد الكلي لتطوير السياسات والبرامج والتدابير الاقتصادية لتنظيم اقتصاد السوق. تم إنشاء أول نظام الحسابات القومية لبوليستينا في عام 1936. تاريخ الميلاد -I SNS -1952. يتكون أساس نظام الحسابات القومية من الحسابات الموحدة للناتج المحلي الإجمالي، والسيرة الذاتية، ودخل ونفقات الأسر والمؤسسات الحكومية، والمعاملات الأجنبية، والميزانيات العمومية. المبادئ: 1. الدخول المزدوج – كل عملية تنعكس مرتين. 2. التسلسلات (إنتاج الدخل، توزيع الدخل، استخدام الدخل). 3. الميزانية العمومية (تسجيل كافة التدفقات الاقتصادية على شكل ميزانيات عمومية) 4. فئات التسوية (بنود الموازنة هي فئات حسابية ليس فقط لضمان أ التوازن بين أحجام الموارد واستخدامها، ولكن أيضًا لتوصيف مخرجات العملية. 5. نماذج "T": تتكون جميع الحسابات من قسمين.

هيكل نظام الحسابات القومية. الأنواع الرئيسية لنظام الحسابات القومية.

تتكون من

الطلب على المال

الطلب على المال MV = PQ، حيث M هي كمية النقود المتداولة، V هي سرعة تداول النقود، P هو مستوى الأسعار في المجتمع، Q هو الإنتاج الوطني الحقيقي V. ووفقا للمعادلة فإن كمية النقود المتداولة تتناسب طرديا مع مستوى السعر ويمكن تفسير المعادلة الكمية على أنها معادلة الطلب على النقود. نظرية المحفظة نظرية فريدمان

مزايا وعيوب السياسة النقدية.

النظرية الكينزية ( 3 دوافعنموذج بومول توبين:

مفهوم النقل ek-ki.

⇐ السابق1234

إقرأ أيضاً:

مقدمة………………………………………………………………………………………………………….

مزايا وعيوب السياسة النقدية

الفصل الأول: السياسة الائتمانية للبنك................................................................................. 5

1.1 جوهر وأنواع العمليات الائتمانية …………………………………………………………………………………………. 5

1.2. الحاجة إلى إدارة العمليات الائتمانية …………………………. 9

1.3. مراحل الإقراض ……………………………………………………………………………………………………………………………………………… 16

الباب الثاني. تحليل فعالية إدارة العمليات الائتمانية لبنك تجاري (باستخدام مثال AB Capital) ……………………………………. 32

2.1. كفاءة إدارة عمليات القروض ………………………………………………………………… 32

2.2. تأثير سياسة سعر الفائدة على ربحية العمليات الائتمانية ............... 38

2.3. تحليل الجدارة الائتمانية للعميل ........................................ 53

الفصل الثالث. إدارة عمليات الائتمان ........................... 60

3.1. أشكال وأساليب إدارة العمليات الائتمانية للبنوك التجارية 60

3.2. إدارة مخاطر الائتمان .......................................................................... 73

خاتمة…………………………………………………………………………………………………………. 82

فهرس…………………………………………………………………………………………. 85

التطبيقات ……………………………………………………………………… 88

مقدمة

يعد الإقراض من أجل الإنتاج والتجارة السمة الأكثر أهمية وتميزًا لأنشطة البنوك مقارنة بالمنظمات المالية وغير المالية الأخرى. ولكن في الوقت نفسه، كان نهج الإقراض للأنشطة التجارية في روسيا لفترة طويلة رسميًا بحتًا. وقد تجلى ذلك أيضًا في حقيقة أن أموال البنوك وأموال المؤسسات كانت ملكًا للدولة (إذا نظرت إلى الجوهر هذا التعريف، فإن كل شيء في البلاد "مملوك للشعب"، والدولة "تعتني" بهذه الممتلكات، أي أن الممتلكات لم تكن ملكًا لأحد عمليًا)، وبالتالي يمكن للبنك (في ذلك الوقت بنك الدولة لاتحاد الجمهوريات الاشتراكية السوفياتية) عدم اتباع سياسة ائتمانية كاملة. ولذلك، مع تزايد المنافسة على المقترضين المحتملين، واجهت البنوك التجارية الروسية الحاجة إلى تخطيط أنشطة الإقراض الخاصة بها. ويجب أن يتعلموا كيفية إدارة عمليات الائتمان بطريقة تحقق أعلى ربحية ممكنة، ولكن في الوقت نفسه يجب على البنوك أن تسعى جاهدة للحد من هذه العمليات. مخاطر الائتمانالتي ترتبط مباشرة بالمعاملات الائتمانية.

ولذلك، كان الغرض من هذا العمل هو دراسة جميع جوانب إدارة عمليات الائتمان وتحليل فعالية عمليات الائتمان للبنك التجاري.

ولتحقيق هذا الهدف تم حل المهام التالية:

— تحديد جوهر وخصائص أنواع العمليات الائتمانية؛

— النظر في جدوى إدارة عمليات الائتمان.

— تقييم فعالية الأساليب المختلفة لإدارة عمليات الائتمان.

— تحليل إدارة عمليات الائتمان باستخدام مثال بنك تجاري محدد؛

— النظر في المخاطر المرتبطة بإقراض المؤسسات وطرق تقليل تأثيرها على أنشطة الإقراض بالبنك.

يستخدم العمل الأعمال النظرية والمنهجية وتطورات المؤلفين المحليين والأجانب حول هذه المشكلة، مثل P. S. Rose، E. P. Suskaya، V. M. Usoskin، M. A. Pomorina، O. I. Lavrushin، وما إلى ذلك، والمواد التنظيمية والمرجعية والدوريات، وكذلك رسميا بيانات التقارير المنشورة لشركة AB Capital للفترة 1995-1996.

الفصل الأول. السياسة الائتمانية للبنك

1.1 جوهر وأنواع العمليات الائتمانية

في الأدبيات الاقتصادية السوفيتية، كان يُفهم الائتمان على أنه حركة رأس مال القرض (أي المال) المقدم على القرض بشروط السداد مقابل رسم في شكل فائدة. واستند هذا التعريف إلى أن رأس المال لا يتم التصرف فيه إلا بشرط عدم بيعه، بل منحه على سبيل الإعارة فقط. بشكل عام، الائتمان يعني حرفياً التصرف في مبلغ معين من المال لفترة زمنية معينة، أي. ويمكن لمن لديه أموال فائضة أن يقرضها لمن يفتقر أو يحتاج إلى مبالغ إضافية.

إن دور الائتمان وأهميته عظيمان للغاية، حيث أنه بمساعدته يتم حل المشكلات التي تواجه الجميع نظام اقتصادي. وبالتالي، بمساعدة القرض، من الممكن التغلب على الصعوبات المرتبطة بحقيقة أن الأموال المجانية مؤقتة يتم إصدارها في منطقة واحدة، بينما تنشأ الحاجة إليها في مناطق أخرى. يقوم القرض بتجميع رأس المال المحرر، وبالتالي خدمة تدفق رأس المال، مما يضمن عملية إعادة الإنتاج الطبيعية. القرض أيضا يسرع العملية تداول الأموال، يضمن تنفيذ عدد من العلاقات: التأمين، الاستثمار، يلعب دورا كبيرا في تنظيم علاقات السوق.

مصادر رأس مال القرض هي، أولاً، الأموال المفرج عنها من التداول: الأموال المخصصة لاستعادة رأس المال الثابت (أي صندوق الإهلاك)؛ جزء من رأس المال العامل المفرج عنه نقدًا بسبب التناقض في توقيت بيع البضائع وشراء المواد الخام والوقود والمواد؛ رأس المال الذي يكون حرا مؤقتا خلال الفترة بين استلام الأموال من بيع البضائع ودفع الأجور.

مصدر آخر لرأس مال القرض هو الدخل النقديوالادخار في القطاع الشخصي. تجدر الإشارة إلى أنه منذ الخمسينيات والستينيات من قرننا، كان هناك ميل إلى زيادة جذب المدخرات النقدية من السكان. تم تسهيل ذلك، أولا وقبل كل شيء، من خلال تحسين الوضع الاجتماعي والاقتصادي الدول المتقدمةوالتغيرات في أنماط الاستهلاك.

أما المصدر الثالث لرأس مال القروض فهو المدخرات النقدية للدولة، والتي يتحدد حجمها على أساس حجم ملكية الدولة وحصتها في الناتج القومي الإجمالي.

وبالتالي، يمكننا أن نستنتج أن الأموال الحرة المؤقتة الناشئة عن تداول رأس المال الصناعي والتجاري والمدخرات النقدية للقطاع الشخصي والدولة تشكل مصادر رأس مال القروض المتراكمة داخل المؤسسات المالية.

سعر رأس مال القرض هو الفائدة. وخلافا لأسعار السلع والخدمات العادية، التي تمثل تعبيرا نقديا عن القيمة، فإن الفائدة هي سداد قيمة استخدام رأس مال القرض. مصدر الفائدة هو الدخل المستلم من استخدام القرض.

يتم توفير صورة أكثر دقة لتكلفة القرض من خلال سعر الفائدة، أو سعر الفائدة. سعر الفائدة هو نسبة الدخل السنوي المستلم على رأس مال القرض إلى مبلغ القرض الممنوح، مضروبًا في 100. ويعتمد سعر الفائدة على الربح، الذي ينقسم إلى فوائد ودخل تجاري. لا يمكن أن تكون الفائدة أكبر من معدل الربح، بما أن سعر رأس مال القرض لا يعبر عن قيمته، فإن تغيراته لا تخضع لقانون القيمة.

ويعتمد سعر الفائدة على العلاقة بين العرض والطلب، والتي تحددها عوامل عديدة. ومنها: حجم الإنتاج؛ حجم التراكمات النقدية والمدخرات للمجتمع بأكمله؛ العلاقة بين حجم القروض المقدمة من الدولة وديونها؛ معدلات التضخم؛ ظروف السوق؛ التنظيم الحكومياسعار الفائدة؛ المنافسة بين البنوك وغيرها.

وفيما يتعلق بما سبق، يمكننا أن نستنتج أن التغيرات في سعر الفائدة ترتبط بآلية السوق وتعتمد أيضًا على التنظيم الحكومي.

تؤدي فوائد القروض وظيفتين: إعادة توزيع جزء من أرباح المؤسسات أو دخل القطاع الشخصي وتنظيم الإنتاج من خلال التخصيص الرشيد لرأس مال القرض.

إن ديناميكيات الائتمان خلال التقلبات الدورية مثيرة للاهتمام. يخدم رأس مال الإقراض بشكل أساسي تداول رأس المال العامل؛ وتتحدد أنماط حركته من خلال التقلبات الدورية في الإنتاج. خلال فترة انتعاش النمو الصناعي، تتخلف الزيادة في حجم رأس مال القروض عن توسع الإنتاج ودوران التجارة، والطلب على رأس مال القروض وزيادة أسعار الفائدة. خلال الأزمات، يقترن انخفاض الإنتاج وفائض رأس المال الحقيقي بنقص حاد في رأس مال القروض وزيادة حادة في أسعار الفائدة. خلال فترة الكساد، عندما يأخذ جزء من رأس المال الإنتاجي شكل النقود، فإن تراكم رأس مال القروض يفوق تراكم رأس المال الحقيقي، وينخفض ​​متوسط ​​الربح ومعدل الفائدة.

تحتل مكانة خاصة في الظروف الحديثة قرض تجاري- توريد البضائع من شركة إلى أخرى بشروط الدفع المؤجل، وكذلك التأجير - استئجار الآلات والمعدات والنقل من قبل مؤسسة مع سداد الديون على مدى عدة سنوات.

مما سبق يمكننا أن نستنتج أن مفهوم "الائتمان" ذاته يتغير؛ ولم يعد من الممكن الكشف عنه من خلال التعريف السابق كشكل من أشكال حركة رأس مال القرض من المقرض إلى المقترض. في الظروف الحديثة، يمكن أن تسمى المعاملة الائتمانية أي معاملة اقتصادية أو مالية تؤدي إلى تراكم الديون على أحد المشاركين. يتم سداد الدين من قبل المدين نقدا دفعة واحدة أو على أقساط، ويضاف في إجمالي مبلغ السداد، بالإضافة إلى الدين، رسم إضافي على شكل فائدة.

ويتميز الائتمان كفئة اقتصادية عن جميع أشكال توفير الأموال الأخرى (الإعانات، والإعانات، وما إلى ذلك) بثلاثة مبادئ أساسية - الاستعجال والسداد والسداد.

في هذه الحالة، تعني الاستعجال الشروط المتفق عليها مسبقًا لسداد الأموال المقترضة للمقرض؛ تحت السداد - الدفع الإلزامي للدائن للمبلغ الأصلي بالشروط المتفق عليها. يعني الدفع أنه في معاملة اقتصادية معينة، يمثل المال منتجًا محددًا، واستنادًا إلى قانون القيمة، يتم التعبير عن سعره كنسبة مئوية.

⇐ السابقالصفحة 4 من 4

تشمل مزايا السياسة النقدية ما يلي: عدم وجود تأثير للمزاحمة. التأثير المضاعف لسياسة الائتمان تأثير مضاعف على الاقتصاد. غياب التأخر الداخلي هو الفترة الزمنية بين لحظة الوعي بالوضع في البلاد ولحظة اتخاذ الإجراءات لتحسينه. احتمال كبير للتضخم تجدر الإشارة إلى أن تحفيز السياسة النقدية فقط هو الذي يؤدي إلى التضخم. تضارب أهداف السياسة النقدية. وجود تأخر خارجي بسبب التعقيد والفشل المحتمل في آلية النقل. كما أن وجود آثار جانبية ناجمة عن التغيرات في عرض النقود يقلل من فعالية السياسة النقدية. فقدان سيطرة البنك المركزي على المعروض النقدي في ظروف اعتماد السياسة النقدية للحكومة على السياسة المالية.

37. قياس كتلة دن. إن أهم مؤشر على عملة التداول هو كتلة العملة، وهي الحجم الإجمالي لأصول الشراء والدفع التي تخدم معدل دوران الأسر وتخص الأفراد والمؤسسات والدولة تاريخ محدد ولفترة محددة؛ لوضع تدابير لتنظيم معدل نمو وحجم الكتلة النقدية، يتم استخدام مؤشرات مختلفة - إجمالي الأموال هو أي من المجموعات المحددة العديدة للأصول السائلة التي تعمل كمقاييس بديلة للكتلة النقدية المجاميع النقدية هي أنواع من النقود ومتوسطات النقود، تختلف عن بعضها البعض في درجة السيولة، ومجاميع النقود هي مؤشرات لهيكل الكتلة النقدية وتختلف الوحدات الأكثر استخدامًا حسب البلد - النقد؛ - M1 - النقد والشيكات والودائع عند الطلب؛ - M2 - النقد والشيكات والودائع والودائع الصغيرة؛ - MZ - النقد والشيكات والودائع. في الإحصاءات الدولية، تؤخذ أموال الودائع في الاعتبار من الناحية النقدية، بالإضافة إلى النقد. يحسب صندوق النقد الدولي مؤشر M1 مشتركًا لجميع البلدان ومؤشرًا أوسع لـ "شبه النقود" (الشروط وحسابات التوفير المصرفية) و الأدوات المالية الأكثر سيولة المتداولة في السوق).

38.بنوك كوم: الجوهر، الوظيفة، الأنواع.

Com Bank هو مؤسسة ائتمانية تنظم حركة رأس مال القروض وتنظم معدل دوران الدفع من أجل تحقيق الربح. ينتمي البنك المركزي إلى فئة خاصة من المؤسسات التجارية، تسمى الوسطاء الماليين، فهم يجذبون رأس المال ومدخرات السكان وما إلى ذلك، التي يتم إطلاقها في عملية النشاط الاقتصادي، ويوفرونها للاستخدام المؤقت للوكلاء الآخرين الذين يحتاجون إلى إنشاء رؤوس أموال إضافية المتطلبات والالتزامات الجديدة، التي تصبح سلعة في سوق المال، وبالتالي، من خلال قبول ودائع العملاء، ينشئ البنك التزامًا جديدًا بالإيداع، ومن خلال إصدار القرض، متطلبًا جديدًا للمقترض جوهر الوساطة المالية يسمح لنا هذا التحول بالتغلب على صعوبات الاتصال المباشر بين المدخرين والمقترضين والتي تنشأ بسبب التناقض بين المبالغ المقترحة والمطلوبة وشروطها وربحيتها وتشمل العمليات الرئيسية للبنك: قبول الودائع - إجراء الدفعات والتسويات؛ وإصدار القروض. المهام الرئيسية للبنك المركزي هي: 1 جذب الأموال المجانية مؤقتًا؛ 2 تقديم القروض؛ 3 إجراء التسويات والمدفوعات في الأسرة؛ 4 إصدار صناديق الائتمان؛ 5 الاستشارة وتوفير المعلومات الاقتصادية والمالية.

معاملات البنوك التجارية التي تخلق المال. مضاعف المال

تشمل المعاملات المصرفية التي تدر الأموال ما يلي: إصدار القروض لعملاء البنوك؛ وشراء البنوك الحكومية أوراق قيمةوبالتالي، يرتبط تدمير المعروض النقدي غير النقدي بما يلي: 1) سداد القروض؛ 2) بيع الأوراق المالية الحكومية للسكان. مضاعف النقود هو رقم يوضح عدد مرات القيمة الإجمالية للأموال غير النقدية عرض النقود أكبر من كمية الاحتياطيات الفائضة. يتم حساب المضاعف النقدي كنسبة الكتلة النقدية إلى القاعدة النقدية m = Ms / MB؛ Ms = m * MB، حيث m هو المضاعف النقدي؛ من المال؛ MB هي القاعدة النقدية.

تاريخ SNS.

نظام الحسابات القومية-طريقة لتنظيم المعلومات عن الأسر. الإجراءات التي يقوم بها ماكروك. المواضيع الغرض: تقديم معلومات واسعة النطاق حول المنشأ والتوزيع والوطنية تم تطوير منتج SNA في العشرينات من القرن العشرين.

مزايا وعيوب السياسة النقدية

مجموعة من الأميركيين العلماء تحت قيادة S. Kuznets نشأ السبب: الحاجة إلى معلومات الاقتصاد الكلي لتطوير السياسات والبرامج والتدابير الاقتصادية لتنظيم اقتصاد السوق. تم إنشاء أول نظام الحسابات القومية لبوليستينا في عام 1936. تاريخ الميلاد -I SNS -1952. يتكون أساس نظام الحسابات القومية من الحسابات الموحدة للناتج المحلي الإجمالي، والسيرة الذاتية، ودخل ونفقات الأسر والمؤسسات الحكومية، والمعاملات الأجنبية، والميزانيات العمومية. المبادئ: 1. الدخول المزدوج – كل عملية تنعكس مرتين. 2. التسلسلات (إنتاج الدخل، توزيع الدخل، استخدام الدخل). 3. الميزانية العمومية (تسجيل كافة التدفقات الاقتصادية على شكل ميزانيات عمومية) 4. فئات التسوية (بنود الموازنة هي فئات حسابية ليس فقط لضمان أ التوازن بين أحجام الموارد واستخدامها، ولكن أيضًا لتوصيف مخرجات العملية. 5. نماذج "T": تتكون جميع الحسابات من قسمين.

هيكل نظام الحسابات القومية. الأنواع الرئيسية لنظام الحسابات القومية.

ويتم حساب الناتج الوطني باستخدام نظام الحسابات القومية الذي يمثل العلاقة بين مؤشرات التنمية الاقتصادية على المستوى الكلي، ويعد نظام الحسابات القومية وسيلة لتبسيط جمع ووصف وربط إحصاءات المعلومات حول المعاملات الاقتصادية التي تقوم بها الكيانات الاقتصادية في هذه العملية. من الاستنساخ العام الغرض الرئيسي من استخدام نظام الحسابات القومية هو وصف لمؤشرات الشرق الأوسط التي تميز نتائج ونسب التنمية الاقتصادية للبلد لتقديم تحليل شامل لعملية خلق الناتج الوطني والدخل القومي ويسجل عملية إنشاء وتوزيع وإعادة توزيع الناتج القومي والدخل القومي في البلاد. ومن السمات الخاصة لنظام الحسابات القومية طبيعته الشاملة. يدرس نظام الحسابات القومية معاملات الفروع المتعددة للأصول الوطنية وتشمل الكيانات الاقتصادية (الوكلاء) للأصول الوطنية هنا الوحدات الاقتصادية التي تقوم بمعاملات اقتصادية مع مواد أو أصول مالية. مجموعة وكلاء الاقتصاد في 6 قطاعات: 1) المؤسسات غير المالية؛ 2) المؤسسات والمنظمات المالية؛ 3) المؤسسات الحكومية، وتقديم الخدمات؛ 4) المنظمات الخاصة غير الربحية؛ 5) منزل الأسرة. 6) في الخارج. نظام الحسابات القومية الحديث تتكون من 3 كتل مترابطة. الأول يسمح لك بمقارنة الاستثمارات والمدخرات، وإعطاء تقييم كمي لإنشاء الدخل القومي وتوزيعه واستخدامه النهائي. ويهدف الثاني إلى تحليل إنشاء المنتج وتوزيعه من قبل الصناعات الأجنبية. تمثل الكتلة الثالثة حسابات تدفق الأموال وتعكس حركة الأصول المالية في شكل مشتريات ومبيعات سوق المال.

الطلب على المال

الطلب على المال– المبلغ الإجمالي للأموال التي ترغب الأسر ورجال الأعمال في الحصول عليها في الوقت الحالي. هناك مفاهيم مختلفة للطلب على المال. I. نظرية كمية فيشر للنقود: MV = PQ، حيث M هي كمية النقود المتداولة، V هي سرعة تداول النقود، P هو مستوى الأسعار في المجتمع، Q هو الإنتاج الوطني الحقيقي V.

ووفقا للمعادلة فإن كمية النقود المتداولة تتناسب طرديا مع مستوى السعر ويمكن تفسير المعادلة الكمية على أنها معادلة الطلب على النقود. نظرية المحفظة: معادلة كامبريدج – M = kPQ. يتناسب المعامل k (مؤشر السيولة) عكسيا مع سرعة تداول الأموال: كلما قل النقد، زادت سرعة التداول. نظرية فريدمان: المال هو أحد أنواع الأصول، واعتبر السندات والأسهم والسلع المعمرة وغيرها من الأصول البديلة. أحد نماذجه: MD = f(P, rb, ra, P/P, Yn/r)، حيث MD هو الطلب المخطط على الأرصدة النقدية الاسمية، rb، ra هما الدخل على السندات والأسهم، على التوالي، P/ P هو معدل التضخم، Yn/r – إجمالي الأصول، ويتناسب الطلب على النقود بشكل مباشر مع الدخل على السندات والأسهم وإجمالي الأصول، ويتناسب عكسيا مع معدل التضخم. النظرية الكينزية (نظرية تفضيل السيولة): يعتمد الطلب على النقود على مدى تقدير الكيانات الاقتصادية لملكية السيولة، وما هي نسبة أصولها التي تفضل الحصول عليها على شكل أموال عالية السيولة. يسلط الضوء على كينز 3 دوافعالعوامل التي تشجع الناس على الاحتفاظ بجزء من أموالهم في شكل نقد: دافع المعاملة (الحاجة إلى النقد في المعاملات التجارية)؛ الدافع الاحترازي (احتمال حدوث مشتريات ونفقات غير متوقعة)؛ دافع المضاربة (النية لتوفير بعض الاحتياطيات من أجل الاستفادة من معرفة أفضل من السوق لما سيأتي به المستقبل). يعتمد الطلب المضارب على النقود على العلاقة العكسية بين سعر الفائدة الدولي وسعر السندات. وفقا لكينز، فإن الطلب على النقود يعتمد بشكل مباشر على مستوى الدخل القومي ويعتمد عكسيا على سعر الفائدة. نموذج بومول توبين:نموذج المعاملات، الذي يعتقد أن الأموال يتم تخزينها اقتصاديا. المواضيع فقط كوسيلة للدفع. الصيغة: حيث Pb هي التكلفة الاسمية. يعتمد الطلب على النقود بشكل مباشر على الدخل الاسمي Y ويعتمد عكسيا على مستوى سعر الفائدة i. تحدد جميع نظريات الطلب على النقود 3 عوامل رئيسية تحدد مقدار الطلب الاسمي على النقود: 1) يعتمد بشكل مباشر على المستوى المطلق للأسعار 2) يتناسب بشكل مباشر مع الحجم الحقيقي للإنتاج الوطني (الدخل)؛ 3) يعتمد عكسيا على مستوى النسبة المئوية.

مفهوم النقل ek-ki.

الاقتصاد التحويلي (الانتقالي) - اقتصاد البلدان التي تنتقل من نظام اقتصادي يتم التحكم فيه مركزيًا إلى نظام يعتمد على مبادئ السوق. فترة التحول الزمنية، أثناء القطة. يقوم المجتمع بتنفيذ تحولات اقتصادية وسياسية واجتماعية أساسية، وينتقل اقتصاد البلاد إلى حالة جديدة مختلفة نوعيا فيما يتعلق بإصلاحات النظام الاقتصادي: 1) يمثل صورة بين الأنظمة للقطط. خليط مميز، مزيج من إدارة الشقة. النظام واقتصاد السوق الحديث 2) حالة أولية خاصة تسبق العملية الانتقالية - الاقتصاد المخطط. 3) عدم استقرار الدولة. 4) كمية ونوعية التغييرات في الهيكل 5) في المرحلة الأولى من التحول - التكاليف الاجتماعية: تراجع الصناعة، عمليات التضخم، انخفاض مستوى معيشة السكان 6) حدوث تغير نوعي في الروابط والعلاقات النظامية.

سياسة الائتمان المصرفي– برنامج وتوجيه عمل مؤسسة الائتمان في مجال تقديم القروض القانونية و فرادى. تعتمد سياسة الائتمان على نسبة المخاطرة إلى العائد لعملياتها المقبولة للمؤسسة المالية.

العوامل المؤثرة على سياسة الائتمان

يتم تحديد السياسة الائتمانية للبنك بناءً على عوامل الاقتصاد الكلي الخارجية والعوامل الداخلية للاقتصاد الجزئي.

مكوناته الاقتصادية الكلية هي الوضع الاقتصادي العام في البلاد؛ إستقرار سياسي؛ مرحلة الدورة الاقتصادية التي تمر بها الدولة؛ التضخم وأسعار الفائدة؛ حالة العملة الوطنية؛ المنافسة في القطاع المصرفي. بشكل عام، هذه هي العوامل التي لا تستطيع مؤسسة الائتمان التأثير عليها بشكل مستقل.

القضايا القانونية تحتل مكانة خاصة. وبالتالي، يمكن أن يكون للهيئات التنظيمية تأثير كبير على سياسة الائتمان النظام المصرفيعن طريق إرسال التوجيهات وتغيير أسعار الفائدة وحجم الاحتياطيات المطلوبة وما إلى ذلك.

تشمل عوامل الاقتصاد الجزئي التي تؤثر على سياسة الائتمان، في المقام الأول، قاعدة الموارد، وتكلفة جذب الموارد المالية، وقاعدة العملاء؛ التخصص البنكي سيولة مؤسسة الائتمان. تلعب مؤهلات الموظفين واستعدادهم للعمل مع فئات مختلفة من المقترضين دورًا مهمًا أيضًا.

أهداف وغايات السياسة الائتمانية

الهدف الرئيسي للسياسة الائتمانية للبنك هو الحصول على أقصى قدر من الربح مع الحد الأدنى من المخاطر. بناءً على الارتباط المحتمل بين هذه المكونات، بالإضافة إلى الموارد المتاحة، تحدد المؤسسة الائتمانية المهام الحالية:

• اتجاهات الإقراض؛
• تكنولوجيا تنفيذ العمليات الائتمانية؛
• السيطرة على عملية الإقراض.

سياسة الائتمان في العمل مع الكيانات القانونية

كقاعدة عامة، تهدف السياسة الائتمانية للبنوك عند العمل مع الكيانات القانونية إلى تطوير علاقات طويلة الأمد مع المقترضين. وفي الوقت نفسه، يعتمد على معايير محددة لاختيار العملاء للتعاون. عادة، يتم تقديم المتطلبات التالية: شفافية خطط توليد الدخل للشركة، واستدامة وربحية الأعمال، والخبرة الناجحة في مختلف الظروف الاقتصادية، وتوافر رأس المال، والقدرة على تقديم الضمانات.

عند التفاعل مع الشركات الصغيرة و أصحاب المشاريع الفرديةتلعب شخصية المدير وسمعته وتاريخه الائتماني دورًا مهمًا.

السياسة الائتمانية للأفراد

واستنادا إلى سياسة الائتمان، يقوم موظفو البنك ببناء عملهم مع عملاء التجزئة، واختيار نموذج تسجيل واحد أو آخر، وتطوير المنتجات الائتمانية.

في الوقت نفسه، بناءً على سياسته الائتمانية، يمكن للبنك التركيز على قطاعات مثل إقراض التجزئةالخامس شبكات البيع بالتجزئة(إقراض نقاط البيع)، وقروض السيارات بالتعاون مع التجار، وتوفير قروض الرهن العقاري، وما إلى ذلك.

تحدد سياسة الائتمان متطلبات المقترضين: العمر والحد الأدنى من الخبرة العملية ومستوى الدخل ومؤشرات أخرى.

وبالإضافة إلى ذلك، فإنه يؤثر على المقترح المنتجات المصرفية: القروض المضمونة أو غير المضمونة، القروض المستهدفة أو غير المستهدفة، شروط القرض، وما إلى ذلك.

بناءً على سياسته الائتمانية، يحدد البنك أسعار الفائدة التي تتوافق مع مخاطر مقترض معين. وفي الوقت نفسه، قد تختلف السياسات الائتمانية للبنوك المختلفة بشكل كبير. وبالتالي، تركز بعض المؤسسات المالية في المقام الأول على تقديم القروض في نقاط البيع - على سبيل المثال، بنك الائتمان المنزلي، المعيار الروسي، إلخ. بنك ألفا ملحوظ أيضا في هذا السوق. ويشارك عدد من مؤسسات الائتمان بنشاط في الإقراض السريع: بنك OTP، البنك الوطني"الثقة"، الخ.

أسعار الفائدة على هذه الأنواع من القروض أعلى، لكن البنوك تتحمل أيضًا مخاطر أعلى.

وعلى العكس من ذلك، تركز مؤسسات الائتمان الأخرى في المقام الأول على العملاء الذين لديهم أرصدة حسابات كبيرة. وهذا، على سبيل المثال، ما تفعله في كثير من الأحيان الشركات التابعة لمؤسسات الائتمان الأجنبية - سيتي بنك، ورايفايزن بنك، وما إلى ذلك.

تنفيذ السياسة الائتمانية للبنك

السياسة الائتمانية المتقدمة للبنك هي الاتجاهات الرئيسية العامة للنشاط. ويتكون تنفيذها الإضافي من وضع التعليمات المناسبة والوثائق الأخرى التي تنظم سير عمليات معينة، وتحديد معايير تقييم العملاء ومراحل التفاعل معهم.

سياسة الائتمان ليست شيئًا يتم تحديده مرة واحدة وإلى الأبد في البنك. وينبغي تنقيحه تبعا للظروف الاقتصادية المتغيرة.

جوهر القرض البنكي

التعريف 1

قرض مصرفي- هذا هو المبلغ المالي الذي يقدمه البنك للشركات والأفراد بشروط معينة ولفترة معينة.

على الجانب الآخر، قرض مصرفييمثل تقنية محددة لتلبية احتياجات المقترض من الموارد المالية.

هكذا، قرض مصرفييمكن أيضًا اعتبارها مجموعة معقدة من الإجراءات المالية والتنظيمية والمعلوماتية والتكنولوجية والقانونية وغيرها من الإجراءات المترابطة. وتشكل جميعها، مجتمعة، تنظيما شاملا لتفاعل المؤسسة المصرفية، ممثلة بأقسامها وموظفيها، مع عملاء البنك فيما يتعلق بتوفير الموارد المالية لهذه الأخيرة بشروط الدفع والإلحاح والسداد. يمكن أن يتم الائتمان البنكي على شكل قروض، وعلى شكل فواتير خصم، وكذلك على أشكال أخرى.

يحدث قرض البنك نشيطو سلبي. نشط يعني أن البنك يعمل كمقرض. وفي الحالة الثانية فهو المقترض. وهكذا يمكن للبنك الحصول على قروض من مصادر مالية أخرى مؤسسات الائتمان(بما في ذلك البنك المركزي في البلاد) أو إصدار قروض لنفسها وللبنوك التجارية الأخرى (الإقراض بين البنوك).

مميزات التمويل بالديون عن طريق القروض البنكية

من بين أهمها:

• مجموعة واسعة من الخيارات لاختيار نظام الإقراض (هناك عدد لا بأس به من الخيارات والبرامج المختلفة للإقراض للشركات والأفراد)
• شروط مرنة لتوفير الأموال المقترضة (على سبيل المثال، قد ينص العقد على متطلبات محددة للمقترض؛ وقد يتم تزويد العملاء العاديين بشروط تفضيلية لتقديم القروض؛ وإذا لزم الأمر، يمكن مراجعة شروط توفير القروض وسدادها، إلخ.)
• تكاليف منخفضة نسبيًا للأموال والوقت لجذب قرض مصرفي (في بلدان ما بعد الاتحاد السوفيتي، يستغرق جذب قرض مصرفي كبير ما يقرب من أسبوعين إلى شهرين؛ ويتم تنفيذ هذا الإجراء بشكل أسرع بكثير من إصدار الأسهم أو السندات، على سبيل المثال؛ لا تخضع الأموال المقترضة للضريبة، وما إلى ذلك.)
• السرية وغياب المتطلبات الصارمة للكشف عن المعلومات المتعلقة بالشركة وأنشطتها وما إلى ذلك (وفقًا للقانون الاتحادي "بشأن البنوك والأنشطة المصرفية" وكذلك مفهوم "السرية المصرفية" ؛ القروض المصرفية , مقابل جمع الأموال من خلال إصدار أوراق مالية لا يتطلب الكشف عن معلومات عن الشركة).

عيوب القرض البنكي

أهمها ما يلي:

• خطر انخفاض الاستقرار المالي وبالتالي ملاءة الشركة ( الأموال المقترضةخلق خطر استحالة خدمة مدفوعات الفائدة (الافتراضي) ونتيجة لذلك خطر إفلاس الشركة).
• صعوبات الحصول على مبالغ كبيرة لفترة طويلة (في الظروف الصعبة اليوم، لا تتجاوز مدة القرض في معظم الشركات في كثير من الأحيان 3 سنوات).
• سعر مرتفع للغاية للموارد المقترضة (سعر الفائدة للشركات مرتفع جدًا؛ ومن الأسهل إلى حد ما الحصول على قرض مصرفي للمؤسسات الكبيرة والمستقرة ماليًا؛ علاوة على ذلك، كلما زاد حجم القرض، انخفض سعر الفائدة؛ ارتفاع الفائدة ترجع المعدلات إلى مخاطر منهجية وغير منهجية كبيرة).
• متطلبات الضمانات (غالباً ما يتم إصدار القروض للشركات مقابل الممتلكات، وفي الوقت نفسه يجب أن لا تقل قيمتها عن تكلفة القرض نفسه)
• احتمال الرفض من قبل البنك (بسبب ازمة اقتصاديةلقد تدهورت مؤشرات العديد من الشركات بشكل كبير، الأمر الذي توليه المؤسسات المالية الاهتمام عندما تقرر إصدار قرض؛ ربحية منخفضة، الاستقرار الماليوالسيولة تشكل عوائق أمام الحصول على تمويل الديون).

السياسة النقدية هي مجموعة من أنشطة البنك المركزي والحكومة في مجال تداول الأموال والائتمان.

السياسة النقدية للبنك المركزي (السياسة النقدية) هي مجموعة من التدابير الحكومية التي تنظم أنشطة النظام النقدي، وسوق رأس مال القروض، وإجراءات المدفوعات غير النقدية من أجل تحقيق عدد من الأهداف الاقتصادية العامة: استقرار الاقتصاد الأسعار، الأسعار النمو الاقتصاديوتعزيز الوحدة النقدية.

السياسة النقدية هي العنصر الأكثر أهمية في سياسة الاقتصاد الكلي.

وتنعكس جميع التأثيرات في قيمة الناتج الاجتماعي الإجمالي والناتج الوطني.

الأهداف الأساسية السياسة النقديةتنص على:

• 1. احتواء التضخم
• 2. ضمان العمالة الكاملة
• 3. تنظيم معدل النمو الاقتصادي
• 4. التخفيف من التقلبات الدورية في الاقتصاد
• 5. التأكد من استقرار ميزان المدفوعات
• 6. مبادئ التنظيم النقدي والائتماني للاقتصاد

يتم التنظيم النقدي للاقتصاد على أساس مبدأ التنظيم التعويضي الذي يفترض ما يلي:

• 1. سياسة القيود النقدية، والتي تتضمن الحد من العمليات الائتمانية من خلال زيادة قواعد حجز الأموال للمشاركين في نظام الائتمان لدى البنك المركزي؛ رفع أسعار الفائدة؛ - الحد من معدل نمو عرض النقود المتداولة مقارنة بعرض السلع.
• 2. سياسة التوسع النقدي، والتي تتضمن تحفيز العمليات الائتمانية. تخفيض معايير الاحتياطي لموضوعات نظام الائتمان؛ وانخفاض أسعار الإقراض؛ تسارع دوران العملة.

يعد تطوير وتنفيذ السياسة النقدية من أهم وظائف البنك المركزي. وله القدرة على التأثير على حجم المعروض النقدي في البلاد، وهو ما يسمح له بدوره بتنظيم مستوى الإنتاج والتوظيف.

الأدوات الرئيسية للبنك المركزي في تنفيذ السياسة النقدية:

يعد تنظيم متطلبات الاحتياطي الرسمي وسيلة قوية للتأثير على المعروض النقدي. حجم الاحتياطيات (جزء الأصول المصرفية، أي بنك تجاريالمطلوب الاحتفاظ بها في حسابات البنك المركزي) يحدد إلى حد كبير قدراته الإقراضية. الإقراض ممكن إذا كان لدى البنك أموال كافية تزيد عن الاحتياطي. وبالتالي، من خلال زيادة أو خفض متطلبات الاحتياطي، يمكن للبنك المركزي تنظيم نشاط الإقراض للبنوك وبالتالي التأثير على المعروض النقدي.

الأداة الرئيسية لتنظيم عرض النقود هي شراء وبيع الأوراق المالية الحكومية من قبل البنك المركزي. عند بيع وشراء الأوراق المالية، يحاول البنك المركزي التأثير على حجم الأموال السائلة للبنوك التجارية من خلال العرض أسعار فائدة مواتية. من خلال شراء الأوراق المالية في السوق المفتوحة، فإنه يزيد من احتياطيات البنوك التجارية، مما يساهم في زيادة الإقراض، وبالتالي زيادة المعروض النقدي. يؤدي بيع البنك المركزي للأوراق المالية إلى نتائج عكسية.

تقليديا، يقدم البنك المركزي القروض للبنوك التجارية. ويسمى سعر الفائدة الذي يتم إصدار هذه القروض به بسعر الخصم. من خلال تغيير سعر الفائدة المخصوم، يؤثر البنك المركزي على احتياطيات البنوك، مما يؤدي إلى توسيع أو تقليل قدرتها على إقراض السكان والشركات.

يمكن أن تسمى العوامل التي تؤثر على الطلب والعرض وأسعار الفائدة مجتمعة "أدوات السياسة النقدية".

يحدد البنك المركزي الحد الأدنى لأسعار الفائدة على المعاملات التي يقوم بها. معدل إعادة التمويل هو المعدل الذي يتم به تقديم القروض من قبل البنوك التجارية، أو هو المعدل الذي يقوم البنك المركزي بإعادة خصم الفواتير منها.

يجوز لبنك روسيا تحديد سعر فائدة واحد أو أكثر لأنواع مختلفة من المعاملات أو اتباع سياسة سعر الفائدة دون تحديد سعر الفائدة. يستخدم بنك روسيا سياسة أسعار الفائدة للتأثير على أسعار الفائدة في السوق من أجل تعزيز الروبل.

ينظم بنك روسيا الحجم الإجمالي للقروض التي يصدرها وفقًا للمبادئ التوجيهية المقبولة للسياسة النقدية الموحدة للدولة، وذلك باستخدام سعر الخصم كأداة. أسعار الفائدة في بنك روسيا هي معدلات الحد الأدنى، الذي ينفذ فيه بنك روسيا عملياته.

إن سياسة أسعار الفائدة لمؤسسات الائتمان، باعتبارها جزءًا من السياسة النقدية الوطنية، لها تأثير كبير على التنمية اقتصاد وطني، استقرارها. عادة ما تتمتع البنوك التجارية بالحرية في اختيار أسعار محددة على القروض والودائع واستخدام مؤشرات معينة تعكس حالة سوق المال قصير الأجل كمبادئ توجيهية عند تنفيذ سياسة أسعار الفائدة. ومن ناحية أخرى، يحدد البنك المركزي، في عملية الاستهداف، أهداف السياسة النقدية المتوسطة التي يمكنه التأثير عليها، بالإضافة إلى أدوات محددة لتحقيقها. قد يكون هذا هو سعر إعادة التمويل أو أسعار الفائدة على عمليات البنك المركزي، والتي على أساسها يتم تشكيل سعر الإقراض قصير الأجل بين البنوك، وما إلى ذلك.

إن مشاكل تحديد العوامل المؤثرة على سياسة أسعار الفائدة للبنوك التجارية أثارت قلق المتخصصين منذ تشكيلها النظرية الاقتصادية. ومع ذلك، لم يتم العثور على إجابات للعديد من الأسئلة حتى الآن. تعتمد الأبحاث الحديثة التي تهدف إلى تحديد القواعد المثلى لتنفيذ السياسة النقدية الوطنية إلى حد كبير على نماذج الاقتصاد القياسي.

يتم النظر في طرق التنظيم المباشر وغير المباشر للسياسة النقدية الوطنية من الناحية النظرية والتطبيقية. من وجهة نظر سياسة أسعار الفائدة بالمعنى الضيق (أسعار الفائدة على الائتمان و عمليات الإيداع(منتشرة بينهما)، وأداة تنظيمها المباشرة هي تحديد البنك المركزي لأسعار الفائدة على قروض وودائع البنوك التجارية، والأدوات غير المباشرة هي تحديد سعر إعادة التمويل وسعر عمليات البنك المركزي في المال والأسواق المفتوحة.

لا يتم استخدام أسعار الفائدة على القروض والودائع كأدوات للتنظيم المباشر في كثير من الأحيان في الممارسة العالمية. على سبيل المثال، يحدد بنك الشعب الصيني المعدلات التي تعتبر مؤشرا للنظام المصرفي. وفي الوقت نفسه، تهدف سياسة البنك إلى تقليل الفارق الذي بلغ 3.65٪ في النصف الأول من عام 2006، وبحلول نهاية عام 2009 - 3.06٪، مما يدل على سيولة كافية للنظام المصرفي الصيني.

وفي العديد من البلدان، بما في ذلك روسيا، أصبح معدل إعادة التمويل أكثر من مجرد مؤشر إرشادي، مما يعطي الاقتصاد مجرد دليل تقريبي لقيمة العملة الوطنية على المدى المتوسط، لأنها في حالة دون تغيير منذ وقت طويل، في حين تتغير أسعار سوق المال الحقيقية كل يوم.

ووفقا للتشريعات القائمة، يتعين على البنوك التجارية تحويل جزء من الأموال المجمعة إلى حسابات خاصة لدى البنك المركزي.

منذ يناير 2004، حدد البنك المركزي المبالغ التالية من المساهمات في صندوق الاحتياطي الإلزامي لبنك روسيا: لحسابات الروبل للكيانات القانونية والعملة الأجنبية للمواطنين والكيانات القانونية، وكذلك لحسابات الروبل للمواطنين - 3.5 %.

الحد الأقصى لمبلغ الاستقطاعات، أي معايير الاحتياطي المطلوبة، هو 20% ولا يمكن أن تتغير بأكثر من 5% في المرة الواحدة.

يسمح هذا المعيار لبنك روسيا بتنظيم سيولة القطاع المصرفي.

تعمل الاحتياطيات بمثابة التنظيم الحالي للسيولة في سوق المال، من ناحية، وكمحدد للانبعاثات أموال الائتمان-- مع آخر.

في حالة انتهاك معايير الاحتياطي المطلوبة، يحق لبنك روسيا استرداد المبلغ بلا منازعمن مؤسسة الائتمان مبلغ الأموال غير المودعة، فضلا عن غرامة قدرها المبلغ المحددولكن ليس أكثر من ضعف معدل إعادة التمويل.

عمليات السوق المفتوحة، والتي تعني شراء وبيع بنك روسيا للأوراق المالية الحكومية والأوراق المالية للشركات والمعاملات قصيرة الأجل مع الأوراق المالية مع إكمال المعاملة العكسية لاحقًا. تتم الموافقة على الحد الأقصى لعمليات السوق المفتوحة من قبل مجلس الإدارة.

وفقًا للقانون الصادر في 10 يوليو 2002 رقم 86-FZ (بصيغته المعدلة في 27 أكتوبر 2008) "بشأن البنك المركزي" الاتحاد الروسي(بنك روسيا)" يحق لبنك روسيا شراء وبيع الكمبيالات ذات المنشأ التجاري مع فترة استحقاق لا تزيد عن 6 أشهر، وشراء وبيع السندات وشهادات الإيداع والأوراق المالية الأخرى التي لا تزيد فترة استحقاقها عن 6 أشهر. من 1 سنة.

إعادة التمويل - الإقراض من قبل بنك روسيا للبنوك، بما في ذلك المحاسبة وإعادة خصم الفواتير. يتم تحديد أشكال وإجراءات وشروط إعادة التمويل من قبل بنك روسيا.

تتم إعادة تمويل البنوك من خلال تقديم القروض خلال اليوم والقروض الليلية وعقد مزادات ائتمان الرهن لمدة تصل إلى 7 أيام تقويمية.

وينبغي النظر إلى تنظيم الصرف الأجنبي من جانبين. فمن ناحية، يجب على البنك المركزي مراقبة شرعية معاملات الصرف الأجنبيومن ناحية أخرى للتغيير سعر الصرفالوحدة النقدية الوطنية مقارنة بالعملات الأخرى، دون السماح بتقلبات كبيرة.

إحدى طرق التأثير على سعر الصرف هي من خلال قيام البنوك المركزية بالتدخلات في النقد الأجنبي أو السياسة النقدية.

التدخل في النقد الأجنبي هو بيع أو شراء البنك المركزي للعملة الأجنبية في سوق الصرف الأجنبي من أجل التأثير على سعر الصرف وإجمالي الطلب والعرض على النقود. ومن الواضح أن هذه تشمل معاملات شراء وبيع المعادن الثمينة في السوق المحلية للاتحاد الروسي، والتي يتم تنظيم إجراءاتها بموجب خطاب البنك المركزي للاتحاد الروسي بتاريخ 30 ديسمبر 1996 رقم 390.

الأهداف الرئيسية لسياسة سعر الصرف في روسيا هي تعزيز الثقة في العملة الوطنية وتجديد احتياطيات الذهب والعملات الأجنبية. وفي الوقت الحالي، فإن القاعدة النقدية مدعومة بالكامل باحتياطيات الذهب والعملات الأجنبية.

تشمل القيود الكمية المباشرة لبنك روسيا وضع حدود لإعادة تمويل البنوك وإجراءاتها مؤسسات الائتمانفردي العمليات المصرفية. يحق لبنك روسيا تطبيق قيود كمية مباشرة في حالات استثنائية من أجل تنفيذ سياسة نقدية موحدة للدولة فقط بعد التشاور مع حكومة الاتحاد الروسي.

يمكن لبنك روسيا تحديد أهداف النمو لواحد أو أكثر من مؤشرات المعروض النقدي بناءً على الاتجاهات الرئيسية للسياسة النقدية الموحدة للدولة. في روسيا، المجموع الرئيسي هو المجموع النقدي.

اليوم، تسترشد السياسة النقدية للبنوك المركزية بالمبادئ النقدية، حيث يتولى البنك المركزي مهمة السيطرة الصارمة عرض النقودمما يضمن معدل نمو ثابت وثابت وطويل الأجل لكمية النقود في الاقتصاد، يساوي معدل نمو الناتج المحلي الإجمالي.

تشمل العوامل الأخرى التي تؤثر على الطلب والعرض وأسعار الفائدة ما يلي:

• 1. الوضع في القطاع الحقيقياقتصاديات؛
• 2. الربحية من الاستثمار في الإنتاج.
• 3. الوضع في القطاعات الأخرى للسوق المالية؛
• 4. التوقعات الاقتصادية لكيانات الأعمال.
• 5. حاجة البنوك والكيانات التجارية الأخرى إلى الأموال للحفاظ على سيولتها.

سياسة المال الرخيص والغالي

اعتمادًا على الوضع الاقتصادي في البلاد، يتبع البنك المركزي سياسة الأموال الرخيصة أو باهظة الثمن.

سياسة المال الرخيص

تتميز حالة الركود الاقتصادي وارتفاع معدلات البطالة. وهدفها هو جعل أموال الائتمان أرخص، وبالتالي زيادة الإنفاق الإجمالي والاستثمار والإنتاج والتوظيف.

ولتنفيذ سياسة النقود الرخيصة، يمكن للبنك المركزي خفض سعر الفائدة على القروض المقدمة للبنوك التجارية أو شراء الأوراق المالية الحكومية في السوق المفتوحة أو خفض متطلبات الاحتياطي، الأمر الذي من شأنه أن يزيد من مضاعف عرض النقود.

يتم تنفيذ سياسة النقود العزيزة بهدف خفض معدل التضخم عن طريق خفض الإنفاق الكلي والحد من المعروض النقدي.

يشمل الأنشطة التالية:

• 1. زيادة نسبة الخصم. تبدأ البنوك التجارية في الحصول على قروض أقل من البنك المركزي، وبالتالي ينخفض ​​المعروض من النقود.
• 2. بيع الأوراق المالية الحكومية من قبل البنك المركزي.
• 3. زيادة متطلبات الاحتياطي. سيؤدي ذلك إلى تقليل الاحتياطيات الزائدة للبنوك التجارية وتقليل مضاعف عرض النقود.

جميع أدوات السياسة النقدية المذكورة أعلاه تتعلق بأساليب التأثير (الاقتصادية) غير المباشرة. ما وراء البيانات الطرق الشائعةيستخدم التنظيم النقدي للبنك بأكمله أساليب (إدارية) مباشرة مصممة لتنظيم أنواع معينة من الائتمان. على سبيل المثال، تحديد الحجم المباشر القروض المصرفيةلاحتياجات المستهلك.

السياسة النقدية لها إيجابيات وسلبيات. وتشمل نقاط القوة السرعة والمرونة، وتقليل الاعتماد على الضغوط السياسية مقارنة بالسياسة المالية. تنشأ المشاكل في تنفيذ السياسة النقدية بسبب عدم التناسق الدوري. قد تنخفض فعالية السياسة النقدية أيضًا نتيجة للتغيرات المعاكسة في سرعة المال.

سياسة الائتمان النقدي البنك المركزيالاتحاد الروسي عبارة عن مجموعة من الإجراءات الحكومية التي تنظم أنشطة النظام النقدي بهدف تنظيم الأوضاع الاقتصادية وتحقيق عدد من الأهداف الاقتصادية العامة: تعزيز الوحدة النقدية، استقرار الأسعار، إعادة هيكلة الاقتصاد، تثبيت معدل النمو الاقتصادي .

هناك نوعان رئيسيان من السياسة النقدية:

• 1. السياسة النقدية التقييدية. تهدف إلى تنفيذ تدابير لتنظيم أنشطة النظام النقدي من خلال الحد من حجم العمليات الائتمانية للبنوك التجارية وزيادة مستوى أسعار الفائدة. عادة ما يكون تنفيذه مصحوبًا بزيادة الضرائب وتخفيضها إنفاق الحكومة، وإجراءات أخرى تهدف إلى كبح التضخم وتحسين ميزان المدفوعات. يمكن استخدام هذه السياسة لمكافحة التضخم وتخفيف التقلبات الدورية في النشاط التجاري.
• 2. السياسة النقدية التوسعية. ويتميز، كقاعدة عامة، بتوسيع نطاق الإقراض، وضعف السيطرة على زيادة كمية الأموال المتداولة، وانخفاض معدلات الضرائب، وانخفاض مستوى أسعار الفائدة.

كلا النوعين من السياسة النقدية يمكن أن يكونا إجماليين أو انتقائيين. مع سياسة شاملة، تنطبق تدابير البنك المركزي للاتحاد الروسي على جميع البنوك التجارية؛ مع سياسة انتقائية، تنطبق على مؤسسات الائتمان الفردية. عند استخدام سياسة انتقائية، يتم ممارسة استخدام مجموعة الأدوات التالية أو مجموعات منها: وضع حدود لعمليات المحاسبة وإعادة المحاسبة (حسب الصناعة والمنطقة وما إلى ذلك)، والحد من أنواع معينة من عمليات البنوك التجارية، وإنشاء هامش لمختلف العمليات المالية والائتمانية، وتنظيم شروط إصدار أنواع معينة من القروض لفئات مختلفة من المقترضين، وتحديد السقوف الائتمانية، وما إلى ذلك.

ويتم اللجوء إلى السياسات الانتقائية عندما تكون التنمية ضعيفة الأسواق الماليةعندما لا يتمكنون من ضمان إعادة توزيع الأموال والاستثمارات بشكل فعال بما فيه الكفاية في الاتجاهات الصحيحة.

تساهم هذه السياسة في إحداث تغييرات في التدفقات الائتمانية في قطاعات معينة من الاقتصاد، ومن ناحية أخرى، فهي تعيق الأداء الطبيعي للنظام الائتماني والمالي بسبب إنشاء شروط تفضيليةالإقراض للأطراف المقابلة الفردية. اختيار نوع معين من السياسة النقدية

يتم تنفيذ البنك المركزي للاتحاد الروسي على أساس حالة الوضع الاقتصادي. في الوقت الحالي، يقوم البنك المركزي للاتحاد الروسي بتنفيذ سياسة سعر صرف عائم مُدار للروبل فيما يتعلق بالعملة الرئيسية. عملات أجنبية. وهذا يجعل من الممكن زيادة تشبع الاقتصاد بالمال. في الممارسة العملية، يجمع البنك المركزي للاتحاد الروسي بين كلا النوعين من السياسة النقدية، مما يسمح بتهيئة الظروف لخفض تدريجي للتضخم وضمان النمو الاقتصادي المستدام.