Yashil moliya va boshqa moliyaviy innovatsiyalar. Moliyaviy innovatsiyalarning tasnifi. Boshqa lug'atlarda "moliyaviy innovatsiya" nima ekanligini ko'ring

MOLIYAVIY INNOVATSIYA

Kirish………………………………………………………………………………3

Moliyaviy innovatsiyalar: mohiyati va shart-sharoitlari………………….5

1. Moliyaviy innovatsiyalarning paydo bo'lishining zaruriy shartlari……….5

   Moliyaviy innovatsiya tushunchasi…………………………8

   Moliyaviy innovatsiyalar bozor mahsuloti sifatida……………. 14

Moliyaviy innovatsiyalarning mamlakat iqtisodiyotiga ta’siri………….. 18

1. Moliyaviy innovatsiyalarning iqtisodiy tahlili…………… 18

2.2. Moliyaviy innovatsiyalarning mamlakat iqtisodiyotiga ta’siri…… 20

Xulosa…………………………………………………………………………………… 21

Adabiyotlar…………………………………………………… 23

Ilova………………………………………………………… 24

Kirish

Moliyaviy innovatsiyalar - yangi moliyaviy mahsulotlar, texnologiyalar va institutlar - so'nggi yillarda butun dunyo bo'ylab iqtisodiy faoliyatga ortib borayotgan ta'sir ko'rsatdi.

So'nggi yillarda Rossiyada keng ma'noda moliya bilan bog'liq bo'lgan barcha narsalarga e'tibor keskin ortdi: korxonalar va aktsiyadorlik jamiyatlarining moliyaviy faoliyati, qimmatli qog'ozlar, banklar, fond birjalari, sug'urta kompaniyalari faoliyati, pensiya jamg'armalari va boshqalar. Iqtisodiy, ayniqsa, moliya va bank sohasida ta'lim olishga qiziqish ortib bormoqda. Xorijiy moliyaviy adabiyotlarni rus tiliga tarjima qilish va nashr etish ishlari keskin faollashdi. Ko'rib chiqilayotgan sohada mahalliy mualliflarning asarlari ham mavjud.

Rossiyalik foydalanuvchi uchun moliyaviy ma'lumotlar oqimi sezilarli darajada oshganiga qaramay (bosma va elektron shaklda), u mutaxassislar, o'qituvchilar va talabalar uchun mavjud bo'lgan global iqtisodiy ma'lumotlarning "okeanidan" ancha kichikdir. xorijiy davlatlar. Ammo bitta muhim soha butunlay kam ifodalangan. Bu soha moliyaviy innovatsiyalardir.

Shu bois, moliyaviy innovatsiyalar bugungi kunda dolzarb mavzu bo‘lib, iqtisodiyotning moliya sektorini takomillashtirish maqsadida atroflicha o‘rganish, ishlab chiqish, tahlil qilish va kelgusida amaliyotda qo‘llashni taqozo etadi.

Inshoning maqsadi moliyaviy innovatsiyalarni barcha xususiyatlari bilan moliya bozorida faoliyat yurituvchi mustaqil iqtisodiy kategoriya sifatida ko'rib chiqishdir.

Ishning vazifalari: birinchidan, moliyaviy innovatsiyalar tushunchasini, ularning mohiyati va shartlarini ochib berish, ikkinchidan, iqtisodiy tahlil moliyaviy innovatsiyalar, ko'rib chiqilayotgan hodisaning mamlakat iqtisodiyotiga ta'sirini aniqlash.

Ushbu ishning tadqiqot ob'ekti moliyaviy innovatsiyalardir. Tadqiqot predmeti umumiy moliya bozorining mustaqil sektori sifatida moliyaviy innovatsiyalar bozoridir.

Referat ikki bobdan iborat: moliyaviy innovatsiyalar: mohiyati va shart-sharoitlari hamda moliyaviy innovatsiyalarning mamlakat iqtisodiyotiga ta’siri. Birinchi bobda ushbu hodisani tavsiflovchi asosiy fikrlar va tushunchalar keltirilgan. Ikkinchi bobda innovatsiyalarning oqibatlari ochib berilgan va innovatsiyalarning iqtisodiy tahlili berilgan.

Ushbu ishning mazmuni ham nazariy, ham amaliydir. Amaliy asos ko'rib chiqilayotgan hodisani yanada aniqroq tushunish imkonini beruvchi misollar bilan ta'minlanadi. Nazariy asoslar o'quv va davriy adabiyotlarda, shuningdek, Internetdan olingan ma'lumotlarda keltirilgan. Ilovada moliyaviy innovatsiyalarning mohiyati va ahamiyatini aniq ko'rsatuvchi jadval va diagrammalar mavjud.

Moliyaviy innovatsiyalar: mohiyati va zaruriy shartlari

Moliyaviy innovatsiyalarning paydo bo'lishining zaruriy shartlari

Moliyaviy innovatsiya deganda yangi moliyaviy vositalar (moliya bozorida ishlashning yangi usullari) tushuniladi.

25 yil oldin, hozirgi kunda oddiy deb qabul qilinadigan ko'plab moliyaviy vositalar mavjud emas edi. Masalan, hisob-kitoblarni tekshirish (masalan, NOW = pul olishning kelishilgan tartibi, foizlarni to'lash bilan hisobni tekshirish va naqd pulsiz to'lovlarni hisobdan chiqarish) 1972 yilgacha mavjud emas edi. Bugungi kunda investitsiya qilish uchun har xil miqdordagi odamlar uchun mavjud bo'lgan moliyaviy vositalar soni keskin oshdi. Yangi moliya institutlari soni ham ortdi.

Misol tariqasida 1979 yilgi inqiroz davrida Qo'shma Shtatlarda yuzaga kelgan vaziyatni keltirish mumkin; Bu asosan innovatsiyalarning paydo bo'lishi bilan bog'liq edi. Uni o'zlari nisbatan yangi moliyaviy institut bo'lgan investitsiya fondlari taklif qildi. Ular ulushni bir dollarga tenglashtirdilar va shu bilan har qanday miqdorda investitsiya qilishga ruxsat berishdi (boshqa qimmatli qog'ozlarda bu faqat nominalning ko'paytmasi bo'lgan miqdor uchun mumkin edi). O'zaro fondlar kredit kartalarini chiqarishni ham taklif qildilar. Albatta, bularning barchasi juda jozibali edi va mijozlarning katta oqimini keltirib chiqara olmadi. Natijada investitsiya fondlarining jadal rivojlanishi kuzatilmoqda. Bu moliya bozoridagi buzilishlarga (hech kim Sberbankda depozit qo'ymagan) va dahshatli moliyaviy inqirozga olib keldi ( jamg'arma va kredit uyushmalari), bu 4 yil davom etdi. Uni bartaraf etish uchun maxsus assotsiatsiya tuzildi va hatto bank sektorini segmentatsiyalash ham bekor qilindi. Terapevtik chora-tadbirlardan biri ham NOWni yaratish edi.

Joriy hisobvaraqda foizlar nolga teng edi, lekin plastik karta chiqarilishi mumkin edi. Bunga parallel ravishda va u bilan bog'liq holda ma'lum miqdor uchun NOW hisob qaydnomasi tashkil etildi. Shunday qilib, hisobni ochishda mijoz u bilan to'lash imkoniyatiga ega kartani oldi; bir vaqtning o'zida joriy hisobda salbiy qoldiqni shakllantirish. Bir zumda NOW dan kerakli miqdor o'tkazildi va nol balans tiklandi. Shunday qilib, banklar o'z mijozlarini qaytarib berishdi, asosan investitsiya fondlari bilan bir xil xizmatlarni taklif qilishdi. Oxir-oqibat, segmentatsiya 1986 yilda qayta kiritildi.

Moliya tizimidagi bu inqilobiy o'zgarishlar va yangi moliyaviy mahsulotlarning keng tarqalishi iste'molchilarga taqdim etilishini nima tushuntiradi?

Iqtisodiyotning boshqa tarmoqlarida bo‘lgani kabi moliya sanoatining ham asosiy maqsadi o‘z mahsulotini sotish orqali foyda olishdir. Agar, masalan, sovun kompaniyasi bozorda ehtiyojni ko'rsa yuvish vositasi kir yuvish uchun; keyin bu ehtiyojni qondirish uchun ushbu mahsulotni ishlab chiqadi. Moliyaviy institutlar ham o'z maqsadlari uchun ham, mijozlari uchun ham yangi mahsulotlarni ishlab chiqmoqda. Iqtisodiyotning ushbu sektoridagi innovatsiyalar, asosan, boshqa tarmoqlardagi kabi omillar bilan ta'minlanadi.

Ammo biz yangi moliyaviy vositalarning paydo bo'lishining yana bir muhim sababini unutmasligimiz kerak: iqtisodiyotning boshqa tarmoqlari firmalari duch keladigan cheklovlardan ko'ra qattiqroq cheklovlardan qochish istagi.

Masalan kredit kartalari Keling, moliyaviy innovatsiyalarning rivojlanishiga ta'sir qiluvchi asosiy omillarni ko'rib chiqaylik.

Eng muhim omil - bu texnologiya. Kredit kartalardan foydalanish faqat telefon va kompyuter tarmoqlarini, shuningdek, boshqa, murakkabroq telekommunikatsiya tizimlarini, texnik jihozlarni va axborotni qayta ishlash uchun dasturiy ta'minotni yaratish natijasida mumkin bo'ldi. Biroq, kredit kartalari zamonaviy moliya tizimining muhim qismiga aylanishi uchun doimiy ravishda yangi foyda olish imkoniyatlarini izlayotgan moliyaviy xizmatlar firmalari ushbu ilg'or texnologiyadan foydalanishga tayyor bo'lishlari kerak edi. Uy xo'jaliklari va firmalar ushbu kartalarni sotib olishga tayyor bo'lishlari kerak edi.

Innovatsiyalar tarixida ko'pincha iqtisodiy jihatdan foydali g'oyani ishlab chiqishda kashshof bo'lgan firma undan katta foyda ko'rmaydi. Bu kredit kartalar uchun ham amal qiladi. Xalqaro sayohatlar uchun kredit kartalaridan foydalanishni taklif qilgan birinchi kompaniya Ikkinchi Jahon urushi tugaganidan keyin darhol tashkil etilgan Diners Club bo'ldi. Firmaning muvaffaqiyati boshqa ikkita kompaniyani, American Express va Carte Blanche-ni xuddi shunday kredit karta dasturlarini taklif qilishga undadi.

Kredit kartalaridan foydalanish bo'yicha xizmatlarni taklif qiluvchi firmalar (odatda xarid narxining ma'lum foizi), shuningdek, ushbu kartalar egalari tomonidan kreditdan foydalanganlik uchun to'lanadigan foizlar shaklida (hisob balansi asosida). Bunday firmalarning eng katta xarajatlari tranzaksiya xarajatlari, kartalarni o'g'irlash natijasidagi yo'qotishlar va ularning egalarining o'z majburiyatlarini to'lashga qodir emasligidir.

50-yillarda qachon tijorat banklari birinchi marta kredit kartalari bilan ishlashga urinib ko'rdilar, ular juda yuqori operatsion xarajatlari tufayli shunga o'xshash xizmatlarni taqdim etuvchi kompaniyalar bilan raqobatlasha olmasligi aniqlandi. Biroq, 60-yillarning oxirida kompyuter texnologiyalarining rivojlanishi tufayli bu xarajatlar sezilarli darajada kamaydi va banklar allaqachon bunday firmalarga jiddiy raqobatchilarga aylanishi mumkin edi. Bugungi kunda kredit kartalaridan foydalangan holda xizmatlar bozorida etakchilar ikkita yirik bank tizimidir: Visa va Master Card, Diners Club va Carte Blanche ulushi esa sezilarli darajada kamaydi.

Hozirgi vaqtda innovatsiyaga bo'lgan ehtiyoj iqtisodiy yoki boshqa jarayonda inqirozning mavjudligi va bu inqirozni innovatsiyalar orqali darhol bartaraf etish zarurati bilan bog'liq.

Bu yangilik inqiroz innovatsiyasi. Inqiroz innovatsiyasini belgilaydigan asosiy xususiyat - bu mahsulotga bo'lgan talabning pasayishi va uni sotish hajmining pasayishi tufayli mahsulotni (ish, xizmat) sotish muammosini hal qilish, shuningdek, ko'proq muammolarni hal qilish. murakkab muammo - shiddatli raqobat sharoitida xo'jalik yurituvchi sub'ektning bozorda omon qolishi muammosi. Inqirozli innovatsiyalar ma'lum bir xo'jalik yurituvchi sub'ektning tashkiliy, ishlab chiqarish, iqtisodiy yoki moliyaviy inqirozini bartaraf etishga qaratilgan.

Strategik ehtiyoj - bu kelajak uchun innovatsiyalarga bo'lgan ehtiyoj. Bunga istiqbolli prognozlar sabab bo'ladi iqtisodiy faoliyat, masalan, mahsulotning raqobatbardoshligidagi yo'qotishlar, xo'jalik yurituvchi sub'ekt imidjining pasayishi, uning bankrot bo'lishi mumkin bo'lganligi va hokazolar prognozlari. kelajak. Bu yangilik rivojlanish innovatsiyasi.

Innovatsiyalarning tasnifi rasmda ko'rsatilgan. 1. (ilovaga qarang). Innovatsiyani tasniflash sxemasi innovatsiyaning turi va shaklini o'z ichiga oladi.

Innovatsiya turi - bu ma'lum belgilar (belgilar) bo'yicha yagona guruhga birlashtirilgan individual innovatsiyalar majmui, bu yangilik guruhini boshqa guruhlardan ajratish imkonini beradi. Masalan, maqsadli atribut bo'yicha aniqlangan innovatsiyalarda innovatsiyalar turlari inqiroz innovatsiyasi va rivojlanish innovatsiyasi; tashqi xususiyatlari bilan aniqlangan innovatsiyalarda innovatsiya turlari mahsulot va ekspluatatsiya va boshqalar.

Innovatsiya turi innovatsiyaning turli shakllarini o'z ichiga oladi. Innovatsiya shakli - har qanday innovatsiyaning yagona mavjudlik usuli yoki yagona mohiyati bilan birlashtirilgan innovatsiyalar guruhi. Bu yangi texnologiya, yangi mahsulot, yangi sug'urta mahsuloti, yangi turistik mahsulot (tur, kruiz, turistik marshrut va boshqalar), yangi ishlab chiqarish texnologiyasi va boshqalar.

Masalan, 1997 yilda Petrovskiy banki (Sankt-Peterburg) Pensiya jamg'armasining Sankt-Peterburgdagi filiali, Pensiya va nafaqalarni tayinlash va to'lash shahar markazi va Federal pochta xizmati boshqarmasi bilan birgalikda pensionerlar uchun joriy etilgan. yangi tur mikrokredit deb ataladigan kredit. Ushbu mikrokredit pensionerga pensiya yoki nafaqa keyingi hisoblangunga qadar ancha past foiz stavkasida beriladi.

Moliyaviy innovatsiyaning mohiyati nimada?

1.2. Moliyaviy innovatsiyalar tushunchasi

IN umumiy tizim innovatsiyalar, biz moliyaviy innovatsiyalarni ajrata olamiz, ya'ni. moliyaviy sektorda faoliyat yurituvchi innovatsiyalar. Moliyaviy innovatsiya, boshqa innovatsiyalar kabi, inqiroz innovatsiyasi va rivojlanish innovatsiyasiga bo'linadi; yangi moliyaviy mahsulot va yangi moliyaviy operatsiya uchun (ilovadagi 1-rasmda ko'rsatilgan innovatsiyalarni tasniflash sxemasiga qarang).

1. Moliyaviy innovatsiyalar bozorida yangi moliyaviy mahsulotni majburiy sotish.

2. Moliyaviy operatsiyani bozorda yoki xo'jalik yurituvchi sub'ekt ichida majburiy amalga oshirish.

3. Moliyaviy innovatsiyaning vaqtga funksional bog'liqligi.

Innovatsiyalarning umumiy tizimida moliyaviy innovatsiyalarni ajratish mumkin, ya'ni. ishlaydigan innovatsiya moliya sektori. Moliyaviy innovatsiya, boshqa innovatsiyalar kabi, inqiroz innovatsiyasi va rivojlanish innovatsiyasiga bo'linadi; yangi moliyaviy mahsulot va yangi moliyaviy operatsiya uchun (1-rasmda ko'rsatilgan innovatsiyalarni tasniflash sxemasiga qarang).

1. Moliyaviy innovatsiyalar bozorida yangi moliyaviy mahsulotni majburiy sotish.

2. Moliyaviy operatsiyani bozorda yoki xo'jalik yurituvchi sub'ekt ichida majburiy amalga oshirish.

3. Moliyaviy innovatsiyaning vaqtga funksional bog'liqligi.

4. Moliyaviy mahsulotning o'ziga xos xususiyati, birinchidan, individual va ommaviy talabning mavjudligida, ikkinchidan, cheklangan va cheklanmagan mahsulotning amal qilishida, uchinchidan, shakldagi mahsulotning mavjudligida ifodalanadi. mulkiy va mulkiy huquqlar shaklida.

Yangi moliyaviy mahsulot yoki bitimni sotish talabi, agar mahsulot yoki bitim sotilmasa, u yangi emasligini anglatadi. Ular oddiygina mavjud emas.

Moliyaviy innovatsiyaning vaqtga bog'liqligi har bir yangilikning o'ziga xos hayot aylanishiga ega ekanligini anglatadi.

Moliyaviy innovatsiyaning iqtisodiy mohiyati quyidagicha ifodalanadi.

Moliyaviy innovatsiya - bu yangi moliyaviy mahsulot yoki operatsiya shaklida amalga oshiriladigan moliyaviy innovatsiya. yakuniy natija moliya sohasida innovatsion faoliyat.

Moliyaviy mahsulot moliyaviy institutning rasmiylashtirilgan xizmatining moddiy qismidir. Moliyaviy mahsulot moliyaviy bozorda sotish uchun mo'ljallangan narsaning ko'rinishiga ega (ya'ni, moddiy shakl). Moliyaviy mahsulotga qimmatli qog'ozlar, qimmatbaho metallardan yasalgan tangalar, plastik to'lovlar kiradi kredit kartasi, bank hisobi shartnomasi, pensiya siyosati, ko'chmas mulk va boshqalar.

1) massiv;

2) yagona.

Yagona moliyaviy mahsulot individual mahsulotdir. Bir narsa sifatida u boshqa mahsulotlardan ajralib turadigan xarakterli, o'ziga xos xususiyatlarga ega. Boshqacha qilib aytganda, bitta moliyaviy mahsulot har qanday moliyaviy aktiv yoki mahsulot turidir. Masalan, ma'lum bir qimmatbaho metaldan yasalgan aniq tanga, qahrabo, o'ziga xos ko'chmas mulk, emitentning ulushi - muayyan xo'jalik yurituvchi sub'ekt, emitentning obligatsiyasi - aniq bir xo'jalik yurituvchi sub'ekt.

Yagona moliyaviy mahsulot aniq belgilangan mijozlar doirasiga ega. Shuning uchun u aniq iste'molchilarni (numizmatlar, jamg'armalar, investorlar) hisobga olgan holda ishlab chiqariladi.

Ommaviy moliyaviy mahsulot - bu aniq belgilangan individuallikka ega bo'lmagan mahsulot. Uning o'ziga xos xususiyatlari yo'q. Ommaviy moliyaviy mahsulot faqat mahsulot turiga yoki moliyaviy aktivga qarab farqlanadi. Bu davlat obligatsiyalarini o'z ichiga oladi ichki kredit barcha turdagi, bank depozit hisobvarag'i, pensiya siyosati, sug'urta guvohnomasi, optsion shartnomasi, fyucherslar va boshqalar Ommaviy moliyaviy mahsulot investorlar va oddiy fuqarolarni hisobga olgan holda chiqariladi.

Yangi moliyaviy mahsulot:

1) cheklangan;

2) cheksiz.

Cheklangan moliyaviy mahsulot - bu chiqarish hajmi yoki miqdori qat'iy cheklangan mahsulot. Ushbu hajm mahsulot chiqarilganda belgilanadi. Mahsulot ishlab chiqarish hajmining (miqdorining) hajmi ko'plab omillar bilan belgilanadi: o'lcham ustav kapitali tadbirkorlik sub'ekti, mijozning talabi, mahsulotning o'zi (ko'chmas mulk) birligining mavjudligi va boshqalar.

Cheklangan moliyaviy mahsulotlarga aktsiyalar, obligatsiyalar, kredit shartnomalari turlari, ko'chmas mulk va boshqa mahsulotlar kiradi.

Cheklanmagan moliyaviy mahsulot - bu chiqarish hajmi (miqdori) hech qanday kvotalar bilan cheklanmagan mahsulotdir. Ushbu mahsulot potentsial xaridorni hisobga olgan holda ishlab chiqariladi. Xaridorlar soni noaniq miqdordir. Demak, cheksiz moliyaviy mahsulot chiqarish hajmi iste’mol talabi omilidan tashqari hech qanday qoida va shartlar bilan cheklanmaydi.

Cheksiz moliyaviy mahsulotlarga quyidagilar kiradi: qimmatbaho metallardan yasalgan tangalar, plastik kartalar, bank hisoblari, sug'urta guvohnomalari, pensiya siyosati va boshqalar.

Yangi moliyaviy mahsulot ham quyidagi shaklda bo'lishi mumkin:

1) mulk;

2) mulkiy huquqlar.

Mulk - bu narsa, ya'ni u mulkchilikning moddiy ob'ektidir. Masalan, pul, o'lchangan oltin quymalar; tangalar, qimmatbaho toshlar, qimmatli qog'ozlar, Dala hovli va boshq.

Mulk huquqi deganda muayyan mulkka egalik qilish, tasarruf etish va undan foydalanish huquqi tushuniladi. Moliyaviy mahsulot mulk huquqi shaklidagi hujjatlarni o'z ichiga oladi: bank hisobvarag'i shartnomasi, kredit shartnomasi, pensiya siyosati va boshqalar.

Moliyaviy operatsiya (lotincha operatic - harakat) muayyan moliyaviy boshqaruv muammosini hal qilishga qaratilgan harakatlar tartibini anglatadi. Moliyaviy operatsiyalarga harakatni nazorat qilish va hisobga olish shakllari kiradi Pul Va qimmatli qog'ozlar(pulni almashtiradi), rejalashtirish usullari moliyaviy ko'rsatkichlar, Har xil turdagi moliyaviy rejalarni tuzish metodologiyasi (daromadlar va xarajatlar balansi, reja pul oqimlari, byudjetlashtirish, operativ moliyaviy rejalar va boshqalar), moliyaviy tahlil texnikasi, tashkil etish shakllari moliyaviy ish xo'jalik yurituvchi sub'ektda, kapitalni interaktiv va boshqa shunga o'xshash investitsiyalar, marj va xo'jalik yurituvchi sub'ektni egallashga urinish bilan bog'liq boshqa harakatlar (masalan, "qalxush investorlari" harakati), yangi moliyaviy bozorlarni egallash bo'yicha harakatlar.

Moliyaviy operatsiyalar harakat sifatida nomoddiy shaklga ega, ya'ni ularga narsa kabi tegib bo'lmaydi va shuning uchun belgilangan narxda sotilmaydi. Sotish uchun moliyaviy operatsiya narsa shaklida amalga oshirilishi kerak. Moliyaviy operatsiyani amalga oshirish shakli - bu ko'rsatmalar, qoidalar, ko'rsatmalar, formulalar, grafiklar, ya'ni. Ushbu hujjat allaqachon moliyaviy mahsulotdir va shuning uchun moliya bozorida sotib olish va sotish ob'ektidir.

Innovatsiya so'zma-so'z ma'noda yangi narsa qilishni anglatadi. Ushbu yangi mahsulot faqat uni moliya bozorida sotish jarayonida yoki uni xo'jalik yurituvchi sub'ekt doirasida sotishda namoyon bo'ladi.

Moliyaviy mahsulot yoki bitimga bo'lgan iste'mol talabi ushbu turdagi innovatsiyalarning yangilik darajasini belgilaydi.

Agar moliya bozorida paydo bo'lgan yangi mahsulot talabga ega bo'lsa va sotilsa, bu mahsulot iste'molchilari borligini anglatadi. Yangi mahsulotga bo'lgan talab darajasi uning foydalilik darajasini va shuning uchun uning yangilik darajasini belgilaydi.

Har qanday yangi hodisa "vaqt" toifasi bilan bog'liq.

Vaqt bozor rivojlanishining muhim omili va raqobatda g'alaba qozonish omilidir. Vaqtdan oldin bo'lish raqobatchilardan oldinda bo'lishni anglatadi. Birinchi bo'lib o'zining moliyaviy innovatsiyalari bilan chiqqan va bozorning o'z segmentini ("nisha") egallagan xo'jalik yurituvchi sub'ekt tezda o'zi uchun imidj yaratadi va raqobatchi uchun unga qarshi kurashish juda qiyin.

Innovatsiyaning bozorda amal qilish muddati uning hayot aylanishi bilan belgilanadi.

Vaqt davomiyligi bilan har qanday yangi hodisa keng tarqalgan, an'anaviy, ya'ni. keng tarqalgan hodisa. Moliyaviy innovatsiyalar vaqt funktsiyasidir.

qaerda men moliyaviy innovatsiya;

t -- vaqt, ya'ni. moliyaviy innovatsiyalarning hayot tsiklining davomiyligi;

f- funksiyaning belgisi.

Shunday qilib, "moliyaviy innovatsiyalar" tushunchasi faqat ma'lum bir moliyaviy innovatsiyaning hayot tsiklining boshlang'ich va yakuniy nuqtalari bilan belgilanadigan vaqt oralig'ida ishlaydi. Shu munosabat bilan, faqat ma'lum bir moliya instituti uchun yangi bo'lgan, lekin boshqa moliya institutlarida uzoq vaqtdan beri joriy etilgan moliyaviy mahsulot yoki operatsiyani moliyaviy innovatsiya deb hisoblash mumkin emas.

Moliyaviy innovatsiyalar, shuningdek, xususiy bo'lgan va moliyaviy mahsulot yoki operatsiyaning mazmuni va mohiyatini o'zgartirmaydigan kichik o'zgarishlarni o'z ichiga olmaydi. Masalan, o'zgartirish foiz stavkalari bank hisobvaraqlari, shartlari bo'yicha bank depozitlari va boshq.

Masalan, Rossiya Sberbanki tomonidan 2006 yil 15 iyuldan boshlab depozitlar bo'yicha yangi foiz stavkalarining o'rnatilishi yangilik emas. Sberbankning omonat banki Rossiya” 1 oy va 1 kun, 2 oy va 1 kun, 3 oy va 1 kun muddatga yillik 26, 27, 28% miqdorida; "Rossiya Sberbanki" muddatli pensiya omonati bo'yicha yillik 28% stavkada 3 oy va 1 kun muddatga; 2006 yil 16 avgustdan depozitlar bo'yicha foiz stavkalarini belgilash " Sberbank pensiya Rossiya” yiliga 18% miqdorida, “Maktab” depoziti uchun - yillik 2%.

Shunday qilib, moliyaviy innovatsiyalar tarkibiga quyidagilar kiradi:

a) birinchi marta faqat Rossiya moliya bozorida paydo bo'lgan yangi moliyaviy mahsulot, ya'ni. faqat bitta moliya muassasasida;

6) Rossiya uchun yangi xorijiy moliyaviy mahsulot, ya'ni. Rossiya moliya bozorida paydo bo'lgan, ammo uzoq vaqtdan beri chet elda sotilgan yangi moliyaviy mahsulot moliyaviy bozorlar boshqa mamlakatlar o'zlarining maxsus shartlari va qoidalariga (yurisdiktsiyasiga) muvofiq;

v) yangi moliyaviy operatsiyalar.

Ma'lumki, har bir korxonada bozor iqtisodiyoti, shiddatli raqobat sharoitida bo'lish, eng yaxshi tarzda bo'lmasligi mumkin, muvaffaqiyatsiz bo'lishi mumkin (bankrotlik, moliyaviy inqiroz). Tadbirkorlik faoliyatini boshqarishning moliyaviy holatini tahlil qilish va diagnostika qilish kabi samarali vositalardan foydalanish zarur, bu esa korxona faoliyatidagi nosozliklarni oldini oladi. Innovatsiyalarga ham ehtiyoj bor moliyaviy faoliyat, lekin birinchi navbatda umumiy iqtisodiy va yaxshilash kerak moliya tizimi davlat, ilmiy-tadqiqot markazlari faoliyati samaradorligini oshirish.

Innovatsion faoliyatning nazariy asoslari M.V.Kosolapova, V.A.Svobodin, V.A. Mizyuna, A.G. Sultonova, E. A. Markaryan, G. P. Gerasimenko, E. Toffler, D. Bell, J. Neysbit, F. Braudel, G. Mensh, S. Kuznets, N. Kondratiyev, P. Sorokin, A. K. Kazantsev, N. F. Puzini, V. G. Medinskiy, L. N. Ogoleva, N. G. Kovaleva va boshqa mualliflar. .

Bugungi kunda ko'pgina kompaniya rahbarlari va menejerlari tashkilotning kelajakdagi o'sishi uchun biznes-jarayonga innovatsiyalarni kiritish zarurligini tushunishadi, lekin aslida innovatsion faoliyat korxonalarning amaliy faoliyatida kam qo'llaniladi. Moliyaviy boshqaruv tizimi rivojlanish uchun real sharoitlarni yaratishi kerak moliyaviy siyosat innovatsion jarayonlarni amalga oshirish, innovatsion iqtisodiy o'sishning moliyaviy mexanizmlarini shakllantirish.

Hozirgi vaqtda bozor iqtisodiyoti sharoitida moliyaviy innovatsiyalarning quyidagi o'ziga xos xususiyatlari mavjud:

1. Moliyaviy innovatsiyalar bozorida yangi moliyaviy mahsulotni yaratish, ilgari surish va shunga mos ravishda sotish.

2. Moliyaviy operatsion faoliyatni xo’jalik yurituvchi sub’ekt ichida ham, umuman bozorda ham amalga oshirish.

3. Moliya sohasidagi innovatsiyalarning vaqtga bog'liqligi.

Har bir davlat uchun innovatsion faoliyatni rivojlantirishga qodir tashkilotlar muhim ahamiyatga ega, aks holda bu tashkilotlar eng yaxshi holatda passiv innovatsion strategiyaga amal qilishga mahkum. Shu bilan birga, kompaniya manfaatlariga javob beradigan aniq maqsadlarni belgilash (mahsulot sifatini oshirish, yangi bozorlarga chiqish va h.k.) zarur.

Menejerlarning mas'uliyati juda yuqori moliyaviy holat korxonalar, shuning uchun tahlil va diagnostika har qandayida muhim ahamiyatga ega iqtisodiy faoliyat. Maqsadlarga erishish uchun tashkilot yoki korxonaning turli harakatlarini o'zaro muvofiqlashtirish uchun sharoitlar yaratilishi kerak.

Ishlab chiqarish korxonaning eng muhim qismi bo'lganligi sababli uni eng yangi jihozlar va boshqalar bilan ta'minlash zarur zamonaviy texnologiyalar. Agar ishlab chiqarish bo'lsa, foyda bo'ladi, demak moliyaviy barqarorlik korxonalar, bu esa keyingi innovatsion jarayonning ma'lum kafolatlarini beradi.

Moliyaviy barqarorlik tashkilotning muhim mezoni bo'lib, u ko'pincha balans aktivlaridagi o'z va qarz kapitalining nisbati bilan belgilanadi.

Moliyaviy barqarorlik, boshqa ko'rsatkichlar singari, tashkilotning tashqi va ichki muhitining katta ta'siriga bog'liq bo'lib, innovatsion moliyaviy menejment bo'yicha har qanday boshqaruv qarorini qabul qilishda hisobga olinishi kerak bo'lgan omillar.

Moliyaviy sektorda innovatsiyalarni to'g'ri amalga oshirish uchun bozor infratuzilmasini, mijozlarning xohish-istaklarini va resurslarning yangi ta'minoti imkoniyatlarini chuqur tahlil qilish kerak. Bundan tashqari, barcha xavflarni va ularni kamaytirish imkoniyatini hisobga olishingiz kerak. Shundagina korxonani samarali boshqarish mumkin bo'ladi. Zamonaviy ishlab chiqarishni rivojlantirish va intensivlashtirish, birinchi navbatda, texnologiya, asbob-uskunalar, tashkiliy shakllar va sohalardagi yangi echimlarga asoslanishi kerak. iqtisodiy usullar boshqaruv.

Innovatsion salohiyatni baholash zamonaviy sharoitlar korxonaning innovatsion faoliyatini boshqarish jarayonida ob'ektiv zarur elementga aylanadi. Innovatsion faoliyatni faollashtirishning asosiy muammolaridan biri bu xodimlarning ijodiy faolligini yoki kadrlar salohiyatini maksimal darajada oshiradigan sharoit va vaziyatlarni yaratishdir.

Adabiyot:

1. Kosolapova, M. V. Xo'jalik faoliyatini har tomonlama iqtisodiy tahlil qilish. /M. V. Kosolapova, V. A. Svobodin. –M .: Dashkov va K., 2011, s. 248.

2. Markaryan, E. A. Moliyaviy tahlil / E. A. Markaryan, G. P. Gerasimenko, S. E. Markaryan. –M.: KnoRus, 2011, 258-bet.

3. Mizyun V.A., Sultonov A.G., Audit va moliyaviy tahlil: moliyaviy menejment uchun innovatsion vositalar, 2010, s. 10.

Xuddi "moliyaviy innovatsiyalar" tushunchasining ta'rifida bo'lgani kabi, ularning tasnifi bo'yicha ham konsensus mavjud emas. Hozirgi vaqtda moliyaviy innovatsiyalarning o'ttizdan ortiq tasnifi mavjud.

Bank innovatsiyalarining eng to'liq tasnifi A.I.Prigojin tomonidan taqdim etilgan deb ishoniladi. Shuning uchun uning asosida ushbu sohadagi boshqa mutaxassislarning tadqiqotlarini umumlashtirish yordamida biz bank innovatsiyalarining barcha spektrini tizimlashtirishga harakat qilamiz.

Avvalo, bank innovatsiyalarini kelib chiqish sabablariga ko'ra tasniflash mumkin. Bunda moliyaviy innovatsiyalar reaktiv va strategikga bo'linadi.

Reaktiv innovatsiyalar bankning mudofaa strategiyasini amalga oshirishi bilan bog'liq bo'lib, u bank tashkilotlarining omon qolishiga qaratilgan.

Strategik innovatsiyalar uzoq muddatda raqobatdosh ustunlikka erishishga xizmat qiladi. Ushbu turdagi innovatsiyalarning kamchiliklari katta hajmdagi investitsiyalarga bo'lgan ehtiyojdir, shuning uchun u faqat yirik banklar uchun mavjud.

Bank faoliyatidagi o'rniga qarab mahsulot innovatsiyalari mavjud yoki ular asosiy innovatsiyalar va imkon beruvchi innovatsiyalar deb ham ataladi. Mahsulot innovatsiyasi taqdim etilgan spektr bilan bog'liq bank mahsulotlari va xizmatlar. O'z navbatida, mahsulot innovatsiyalari mahsulot innovatsiyalarining o'zi va bozor innovatsiyalariga bo'linadi.

Mahsulot innovatsiyasining o‘zi bevosita yangi bank mahsulotlari va xizmatlarini yaratish va ularni bozorga chiqarish bilan bog‘liq. Bozor innovatsiyasi allaqachon yaratilgan mahsulotlarni yangi bozorlarda sotishga imkon beradigan chora-tadbirlar majmuasining mavjudligini nazarda tutadi.

Faol innovatsiyalar bank boshqaruv tuzilmasini o'zgartirish, xizmatlar ko'rsatish va bank mahsulotlarini sotish jarayonidagi o'zgarishlar bilan bog'liq, ya'ni ular bank faoliyatida ikkinchi darajali rol o'ynaydi.

Kiritilgan o'zgarishlarning chuqurligiga qarab, ya'ni innovatsion salohiyatga ko'ra, moliyaviy innovatsiyalar quyidagi turlarni ajratib turadi:

• - radikal innovatsiyalar, ular asosiy deb ham ataladi. Ular bank mahsulotlari va xizmatlarining mutlaqo yangi turlaridan foydalanish bilan bog'liq;
• - kombinatsion innovatsiyalar turli mavjud elementlarning kombinatsiyasiga asoslanadi, keyinchalik ular bozorda yagona mahsulot sifatida taqdim etiladi;
• - modifikatsiyalash innovatsiyalari allaqachon qo'llanilgan bank mahsulotlari va xizmatlarini qisman takomillashtirish, ularning hayot aylanishini uzaytirishga qaratilgan.

Ta'sir hajmiga ko'ra innovatsiyalar maqsadli va tizimli bo'linadi. Nuqta yangiliklari ishning har qanday sohasini takomillashtirish bilan bog'liq va, qoida tariqasida, katta xarajatlarni talab qilmaydi, shuningdek, umuman ishlab chiqarish jarayoniga kuchli ta'sir ko'rsatmaydi. Tizimli innovatsiyalar nuqtali innovatsiyalardan farqli o'laroq, ishlab chiqarish munosabatlarining butun tuzilishini o'zgartirishga mo'ljallangan.

Bank innovatsiyasining yana bir tasniflash xususiyati yangilik darajasi bo'lib, ular quyidagilardan ajralib turadi:

• - yangi yaratilgan innovatsiyalar yoki ular yangi kashfiyotlar asosida qurilgan innovatsiyalar deb ham ataladi. Bu innovatsiyalar ancha kapital talab qiladi va keskin o'zgarishlarni o'z ichiga oladi;
• - allaqachon yaratilgan mahsulotlarga asoslangan innovatsiyalar ishlab chiqishning nisbatan arzonligi va amalga oshirish qulayligi tufayli yangi yaratilgan innovatsiyalarga nisbatan eng keng tarqalgan. Ular mavjud mahsulot va xizmatlarning sifati va samaradorligini oshirish uchun ishlatiladi.

Qondiriladigan ehtiyojlarning tabiatiga ko'ra ular quyidagilarga bo'linadi:

• - banklar tomonidan qo'llaniladigan innovatsiyalarning asosiy qismini tashkil etuvchi mavjud ehtiyojlarni qondirish bilan bog'liq innovatsiyalar;
• - yangi ehtiyojlarni yaratishga qaratilgan innovatsiyalar banklar tomonidan nisbatan kamdan-kam hollarda ishlab chiqiladi va amalga oshiriladi, bu tashkilotning ma'lum bir ijodiy va ijodiy qobiliyatga ega bo'lishi zarurati bilan bog'liq. investitsiya salohiyati, bu batafsil marketing va sotsiologik tadqiqotlar natijalari bilan tasdiqlanishi kerak.

Bank innovatsiyalari paydo bo'lish vaqtiga ko'ra quyidagilarga bo'linadi:

• - banklar tomonidan mustaqil ravishda joriy qilingan innovatsiyalar tushuniladigan yetakchi innovatsiyalar. Ushbu innovatsiyalar mutlaq yangilik bilan ajralib turadi, bu esa muvaffaqiyatli amalga oshirilgan taqdirda bankning boshqa banklarga nisbatan raqobatdosh ustunliklarga ega bo‘lishiga imkon beradi;
• - kuzatuvchi innovatsiyalar, ya'ni bu innovatsiyalar mavjud raqobatdosh ustunliklarni saqlab qolish uchun oldingi innovatsiyalar guruhi kiritilgandan keyin ma'lum vaqt oralig'ida banklar tomonidan amalga oshiriladigan innovatsiyalardir.

Shunday qilib, yuqorida tavsiflangan bank innovatsiyalarining tasnifi etarlicha to'liq emas, lekin u bank tashkilotlarining innovatsion faoliyatini rivojlantirishning ayrim qonuniyatlarini aniqlash imkonini beradi. Chunki bank faoliyatida innovatsiyalarning har qanday turining ustunligi tashkilotning innovatsion strategiyasining turini belgilaydi. Moliyaviy innovatsiyalarni tasniflash esa iqtisodiy va boshqaruv mexanizmlarini aniqlash imkonini beradi.